旅游財(cái)務(wù)知識(shí)點(diǎn)

1、第一章第一章★旅游企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)：籌資引起、投資引起、日常經(jīng)營(yíng)引起、利潤(rùn)分配引起★旅游企業(yè)的財(cái)務(wù)關(guān)系：?旅游企業(yè)與其所有者之間：經(jīng)營(yíng)權(quán)與所有權(quán)?旅游企業(yè)與其債權(quán)人之間：債務(wù)與債權(quán)?旅游企業(yè)與其被投資企業(yè)之間：投資與被投資?旅游企業(yè)與其債務(wù)人之間：債權(quán)與債務(wù)?旅游企業(yè)與稅務(wù)機(jī)關(guān)之間：依法納稅與依法征稅?旅游企業(yè)內(nèi)部各單位之間：旅游企業(yè)內(nèi)部各單位之間利益?旅游企業(yè)與其內(nèi)部職工之間：勞動(dòng)成果的分配★旅游企業(yè)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)：利潤(rùn)最大化→股東財(cái)務(wù)最

2、大化→企業(yè)價(jià)值最大化★財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的協(xié)調(diào)：?所有者與經(jīng)營(yíng)者的矛盾協(xié)調(diào)：解聘（所有者約束經(jīng)營(yíng)者）、接收(市場(chǎng)約束經(jīng)營(yíng)者）、激勵(lì)（經(jīng)營(yíng)者的報(bào)酬與績(jī)效掛鉤）?所有者與債權(quán)人的矛盾與協(xié)調(diào)：限制性借貸、收回借款或停止借款★旅游企業(yè)財(cái)務(wù)管理方法：財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)、財(cái)務(wù)決策（核心環(huán)節(jié)）、財(cái)務(wù)預(yù)算、財(cái)務(wù)控制、財(cái)務(wù)分析第二章第二章獨(dú)資企業(yè)、合伙企業(yè)、公司制企業(yè)之間的區(qū)別：獨(dú)資企業(yè)（債務(wù)須承擔(dān)無(wú)限責(zé)任）、合伙企業(yè)（承擔(dān)無(wú)限連帶責(zé)任）、公司制企業(yè)（承擔(dān)有限責(zé)任）第三

3、章第三章★單利（本金不變，本金和利息分開）?利息計(jì)算利息計(jì)算I=Pin（利息=本金利息計(jì)息數(shù)）例3131某公司存入銀行50000元，年利率6%，存期2年。2年后到期利息是多少？已知P=50000（元）i=6%n=2（年）解：I=500006%2=6000（元）答：到期利息為6000元。?終值計(jì)算終值計(jì)算F=PI=PPin=P（1in)例3232某人于年初在工行以活期存款方式存入10000元，假定儲(chǔ)蓄利率為3.15%，則存期1年的終值（本

4、利和）=10000（13.15%1）=10315（元）存期2年的終值（本利和）=10000（13.15%2）=10630（元）存期3年的終值（本利和）=10000（13.15%3）=10945（元）?現(xiàn)值計(jì)算現(xiàn)值計(jì)算P=FI=FFin=F（1in)例3333財(cái)政部用貼現(xiàn)發(fā)行方式發(fā)行一年期的國(guó)庫(kù)券，貼現(xiàn)率為2%，那么面值為b.股票融資特點(diǎn)優(yōu)點(diǎn)：可獲得長(zhǎng)期使用的資金、分散了公司的經(jīng)驗(yàn)風(fēng)險(xiǎn)、籌資風(fēng)險(xiǎn)小缺點(diǎn)：資金成本高、容易分散公司的控制權(quán)?發(fā)

5、行優(yōu)先股籌資優(yōu)先股：有固定的股利，對(duì)盈利的分配和剩余資產(chǎn)的求償具有優(yōu)先權(quán)優(yōu)先股股東權(quán)利：優(yōu)先分配優(yōu)先股、優(yōu)先分配剩余財(cái)產(chǎn)權(quán)、部分管理權(quán)★長(zhǎng)期負(fù)債資金的籌集（1）長(zhǎng)期借款籌資借款利息的支付方式：收款法、貼現(xiàn)法長(zhǎng)期借款籌資的特點(diǎn)優(yōu)點(diǎn)：籌資速度快、籌資成本低、借款彈性大、缺點(diǎn)：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)大、限制條款較多、籌資數(shù)額有限（2）發(fā)行債券籌資債券發(fā)行價(jià)格：?平價(jià):債券票面利率=市場(chǎng)利率時(shí)，發(fā)行價(jià)格=票面金額?溢價(jià):債券票面利率市場(chǎng)利率時(shí)，發(fā)行價(jià)格票面金

6、額?折價(jià):債券票面利率市場(chǎng)利率時(shí)，發(fā)行價(jià)格票面金額例4343某旅游企業(yè)擬發(fā)行債券面值為1000元，票面利率為10%，期限為5年，發(fā)行當(dāng)期的市場(chǎng)利率為12%，試計(jì)算債券的發(fā)行價(jià)格。解：1000（PF，12%，5）100010%（PA，12%，5）對(duì)比例5858某旅游企業(yè)決定將暫時(shí)閑置的一筆資金用于購(gòu)買公司債券，恰逢市場(chǎng)上有一種面值1000元，票面利率8%，期限5年，每年付息一次，到期還本的債券出售，當(dāng)時(shí)市場(chǎng)利率為10%，債券市價(jià)920元，

7、試分析該企業(yè)是否應(yīng)該買入？解：債券價(jià)值=10008%（PA，10%，5）1000（PF，10%，5）=924.16（元）因?yàn)閭膬r(jià)值大于市價(jià)920元，所以此債券可買債券特點(diǎn)優(yōu)點(diǎn)：不會(huì)分散公司的控制權(quán)、資金成本固定并相對(duì)較低缺點(diǎn)：不能永久使用資金、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)由公司獨(dú)自承擔(dān)，不能分散經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)（3）可轉(zhuǎn)換證券籌資a.轉(zhuǎn)換價(jià)格與轉(zhuǎn)換比率的關(guān)系：轉(zhuǎn)換比率=債券面值轉(zhuǎn)換價(jià)格b.可轉(zhuǎn)換債券的特點(diǎn)優(yōu)點(diǎn)：籌資成本較低、便于籌集資金、有利于穩(wěn)定股票價(jià)格缺點(diǎn)