券商集中交易的研究與實(shí)現(xiàn).pdf

1、隨著中國證券行業(yè)的發(fā)展,金融經(jīng)濟(jì)全球化、金融創(chuàng)新、混業(yè)經(jīng)營趨勢和信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)進(jìn)步,證券企業(yè)面臨著多方面的業(yè)務(wù)挑戰(zhàn),包括更嚴(yán)格的監(jiān)管環(huán)境、產(chǎn)業(yè)的并購和重組、外資的競爭等等,需要更多的業(yè)務(wù)創(chuàng)新以及管理創(chuàng)新。原來以營業(yè)部為單位進(jìn)行證券交易和管理交易數(shù)據(jù)的模式已不再適應(yīng)發(fā)展需求,采用公司總部證券集中交易系統(tǒng)來統(tǒng)一管理全公司的交易活動和交易數(shù)據(jù)已是大勢所趨。這種集中交易系統(tǒng)有利于降低券商交易代理成本,提高技術(shù)系統(tǒng)的運(yùn)行與維護(hù)效率,促進(jìn)證券公司向集

2、約化、規(guī)?；较虬l(fā)展:有利于總部加強(qiáng)監(jiān)管,防范風(fēng)險(xiǎn)；有利于創(chuàng)建信息系統(tǒng)基礎(chǔ)平臺,實(shí)現(xiàn)公司數(shù)據(jù)共享,為管理層科學(xué)決策提供可靠的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)；有利于金融產(chǎn)品與服務(wù)的創(chuàng)新,提升服務(wù)水平。
　　 在證券行業(yè),IT技術(shù)應(yīng)用不僅是提高效率和降低成本的“工具”,也已成為證券業(yè)界生存與發(fā)展必不可少的“武器”,比如維持市場份額、保持競爭優(yōu)勢和抵御性命攸關(guān)的災(zāi)難等。在實(shí)現(xiàn)證券集中交易過程中,如何從網(wǎng)絡(luò)、線路、災(zāi)備、到軟件設(shè)計(jì)中數(shù)據(jù)存儲訪問、中間件設(shè)計(jì)等

3、各個(gè)環(huán)節(jié)充分考慮,以提高系統(tǒng)運(yùn)行效率,保證核心系統(tǒng)能提供不間斷服務(wù),將成為證券集中交易系統(tǒng)的關(guān)鍵問題。
　　 本文在對當(dāng)今中國證券行業(yè)券商進(jìn)行集中交易現(xiàn)狀調(diào)研的基礎(chǔ)上,利用計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)、中間件以及群集等理論,包括以太通道、三層交換、VLAN等網(wǎng)絡(luò)技術(shù),中間件負(fù)載均衡技術(shù)等,形成一整套證券集中交易系統(tǒng)的解決方案,以保證證券交易系統(tǒng)的高效性、高穩(wěn)定性和高安全性的要求,此方案適用于國內(nèi)證券業(yè)所有券商集中交易系統(tǒng)的實(shí)施,具有一定的實(shí)用性和

4、先進(jìn)性。在此項(xiàng)目的設(shè)計(jì)和實(shí)現(xiàn)過程中,本人參與項(xiàng)目的需求分析、各子項(xiàng)目實(shí)現(xiàn)過程中的協(xié)調(diào)工作和總體的功能性能測試等工作,使自己10余年在證券交易系統(tǒng)維護(hù)中積累的經(jīng)驗(yàn)和項(xiàng)目實(shí)施經(jīng)驗(yàn)有機(jī)會得以充分地展現(xiàn)。
　　 本文論述公司總部證券集中交易系統(tǒng)在實(shí)際交易環(huán)境中的實(shí)現(xiàn),該系統(tǒng)是國內(nèi)證券業(yè)大集中成功案例之一。為滿足系統(tǒng)處理能力、系統(tǒng)和網(wǎng)絡(luò)的穩(wěn)定性和靈活性需要,在局域網(wǎng)中,采用了分級的概念,分為核心交換層及接入層。在廣域網(wǎng)中,采用了中國電信S

5、DH、中國網(wǎng)通SDH、INTRANET VPN線路和深證通雙向衛(wèi)星鏈路構(gòu)建具有天地互備的“一主三備”的冗余結(jié)構(gòu)。災(zāi)備中心即可在緊急情況啟用,也可臨時(shí)做業(yè)務(wù)中間件。在集中交易軟件系統(tǒng)的數(shù)據(jù)存儲訪問、中間件、多席位支持等功能設(shè)計(jì)中,采用了交易數(shù)據(jù)與歷史數(shù)據(jù)分離的數(shù)據(jù)存儲與訪問的設(shè)計(jì),采用了支持動態(tài)負(fù)載均衡功能的中間件設(shè)計(jì),使得出現(xiàn)數(shù)據(jù)服務(wù)器故障、中間件故障、報(bào)盤設(shè)備和線路故障時(shí),交易軟件系統(tǒng)支持備份系統(tǒng)可不間斷地提供交易服務(wù)。
　　

6、 公司集中交易系統(tǒng)的全面實(shí)施,提高了系統(tǒng)運(yùn)行效率,降低了故障率,并且實(shí)現(xiàn)了資源共享,有效地降低了公司的運(yùn)營成本,提升了技術(shù)支持并改造業(yè)務(wù)發(fā)展的能力,更重要的是構(gòu)建了以集中交易、集中管理、集中風(fēng)控和個(gè)性化客戶服務(wù)為一體的有機(jī)體系,為公司數(shù)據(jù)中心、CRM、客戶服務(wù)和輔助決策系統(tǒng)的建設(shè)打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。在實(shí)現(xiàn)集中交易系統(tǒng)前,營業(yè)部的交易系統(tǒng)經(jīng)常因?yàn)橥ㄓ嵕€路中斷、硬件設(shè)備故障或交易系統(tǒng)軟件故障等技術(shù)故障,引起整個(gè)交易系統(tǒng)中斷,集中交易系統(tǒng)上線至今