乖離率bias指標(biāo)詳解與應(yīng)用

1、1、乖離率的由來 、乖離率的由來乖離率 乖離率(Bias) (Bias)是依附在移動平均在線的指標(biāo)，無移動平均線，則無乖離率，可 是依附在移動平均在線的指標(biāo)，無移動平均線，則無乖離率，可算是移動平均線衍生的指標(biāo)。移動平均線只能用來判斷趨勢，無法預(yù)測股價高 算是移動平均線衍生的指標(biāo)。移動平均線只能用來判斷趨勢，無法預(yù)測股價高 低點，而乖離率 低點，而乖離率(Bias) (Bias)即可用來測試高低點。 即可用來測試高低點。葛南維（ 葛南維

2、（jogepsb jogepsb ganvle ganvle）教授八大法則中，提到：股價若離移動平均線（Ｍ ）教授八大法則中，提到：股價若離移動平均線（ＭＡ）太遠，則未來股價會朝移動平均線靠近，此為「磁線」效應(yīng)；而股價與移 Ａ）太遠，則未來股價會朝移動平均線靠近，此為「磁線」效應(yīng)；而股價與移動平均線的距離即為乖離。 動平均線的距離即為乖離。 公式： 公式： P - (T)MA (T)MA(T)MA (T)MAT：代表天數(shù)，也就是幾日的移

3、動平均線 ：代表天數(shù)，也就是幾日的移動平均線P：當(dāng)天收盤價 ：當(dāng)天收盤價P-(T)MA P-(T)MA：為股價與移動平均線的距離，即為乖離。 ：為股價與移動平均線的距離，即為乖離。若為漲勢，乖離是正數(shù)，因股價必在移動平均線之上，是為正乖離；同理，若 若為漲勢，乖離是正數(shù)，因股價必在移動平均線之上，是為正乖離；同理，若為跌勢，乖離是負(fù)數(shù)，是為負(fù)乖離。 為跌勢，乖離是負(fù)數(shù)，是為負(fù)乖離。2、乖離率的特性 、乖離率的特性區(qū)間性：預(yù)測股價波段的高

4、低點 區(qū)間性：預(yù)測股價波段的高低點趨勢性： 趨勢性：Bias Bias 加上一移動平均線，可看出股價趨勢 加上一移動平均線，可看出股價趨勢領(lǐng)先性：把 領(lǐng)先性：把 Bias Bias 看成ｋ線與移動平均的關(guān)系，可領(lǐng)先ｋ線出現(xiàn)買賣訊號 看成ｋ線與移動平均的關(guān)系，可領(lǐng)先ｋ線出現(xiàn)買賣訊號強弱性：依 強弱性：依 Bias Bias 之背離，可測多空力道的強弱 之背離，可測多空力道的強弱3、如何發(fā)揮 、如何發(fā)揮 Bias Bias 的特性 的特性區(qū)

5、間性 區(qū)間性（1）. 由于股價是由人類行為所創(chuàng)造，既是人類的行為，就會不斷重復(fù)一定的 由于股價是由人類行為所創(chuàng)造，既是人類的行為，就會不斷重復(fù)一定的模式。表現(xiàn)于股價上，即是漲越高，追高買盤越少，而持股者已有一定的獲利 模式。表現(xiàn)于股價上，即是漲越高，追高買盤越少，而持股者已有一定的獲利水準(zhǔn)，會有賣出的動作；跌越深，持股者殺低意愿降低，賣壓減輕，而逢低買 水準(zhǔn)，會有賣出的動作；跌越深，持股者殺低意愿降低，賣壓減輕，而逢低買 盤漸增。而 盤

6、漸增。而 Bias Bias 即在測此臨界點，也就是股價反轉(zhuǎn)點。 即在測此臨界點，也就是股價反轉(zhuǎn)點。（2）. 而 Bias Bias 自移動平均線而來，而移動平均線葛蘭碧八大法則中，有四法則 自移動平均線而來，而移動平均線葛蘭碧八大法則中，有四法則與 Bias Bias 有關(guān)： 有關(guān)：A. A. 股價漲高，會朝移動平均線拉回。 股價漲高，會朝移動平均線拉回。B. B. 股價跌深，會朝移動平均線靠近。 股價跌深，會朝移動平均線靠近。C.

7、C. 當(dāng)漲勢中，拉回觸及上升的移動平均線，是買點。 當(dāng)漲勢中，拉回觸及上升的移動平均線，是買點。D. D. 當(dāng)?shù)鴦葜?，反彈觸及下跌的移動平均線，是賣點。 當(dāng)?shù)鴦葜?，反彈觸及下跌的移動平均線，是賣點。上述四點，即是「磁線」效應(yīng)，而 上述四點，即是「磁線」效應(yīng)，而 A.B. A.B.二點即是乖離率的應(yīng)用； 二點即是乖離率的應(yīng)用；C. C.點于 點于“拉回 拉回觸及移動平均線 觸及移動平均線”和 D. D.點“反彈觸及移動平均線 反彈觸及移動

8、平均線”表現(xiàn)在公式中，即分子部分 表現(xiàn)在公式中，即分子部分為 P-(T)MA P-(T)MA = 0，可得乖離率為零， ，可得乖離率為零，Bias Bias 觸及零軸。即 觸及零軸。即 C. C.漲勢中，拉回至零軸 漲勢中，拉回至零軸是買點； 是買點；D. D.跌勢中，反彈至零軸是賣點。 跌勢中，反彈至零軸是賣點。（3）. 依過去的 依過去的 Bias Bias 的極大值、極小值來預(yù)測股價未來之高低點，也就是源于 的極大值、極小值來預(yù)測

9、股價未來之高低點，也就是源于過去的歷史軌跡來做高低點的預(yù)測，而這歷史的軌跡即是該股的乖離區(qū)間。 過去的歷史軌跡來做高低點的預(yù)測，而這歷史的軌跡即是該股的乖離區(qū)間。4、經(jīng)驗總結(jié) 、經(jīng)驗總結(jié)急速沖高后 急速沖高后 30 30 日均線高位拐頭時，那大盤一般都處于下跌初期，這時，投資者 日均線高位拐頭時，那大盤一般都處于下跌初期，這時，投資者應(yīng)該回避，減少持倉量。即便 應(yīng)該回避，減少持倉量。即便 5 日 BIAS BIAS 出現(xiàn)較為明顯的負(fù)乖離

10、率，那其實為投 出現(xiàn)較為明顯的負(fù)乖離率，那其實為投資者提供了一個比較理想的離場時機。 資者提供了一個比較理想的離場時機。 第二階段：當(dāng)大盤仍處于下跌通道時， 第二階段：當(dāng)大盤仍處于下跌通道時，5 日 BIAS BIAS 出現(xiàn)較大的負(fù)乖離值時， 出現(xiàn)較大的負(fù)乖離值時，投資者仍不應(yīng)該買入。這時候， 投資者仍不應(yīng)該買入。這時候，30 30 日均線一般處于陡峭下行狀況，表明市場元 日均線一般處于陡峭下行狀況，表明市場元氣尚未恢復(fù)，投資者仍應(yīng)該多

11、看少動。 氣尚未恢復(fù)，投資者仍應(yīng)該多看少動。 第三階段：當(dāng)大盤下跌了一段時間，而且 第三階段：當(dāng)大盤下跌了一段時間，而且 30 30 日均線由陡峭下行，到緩慢下 日均線由陡峭下行，到緩慢下行并逐漸開始橫向整理時，這時候出現(xiàn)股指單日大跌也就是機會開始來臨之 行并逐漸開始橫向整理時，這時候出現(xiàn)股指單日大跌也就是機會開始來臨之時。一般情況下，大盤在一年之中總有那么一到兩次機會，把握這些機會，心 時。一般情況下，大盤在一年之中總有那么一到兩次機

12、會，把握這些機會，心 不貪，那么收益也是能夠滿意的 不貪，那么收益也是能夠滿意的 Bias Bias 的應(yīng)用法則 的應(yīng)用法則 Bias Bias 的原理是離得太遠了就該回頭，因為股價天生就有向心的趨向，這主要是 的原理是離得太遠了就該回頭，因為股價天生就有向心的趨向，這主要是人們心理的因素造成的。另外，經(jīng)濟學(xué)中價格與需求的關(guān)系也是產(chǎn)生這種向心 人們心理的因素造成的。另外，經(jīng)濟學(xué)中價格與需求的關(guān)系也是產(chǎn)生這種向心作用的原因。股價低需求就大

13、，需求一大，供不應(yīng)求，股價就會上升。反之， 作用的原因。股價低需求就大，需求一大，供不應(yīng)求，股價就會上升。反之，股價高需求就小，供過于求，股價就會下降，最后達到平衡，平衡位置就是中 股價高需求就小，供過于求，股價就會下降，最后達到平衡，平衡位置就是中心。 心。 Bias Bias 的應(yīng)用法則主要是從兩個方面考慮： 的應(yīng)用法則主要是從兩個方面考慮： (1) (1) 從 Bias Bias 的取值大小方面考慮 的取值大小方面考慮 這個方面是

14、產(chǎn)生的 這個方面是產(chǎn)生的 Bias Bias 的最初的想法。找到一個正數(shù)或負(fù)數(shù)，只要 的最初的想法。找到一個正數(shù)或負(fù)數(shù)，只要 Bias Bias 一超 一超過這個正數(shù)，我們就應(yīng)該感到危險而考慮拋出；只要 過這個正數(shù)，我們就應(yīng)該感到危險而考慮拋出；只要 Bias Bias 一低于這個負(fù)數(shù)，我 一低于這個負(fù)數(shù)，我們就感到機會可能來了而考慮買入。這樣看來問題的關(guān)鍵就成了如何找到這個 們就感到機會可能來了而考慮買入。這樣看來問題的關(guān)鍵就成了如何

15、找到這個正數(shù)或負(fù)數(shù)，它們是采取行動與保持沉默的分界線。 正數(shù)或負(fù)數(shù)，它們是采取行動與保持沉默的分界線。 應(yīng)該說明的是這條分界線與三個因素有關(guān)。 應(yīng)該說明的是這條分界線與三個因素有關(guān)。 a. a. Bias Bias 選擇的參數(shù)和大小。 選擇的參數(shù)和大小。 b. b. 選擇的具體是那支股票。 選擇的具體是那支股票。 c. c. 不同的時期，分界線的高低也可能不同。 不同的時期，分界線的高低也可能不同。 一般說來，參數(shù)越大，采取行動的