我國衍生金融工具會計(jì)監(jiān)管存在的問題及策略探究

1、我國衍生金融工具會計(jì)監(jiān)管存在的問題及策略探究我國衍生金融工具會計(jì)監(jiān)管存在的問題及策略探究1.1我國衍生金融工具的會計(jì)學(xué)定義和特點(diǎn)我國財政部于2006年頒布了新的企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則，其中《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第22號―金融工具確認(rèn)和計(jì)量》提出，衍生金融工具是指本準(zhǔn)則涉及的、具有如下特征的金融工具或其他合同：（1）其價值隨特定利率、金融工具價格、商品價格、匯率、價格指數(shù)、信用等級、信用指數(shù)或其他類似變量的變動而變動，變量為非金融變量的，該變量與合同的任一

2、方不存在特定關(guān)系；（2）不要求初始凈投資，或與對市場情況變化有類似反應(yīng)的其他類型合同相比，要求很少的初始凈投資；（3）在未來某一日期結(jié)算。從衍生金融工具的定義中可以看出其具有不確定性和高風(fēng)險性、跨期交易的契約性、杠桿效應(yīng)和虛擬性的特點(diǎn)：1.2我國衍生金融工具的發(fā)展歷程1984年，中國人民銀行獨(dú)立行使中央銀行職能，拉開了我國金融體制改革的序幕；20世紀(jì)90年代初，我國股票市場建立；之后借助于股票市場先進(jìn)的交易網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)，全國統(tǒng)一的國債流通市

3、場開始形成。此后我國金融市場迅速發(fā)展，為衍生金融工具交易提供了一定的環(huán)境和條件。不過，衍生金融工具的發(fā)展并非一帆風(fēng)順，此間也由于我國市場的經(jīng)濟(jì)運(yùn)行機(jī)制不完善而造成一段時間的發(fā)展坎坷。迄今為止，我國公開交易過的國內(nèi)衍生金融工具品種主要有可轉(zhuǎn)換債券、外幣期貨、國債期貨、股指期貨等。論文參考。2.我國衍生金融工具的會計(jì)監(jiān)管問題之思考2.2.2以小博大的心理導(dǎo)致巨額損失衍生金融工具的杠桿性看似初始投資較小，但交易過程中涉及的實(shí)際金額非常巨大，因

4、為價格每降1%就有可能導(dǎo)致操作者100%的損失，一旦操作者的判斷錯誤或是交易活動出現(xiàn)失誤則可能會給企業(yè)及利益相關(guān)者帶來不可估量的損失。2.2.3公允價值計(jì)量、虛擬交易形式加劇了市場的波動和泡沫化歷史成本是傳統(tǒng)會計(jì)理論中計(jì)量的基礎(chǔ)即以交易時發(fā)生的成本作為入賬依據(jù)。但衍生金融工具跨期交易的契約性使得從合約的簽訂到最終的交割有一個時間段，衍生金融工具的市場價值在這期間處于不斷變化中導(dǎo)致?lián)p益的變動無法根據(jù)歷史成本正確計(jì)量，因此，采用公允價值加表

5、外注釋原則即采用市場價格來表現(xiàn)衍生金融工具的價值變動。但由于公允價值較歷史成本更加動態(tài)，加劇了資產(chǎn)、負(fù)債及以公允價值計(jì)量損益的變動，進(jìn)而加大了市場損益的波動性，而且衍生金融工具交易通常是一種資金博弈而非實(shí)物交易，這樣一來，經(jīng)濟(jì)的泡沫化則會被放大。2.3我國衍生金融工具會計(jì)監(jiān)管中存在問題的原因剖析2.3.1管理者操縱會計(jì)準(zhǔn)則的應(yīng)用，浮于表面的管理現(xiàn)象較為明顯國際會計(jì)委員會在制定國際會計(jì)準(zhǔn)時原則上力求統(tǒng)一，但在確認(rèn)、計(jì)量和披露等方面還存在過