基于利潤與效率視角的跨國公司共同成本分攤方法研究.pdf

1、在經(jīng)濟全球化的大潮中，大批的跨國公司帶來了大量的轉(zhuǎn)移定價問題。本文所研究的跨國公司共同成本分攤問題屬于轉(zhuǎn)移定價范疇。在跨國公司的日常運營過程中，常會發(fā)生這樣的一種共同成本，即其所帶來的收益是被所有的關(guān)聯(lián)企業(yè)所共享，但是這種獲益過程是無形的，造成難以科學地確定各關(guān)聯(lián)企業(yè)的獲益數(shù)量以及應當承擔的共同成本數(shù)量。由于成本分攤的結(jié)果會直接關(guān)系到跨國公司集團、子公司以及子公司所在地的利益，因此跨國公司的共同成本分攤已成為一種較為普遍的、影響范圍較廣

2、的、有相當難度的且有較大價值的國際性課題。
　　由于這種獲益的影響會間接體現(xiàn)在關(guān)聯(lián)企業(yè)的多個運營指標中，因此為了更完備地研究和分析該問題，本文考慮選取多維指標，分別從利潤和效率的視角出發(fā)，研究跨國公司的共同成本分攤問題。
　　本文共有六章內(nèi)容，各章的主要內(nèi)容概括如下:
　　第一章首先概述了跨國公司共同成本分攤問題的背景、本文研究的共同成本定義以及與本研究課題相關(guān)的一些轉(zhuǎn)移定價內(nèi)容（包括成本分攤協(xié)議、公平交易原則和共同成

3、本分攤的稅務管理問題）;然后簡要介紹了實踐中主流的轉(zhuǎn)移定價方法和以及數(shù)據(jù)包絡(luò)方法(Data Envelopment Analysis，DEA);最后從轉(zhuǎn)移定價領(lǐng)域和DEA領(lǐng)域全面回顧了與本研究課題相關(guān)的研究進展，指出了它們的不足之處，并詳細闡述了本研究的理論與實際意義。
　　從利潤的視角出發(fā)，第二章首先根據(jù)公平交易原則在成本分攤中的定義推導出它的數(shù)學表達式，并證明了該表達式等價于DEA研究中的有效成本分攤集;然后基于公平交易原則，

4、分別從跨國公司集團利潤最大化、子公司利潤最大化和子公司所在地稅收最大化的視角出發(fā)研究共同成本的分攤方法。論證了子公司利潤最大化和子公司所在地稅收最大化的分攤方法是相同的，并基于非合作博弈理論提出這兩種視角下的成本分攤算法，證明了該分攤算法有很多有用的優(yōu)點;接著說明了不同視角下分攤方法的適用范圍和關(guān)系;最后通過算例和實例說明了方法的有效性。
　　第三章利用敏感性分析方法，研究了當投資方式或稅率變化時，第二章各種分攤方法對跨國公司和相

5、關(guān)國家或地區(qū)的利益影響，并通過算例和實例進行了說明，相關(guān)研究成果可以為決策者提供一定的決策支持。
　　從效率的視角出發(fā)，第四章在DEA規(guī)模收益不變(Constant Return to Scale，CRS)的假設(shè)下，將共同成本作為獨立的投入要素，從有效成本分攤集出發(fā)定義出各子公司對分攤方案的滿意度，按照效率最大化原則和滿意度的Max-min公平目標建立成本分攤模型，并給出相應的算法。證明了最優(yōu)分攤方案是唯一的且滿足公平交易原則。最

6、后將該方法應用到實例中以說明其合理性。
　　第五章在DEA規(guī)模收益可變（Variable Return to Scale，VRS）的假設(shè)下，當共同成本作為非獨立的投入要素時研究共同成本的分攤方法。提出一種算法解決存在待分攤的成本時BCC超效率模型無可行解的問題，在此基礎(chǔ)上研究發(fā)現(xiàn)子公司的BCC效率值與被分攤的共同成本呈單調(diào)非增的函數(shù)關(guān)系。在這種關(guān)系的基礎(chǔ)上定義效率彈性，并據(jù)此將子公司分為完全無彈性和有彈性兩類，然后分別提出分攤方法

7、并證明了最終的最優(yōu)分攤方案是唯一的。最后通過算例和實例驗證了所提方法的可行性。
　　第六章總結(jié)了本研究的主要內(nèi)容和主要創(chuàng)新點，并指出了不足之處及未來需要進一步完善的方向。
　　本文最重要的創(chuàng)新之處有:(1)從多維指標的角度推導出了成本分攤中公平交易原則的數(shù)學表達式，并證明了該表達式與DEA有效成本分攤集是相同的;(2)在利潤的視角下，根據(jù)公平交易原則提出了基于跨國公司集團整體利潤最大化視角下的共同成本分攤方法，并論證了子公司

8、利潤最大化與子公司所在地稅收最大化視角下的方法是相同的;(3)考慮到子公司之間（或子公司所在地之間）的競爭合作關(guān)系，引入非合作博弈理論，在公平交易原則下建立子在公司利潤最大化（或子公司所在地稅收最大化）視角下的共同成本分攤算法，證明了該算法所得的最優(yōu)分攤方案具有大量的優(yōu)點;(4)在效率的視角下，從DEA CRS假設(shè)出發(fā)，當共同成本是獨立投入要素時，在公平交易原則下根據(jù)子公司滿意度的Max-min公平的目標建立共同成本分攤模型和相應的算法