中央銀行（考試知識點復習考點歸納總結）

1、1.銀行：從宏觀上說，它是商品和貨幣經(jīng)濟充分發(fā)展的產(chǎn)物，是經(jīng)營貨幣信用的特殊企業(yè)；從微觀上看，它是通過存款、貸款、匯款、匯兌、儲蓄等業(yè)務，承擔信用中介的信用機構。2.貨幣兌換商：從商人中分離出來專門從事鑄幣兌換業(yè)的商人。3.中央銀行：是指在一國金融體系中居于主導地位，負責制定和執(zhí)行該國貨幣金融政策，調節(jié)國名經(jīng)濟，控制國幣發(fā)行，并對該國的金融體系和金融活動實施監(jiān)督管理的特殊金融機構。4.最后貸款人：是指中央銀行集中各家銀行的一部分現(xiàn)金準備

2、，待某銀行發(fā)生支付困難時，予以最后的必要支持，使銀行免遭破產(chǎn)厄運。5.中央銀行制度：中央銀行產(chǎn)生后，政府通過頒發(fā)中央銀行法形式確立其職能的實現(xiàn)，從法律上確認了中央銀行具有超然的地位，即形成中央銀行制度。6.中央銀行法：就是按照國家意志，規(guī)定有關調整中央銀行的組織活動及其關系的法律規(guī)范。中央銀行法是確立中央銀行的性質和職能，中央銀行在國民經(jīng)濟中的法律地位，中央銀行的貨幣政策工具、組織體系、管理體制、職責權限，中央銀行與政府、中央銀行與財政

3、部門及其他部門、中央銀行與銀行業(yè)和其他金融機構的關系的法律。7.復合型中央銀行制度：是指一個國家沒有設立專門行使中央銀行職能的銀行，而由一家大銀行集中央銀行職能和一般存款貨幣銀行的經(jīng)營職能于一身的銀行體制。8.中央銀行的最高權力機構：是指對中央銀行的貨幣政策、規(guī)章、制度、條例、業(yè)務方針以及人事任免等都有決策權，執(zhí)行權和監(jiān)督權的權威機構。9.單一制一元式中央銀行制度：即只設立中國人民銀行作為中央銀行，其在全國的分支機構設置實行總分行制。1

4、0.中央銀行的職能：是指中央銀行應該擔負和履行的職責，有什么樣的性質就決定要發(fā)揮什么樣的職能，它是中央銀行性質的具體體現(xiàn)。11.中央銀行的性質：是指中央銀行究竟是國家機關還是一種特殊的企業(yè)。中央銀行實在一國銀行體系中居于主導地位，國家賦予其負責制定和執(zhí)行國家的貨幣制度，對國民經(jīng)濟進行宏觀調控，維護金融穩(wěn)定，實行金融監(jiān)管的特殊金融機構。12.中央銀行的法律地位：是指通過法律形式來規(guī)定中央銀行的權限，獨立性以及它在國民經(jīng)濟中的地位。13.發(fā)

5、行的銀行：是指中央銀行是國家貨幣發(fā)行的機關。14.政府的銀行：是指中央銀行不論其表現(xiàn)形式如何，都是管理全國金融的國家機關，是制定和貫徹國家貨幣政策的綜合部門，為國家提供信用，并代理執(zhí)行國庫出納職能，代表國家參加國際金融活動。15.銀行的銀行：是指中央銀行不經(jīng)營商業(yè)銀行的業(yè)務，不與工商企業(yè)和社會公眾發(fā)生信用關系，只與商業(yè)銀行和其他金融機構發(fā)生業(yè)務往來，并負有為商業(yè)銀行和其他金融機構提供金融服務和監(jiān)督管理雙重職責。16.中央銀行的調控職能：

6、是指中央銀行以國家貨幣政策制定者和執(zhí)行者的身份，通過金融手段，對全國的貨幣，信用活動進行有目的，有目標地調節(jié)和控制，進而影響國家宏觀經(jīng)濟，促進整個國家經(jīng)濟健康發(fā)展，實行其預期的貨幣政策目標。17.中國人民銀行：是在國務院領導下，制定和執(zhí)行貨幣政策，對國民經(jīng)濟進行宏觀調控，維護金融穩(wěn)定的特殊金融機構。18.征信業(yè)：是為信用活動提供信用信息服務，為專業(yè)化的機構依法采集，調整，保存，整理，提供企業(yè)和個人的信用信息，并對其資信狀況進行評價的中介

7、機構。以此滿足從事信用活動的機構在信用交易中對信用信息的需要，解決借貸市場信息不對稱的問題。19.貨幣政策：是中央銀行為實施既定的宏觀經(jīng)濟目標而采取的各種控制，調節(jié)貨幣供應量和信用總量的方針，政策，措施的總稱。20.中央銀行貨幣政策的效果指標：是指中央銀行在貨幣政策執(zhí)行過程后期所反饋的可以據(jù)以檢驗貨幣政策中期目標效果的信息，主要有市場利息率和社會貨幣總量。21.經(jīng)濟增長：是指使國民生產(chǎn)總值的年增長率保持在一定水平上，避免停泄不前或者負增

8、長。22.貨幣政策的中介目標：也叫中間目標，它是實現(xiàn)貨幣政策最終目標的中間性或傳導性金融變量。23.貨幣政策的操作目標：是接近中央銀行政策工具的金融變量，它直接受政策工具的影響，其特點是中央銀行容易對它進行控制，但它與最終目標的因果關系不太穩(wěn)定。24.貨幣政策的最終目標：即中央銀行執(zhí)行貨幣政策預期要達到的最終政策效果。一般來說，各國貨幣政策的最終目標的四個，即穩(wěn)定物價，充分就業(yè)，經(jīng)濟增長和國際收支平衡。25.通貨膨脹目標制：它不是一個簡

9、單的規(guī)則，而是一個貨幣政策框架，其特點是在一定的時間范圍內，由政府和中央銀行公布一個通貨膨脹目標。該目標不是一個簡單的數(shù)字，而是一個區(qū)間，如1%~3%。26.法定存款準備金政策：主要是圍繞法定存款準備金率開展活動的，具體指中央銀行依法通過規(guī)定和調整商業(yè)銀行的法定存款準備金率，控制商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造能力，從而間接調控全社會的貨幣供應量。27.證券市場信用控制：是指中央銀行對使用貸款進行證券交易的活動加以控制，通過提高購買證券的定金或保證金

10、來影響貸款額占證券交易額的百分比，以此限制對證券市場的放款規(guī)模。28.再貼現(xiàn)：是指商業(yè)銀行或或貨款機構將已貼現(xiàn)的未到期票據(jù)向中央銀行再次貼現(xiàn)或是以中央銀行同意接受的抵押品，如政府債券，申請抵押貸款的行為。29.再貼現(xiàn)政策：是指中央銀行通過制定或調整再貼現(xiàn)利率來干預和影響市場利率及貨幣的市場供求，從而調節(jié)貨幣總量的政策安排。30.再貼現(xiàn)率：是商業(yè)銀行將所持有的未到期的已貼現(xiàn)商業(yè)票據(jù)向中央銀行再貼現(xiàn)時所付的利率，表現(xiàn)為再貼現(xiàn)票據(jù)金額的一定折

11、扣率。31.公開市場業(yè)務：是指中央銀行在金融市場上買賣有價證券和票據(jù)（一般為政府債券），直接決定基礎貨幣的變動，從而達到擴張和收縮信用，調節(jié)貨幣供應量的目的。32.消費者信用控制：是指中央銀行對不動產(chǎn)以外的各種耐用消費品的銷售融資予以控制的一種信用管理措施。33.不動產(chǎn)信用控制：是中央銀行對金融機構發(fā)放房地產(chǎn)貸款所規(guī)定的某些先執(zhí)行措施。34.優(yōu)惠利率：是中央銀行對國家重點發(fā)展的經(jīng)濟部門如農業(yè)，重工業(yè)，出口工業(yè)等，以及對貧窮落后地區(qū)給予的

12、低于正常貸款利率水平的利率，以鼓勵這些部門，地區(qū)的發(fā)展。35.直接信用控制：是中央銀行以行政命令的方式對商業(yè)銀行或存款機構的信用業(yè)務進行的干預和控制。36.信用分配：是指中央銀行根據(jù)金融市場狀況及客觀經(jīng)濟需要，對商業(yè)銀行的信用規(guī)模加以分配并限制其最高數(shù)量。37.流動性比率：是指中央銀行為限制商業(yè)銀行創(chuàng)造信用的能力，規(guī)定流動資產(chǎn)對存款的比重。38.特種存款：是指中央銀行規(guī)定商業(yè)銀行按總存款的一定比例存入特別存款，用以緊縮它們的放貸。39.

13、道義勸告：是指中央銀行運用在一國金融體系中的核心地位和威望，對金融機構進行放貸數(shù)量和投資方向做出勸告，從而實現(xiàn)調控信用的目的。40.金融檢查：是中央銀行管理金融的一種手段。它是指中央銀行在不干涉金融機構內部經(jīng)營管理的條件下，依據(jù)各種金融法律，法規(guī)所進行的各種檢查，既有業(yè)務方面的規(guī)范檢查，也有人事方面的職稱檢查。41.公開宣傳：指中央銀行利用各種機會，各種媒介向金融界及全社會公開闡明其貨幣政策的內容和意義，以求得各方面的理解和支持，從而使

14、金融活動按照中央銀行預期的方向發(fā)展。42.貨幣政策的傳導機制：是指中央銀行運用貨幣政策工具調控貨幣政策中介目標進而實現(xiàn)貨幣政策最終目標的作用過程。43.貨幣發(fā)行業(yè)務：它有兩層含義：第一層是指貨幣從中央銀行的發(fā)行庫通過各家商業(yè)銀行的業(yè)務庫流向社會；第二層是指貨幣從中央銀行流出的數(shù)量大于從流通中回籠的數(shù)量。44.貨幣的經(jīng)濟發(fā)行：是指中央銀行根據(jù)國民經(jīng)濟發(fā)展的客觀需要增加現(xiàn)金的流通量。45.貨幣壟斷發(fā)行的原則：是指貨幣發(fā)行權高度集中于中央銀行

15、，只有這樣才能防止由多發(fā)行造成的貨幣流通混亂，保證國內通貨形式統(tǒng)一，以便于中央銀行制定和執(zhí)行貨幣政策，高效率低調節(jié)流通中的貨幣數(shù)量。46.貨幣信用保證原則：是指貨幣發(fā)行要有一定的外匯，黃金或有價證券作保證，即通過建立一定的發(fā)行準備制定來保證中央銀行獨立發(fā)行。47.貨幣彈性原則：是指貨幣發(fā)行要具有一定的伸縮性和靈活性，使貨幣發(fā)行動態(tài)適應經(jīng)濟狀況變化的需要，使貨幣發(fā)行具有一定的操作空間，即充分滿足經(jīng)濟發(fā)展的需要，避免因通貨不足而導致通貨緊縮

16、和經(jīng)濟衰退，也要嚴格控制貨幣發(fā)行的數(shù)量，避免因通貨過量而導致的通貨膨脹和經(jīng)濟混亂。48.貨幣發(fā)行準備金的比率：是指用作貨幣發(fā)行的準備與貨幣發(fā)行量之間的比率。49.存款準備金制度：是中央銀行依據(jù)法律規(guī)定，根據(jù)金融宏觀調控的客觀需要，規(guī)定商業(yè)銀行等金融機構交存中央銀行的存款準備金的比率和結構，并根據(jù)貨幣政策的需要對存款準備金的比率和結構進行調整，從而調節(jié)貨幣供應量的制度。50.國庫：是國家金庫的簡稱。中央銀行作為政府的銀行，為政府經(jīng)理國庫，

17、將國庫資金存入中央銀行。中央銀行確保國家預算資金的及時繳付，并確保準確核算和庫款安全。51.特種存款：是指中央銀行根據(jù)商業(yè)銀行和其他金融機構的經(jīng)營狀況，以及銀根的松緊和宏觀調控的需要，以存款的方式向這些金融機構集中一定數(shù)量的資金形成的存款。52.發(fā)行基金：是指中國人民銀行代國家保管的、尚未進入流通領域的票幣，用于調劑市場貨幣流通的準備基金。53.中央銀行的資產(chǎn)：是指中央銀行在一定時點上所擁有的各種債權。54.中央銀行的再貼現(xiàn)業(yè)務：是指商

18、業(yè)銀行將通過貼現(xiàn)業(yè)務所持有的尚未到期的商業(yè)票據(jù)向中央銀行申請轉讓，中央銀行據(jù)此以貼現(xiàn)方式向商業(yè)銀行融通資金的業(yè)務。55.中央銀行的貸款業(yè)務：是指中央銀行采用信用放款或抵押放款的形式，對商業(yè)銀行等金融機構和政府進行的貸款。56.中央銀行證券買賣業(yè)務：是指一國中央銀行在金融市場上買賣有價證券，主要是政府短期公債和中央銀行票據(jù)，目的在于改變商業(yè)銀行等金融機構的存款準備金，進而調節(jié)和控制貨幣供應量或市場利率等宏觀經(jīng)濟指標，以實現(xiàn)一定的貨幣政策目

19、標。57.國際儲備資產(chǎn)：是指一國貨幣當局能夠隨時用來干預外匯市場，支付國際收支差個的資產(chǎn)，主要是貨幣黃金，外匯資產(chǎn)，在IMF的儲備頭寸（又稱普通提款權）和未動用的特別提款權。58.外匯儲備：是指各國貨幣當局持有的以儲備貨幣表示的流動資產(chǎn)，其形式表現(xiàn)為貨幣，歐洲貨幣單位，銀行存款，政府的有價證券，中長期債券，貨幣市場工具，金融衍生工具，以股本證券形式持有的對非居民的債券等。59.儲備頭寸：又稱普通提款權，是國際貨幣基金組織會員國在IMF的

20、普通賬戶中可以隨時自由提取和使用資產(chǎn)，包括成員國在基金組織的儲備部分提款權和基金組織對成員國貨幣的凈使用。60.直接買賣：是指交易雙方以約定的價格轉讓證券所有權的交易行為，分為現(xiàn)券買斷和現(xiàn)券賣斷，前者為投放基金貨幣，后者為回籠基礎貨幣。61.附回購協(xié)議的買賣：即中央銀行與證券出售者訂立協(xié)議，規(guī)定出售者要在短時間內（一般不超過一個星期）再將這些證券購回。回購交易分為“正回購”和“逆回購”兩種。62.結算：指與支付相關的貨幣資產(chǎn)的轉移。63

21、.轉賬結算：亦稱非現(xiàn)金結算，是銀行制度發(fā)展至一定階段的產(chǎn)物，其以非現(xiàn)金支付工具為媒介，以金融機構為服務中介，以一定的專業(yè)技術手段為支撐。64.支付系統(tǒng)：實在既定的規(guī)則框架下，由提供支付服務的中介機構和專業(yè)技術手段共同組成，用以實現(xiàn)債權債務清償及資金轉移的一種綜合金融安排。65.支付工具：是通過支付系統(tǒng)傳載的，用以實現(xiàn)債務清訖和貨幣價值轉移的載體。66.電子貨幣：它包括兩層含義：一是以電子信息呈現(xiàn)的貨幣價值；二是傳載電子貨幣信息的電子化支

22、付系統(tǒng)。67.金融統(tǒng)計：是按照規(guī)定的統(tǒng)計制度，根據(jù)統(tǒng)計的一般原理，運用科學的統(tǒng)計方法，對金融活動的數(shù)量信息進行收集，整理，分析，從而為經(jīng)濟和金融決策提供依據(jù)及政策建議的過程。68.金融統(tǒng)計設計：是根據(jù)金融統(tǒng)計對象的性質與研究目的，對統(tǒng)計過程的通盤考慮與全面安排。69.金融統(tǒng)計調查：是根據(jù)金融統(tǒng)計對象，研究目的及統(tǒng)計設計的要求，有組織有計劃地收集各類金融活動數(shù)據(jù)資料的業(yè)務過程。70.金融統(tǒng)計整理：是根據(jù)金融統(tǒng)計調研的目的及需要，將統(tǒng)計調查

23、所獲得的大量原始質料進行科學分類，匯總，對已經(jīng)加工的綜合資料進行在加工，制成為統(tǒng)計分析服務的系統(tǒng)化綜合資料，即統(tǒng)計報表。71.信貸收支統(tǒng)計：是對金融機構以信用方式集中和調劑的資金進行數(shù)量描述與分析的專門統(tǒng)計，綜合描述金融機構的全部資產(chǎn)和負債狀況。72.金融統(tǒng)計分析：是對經(jīng)統(tǒng)計整理而成的統(tǒng)計報表數(shù)據(jù)進行研究、分析的過程，是實現(xiàn)統(tǒng)計目的的重要環(huán)節(jié)。73.保險市場統(tǒng)計：是指通過各種調查統(tǒng)計方法，用以反映保險及相關經(jīng)濟活動的規(guī)模、程度、市場結構

24、、承保水平、保費收入、理賠支出、盈利狀況的過程。74.資金流量統(tǒng)計：是從收入和分配社會資金的角度描繪國民經(jīng)濟各類交易活動，各部門資金來源和運用以及各部門資金流量、流向變動的一種統(tǒng)計核算方法，是國民經(jīng)濟核算體系的重要組成部分。75.概覽：就是將一個或多個金融性公司分部門的資產(chǎn)負債表數(shù)據(jù)匯總而成的資產(chǎn)負債表。76.資金流量表：是資金流量統(tǒng)計的數(shù)據(jù)描述，反映國民經(jīng)濟各機構部門之間，以及國內與國外之間所發(fā)生的一切金融交易的流量。77.資本充足性

25、：監(jiān)管當局對銀行等機構除最低資本要求外，一般還要求銀行自有資本與資產(chǎn)總額，自有資本與存款總額，自有資本與負債總額以及自有資本與風險投資之間保持適當?shù)谋壤?8.存款保險制度：是指國家貨幣主管部門為了維護存款者利益和金融業(yè)的穩(wěn)健經(jīng)營與安全，規(guī)定本國金融機構必須或自愿的安吸收存款的一定比率向保險機構繳納保險金，進行投保的制度。79.監(jiān)管主體的獨立性原則：《有效銀行監(jiān)管的核心原則》提出，在一個有效的銀行監(jiān)管體系下，參與銀行監(jiān)管的每個機構要有明

26、確的責任和目標，并應享有操作上的自主權和充分的資源。80.現(xiàn)代金融監(jiān)管：是指一國政府根據(jù)金融體系穩(wěn)定有效運行的客觀需要以及經(jīng)濟主體的共同利益要求，通過中央銀行或其他金融監(jiān)管機構依據(jù)法律準則和程序，對金融體系中各金融主體和金融市場實行監(jiān)督和管理，以維護債權人的利益，約束債務人的行為，確保金融主體和金融業(yè)務的公平競爭，促進金融業(yè)有序的運行和健康的發(fā)展。81.集中監(jiān)管體制：是指把金融業(yè)作為一個相互聯(lián)系的整體統(tǒng)一進行監(jiān)管，一般由一個金融監(jiān)管機構

27、承擔監(jiān)管的職責，絕大多數(shù)國家是有中央銀行來承擔。有時又稱為“一元化”監(jiān)管體制，即同一個金融監(jiān)管當局實施對整個金融業(yè)的監(jiān)管。82.分業(yè)監(jiān)管體制：是根據(jù)金融業(yè)內不同的機構主體以及其業(yè)務范圍的劃分而分別進行的監(jiān)管體制。一般由多個金融監(jiān)管機構共同承擔監(jiān)管責任。83.緊急救援：是指金融監(jiān)管當局對發(fā)生清償能力困難的銀行提供緊急援助的行為。84.金融穩(wěn)定：中國人民銀行于2005年11月7日推出的首期《中國金融穩(wěn)定報告》對“金融穩(wěn)定”進行了定義，金融穩(wěn)

28、定是指金融體系處于能夠有效發(fā)揮其關鍵功能的狀態(tài)。非直接的控制措施。（4）貨幣政策是一種較長期的經(jīng)濟政策，而非短期的經(jīng)濟政策。35.簡述貨幣政策的最終目標。答：（1）穩(wěn)定物價，即保持物價總水平的基本穩(wěn)定，使物價水平在短期內沒有顯著的或急劇的波動；（2）充分就業(yè)，即凡是有能力并自愿參加工作者都能找到較適合的工作；（3）經(jīng)濟增長，是指使國民生產(chǎn)總值的年增長率保持在一定水平上，避免停滯不前或者負增長；（4）國際收支平衡，它有兩種含義：一是國際收

29、支的靜態(tài)平衡二是國際收支的動態(tài)平衡，即以經(jīng)濟實際運行可以實現(xiàn)平衡的時期周期，在該周期內達到國際收支平衡。36.建立貨幣政策中介目標和操作目標的意義是什么？答：（1）是為了及時測定和控制貨幣政策的實施程度，使之朝著正確的方向發(fā)展，以保證貨幣政策目標的實現(xiàn)。（2）由于貨幣政策的時間之后現(xiàn)象，也有必要建立貨幣政策的中間目標和操作目標。貨幣政策的作用帶有時間滯后現(xiàn)象，且滯后程度甚于財政政策。而貨幣政策的中間目標和操作目標作為中介或橋梁，在貨幣政

30、策的傳導中起著承上啟下的作用，能使中央銀行通過貨幣政策對宏觀經(jīng)濟的調控更具效力。37.簡述貨幣政策中介目標和操作目標選擇的標準。答：（1）可控性。即能為中央銀行所控制和調節(jié)。（2）可測性。即中央銀行能迅速準確地得到有關中介目標的數(shù)據(jù)以便觀察、分析和監(jiān)測。（3）相關性。即中介目標要與最終目標之間有密切的、穩(wěn)定的、統(tǒng)計上的數(shù)量關系。（4）抗干擾性。即中介目標的選擇必須是那些受外來因素和非政策因素干擾程度較低的經(jīng)濟變量。（5）與經(jīng)濟、金融體制

31、有較好的適應性。38.以貸款量作為貨幣政策中介目標的優(yōu)點是什么？答：（1）與最終目標有密切的相關性。流通中現(xiàn)金與存款貨幣均由貸款引起，中央銀行控制了貸款規(guī)模，也就控制了貨幣供應量。（2）準確性較強。作為內生變量，貸款規(guī)模與需求是正相關的。作為政策變數(shù)，貸款規(guī)模與需求也是正相關，中央銀行要抑制需求，必設法縮減商業(yè)銀行貸款量。（3）數(shù)據(jù)容易獲得，因而也具有可測性。39.我國在制定和實施貨幣政策時要注意哪些問題？答：（1）要充分估計國際經(jīng)濟和

32、金融市場的波動可能對中國嗎帶來的沖擊和影響，及時、果斷、有效地調整政策目標和手段，爭取最大限度地減少負面影響。（2）重視貨幣政策內在的對國際金融市場和商品市場可能產(chǎn)生影響的因素，尤其對人民幣匯率、存貸款利率、貨幣供應量、國際收支狀況及資本項目往來，要更多的從全球經(jīng)濟的角度權衡利弊，既充分維護本國、本民族利益，也注意國際經(jīng)濟、金融穩(wěn)定，并通過維護國際經(jīng)濟、金融穩(wěn)定，保護和發(fā)展本國的經(jīng)濟和金融業(yè)。（3）加強貨幣政策的國際間協(xié)調。使更多的國家

33、、地區(qū)理解、支持中國的貨幣政策。（4）注意對國際收支渠道、國際貿易方式和資本流動方式的研究，善于利用外匯、商品、貨幣市場，及時、準確傳遞貨幣政策信號，實現(xiàn)國內經(jīng)濟的總量和結構平衡。40.簡答法定存款準備金政策的基本內容。答：（1）通過提高或降低法定存款準備金率水平來實現(xiàn)貨幣供應量的影響。因為法定存款準備金率的變化可以改變貨幣乘數(shù)從而影響貨幣總量。（2）通過規(guī)定差別法定存款準備金率，在影響貨幣量的同時促進實現(xiàn)銀行體系經(jīng)營的安全。對差別法定

34、存款準備金率的規(guī)定，各國的舉措不同。41.美國對申請再貼現(xiàn)的票據(jù)資格的規(guī)定有哪些？答：（1）商業(yè)票據(jù)不得超過90天，農業(yè)票據(jù)不得超過9個月。（2）必須是依據(jù)交易行為產(chǎn)生的自償性票據(jù)。（3）必須是直接從事經(jīng)營工業(yè)、農業(yè)、商業(yè)的借款人出具的票據(jù)。（4）凡是投機及長期資本支出所產(chǎn)生的票據(jù)不能申請。42.簡答公開市場業(yè)務的種類。答：（1）根據(jù)中央銀行的動機，公開市場業(yè)務可分為主動性操作和預防性操作1.主動性操作是指中央銀行為直接變動基礎貨幣、改

35、變銀行準備金引起銀行貨幣擴張或收縮而主動買賣有價證券。2.預防性操作是指中央銀行考慮到某些因素引起銀行準備金的變動，可能會干預金融市場而采取的抵消性公開市場業(yè)務操作。（2）根據(jù)中央銀行在公開市場上的買賣方式，可分為直接買賣和有條件買賣1.直接買賣是指中央銀行同證券交易商之間的不附帶任何條件的現(xiàn)貨買賣，通常采取拍賣方式。2.有條件買賣是指訂有回購協(xié)議的購買和有配伍銷售的安排。43.簡答公開市場業(yè)務的局限性。答：（1）公開市場業(yè)務作用的發(fā)揮

36、需要有適當?shù)慕?jīng)濟金融環(huán)境，否則很難奏效。一是對中央銀行的要求。首先中央銀行必須有強大的資金實力，對整個金融市場能夠控制和干預；其次中央銀行必須有較強的相對獨立性，在業(yè)務操作時不受政府干擾。二是對金融市場的要求，包括金融市場上證券品種和數(shù)量要適當，以利于中央銀行做出不同的選擇。三是要求有一個發(fā)達的信用制度。（2）其他因素的干擾可能抵消公開市場業(yè)務工具的作用。44.窗口指導的內容及目的是什么？答：窗口指導的內容是：中央銀行根據(jù)經(jīng)濟增長情況、

37、貨幣政策要求和金融市場動向，規(guī)定商業(yè)銀行每季度貸款的增減額并要求一定執(zhí)行。倘若商業(yè)銀行不按規(guī)定的增減額對產(chǎn)業(yè)部們的貸款，中央銀行則可削減向該銀行貸款的額度，甚至采取停止提供信用等制裁措施。此外，窗口指導也會暗示貸款的使用方向，以保證經(jīng)濟優(yōu)先發(fā)展部門的資金需要。窗口指導的目的是保持信貸總量的適度增長，有利于經(jīng)濟的發(fā)展。該政策雖不具有法律效力，但卻具有強制性。45.中國現(xiàn)行再貼現(xiàn)政策的功能是什么？答：（1）再貼現(xiàn)政策具有告示作用，中國人民銀

38、行可以通過變動再貼現(xiàn)率，表明政策意圖，引導市場利率，調節(jié)貨幣供應；（2）可以促進商業(yè)銀行提高信貸質量，緩解和抑制銀行的不良信貸問題；（3）可以引導信貸資金向重點行業(yè)或地區(qū)傾斜，加強基礎行業(yè)或地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展，可以滿足肩負經(jīng)濟發(fā)展和經(jīng)濟結構調整任務的中國人民銀行的需要；（4）再貼現(xiàn)政策有利于完善商業(yè)匯票結算制度，規(guī)范企業(yè)之間的信用關系，減少“三角債”的發(fā)生。46.簡答我國公開市場業(yè)務政策功能。答：（1）調控中國人民銀行的基礎貨幣供應，這也是最

39、突破的功效；（2）適時解決各商業(yè)銀行的短期資金周轉困難；（3）通過在貨幣市場上的操作，引導銀行間債券回購利率和拆借利率。47.簡述中央銀行貨幣政策傳導機制的主要環(huán)節(jié)及內容。答：第一環(huán)節(jié)：中央銀行運用貨幣政策工具。有兩方面內容：一是中央銀行自身的能力，二是中央銀行對政策工具的選擇、運用是否恰當、準確。第二環(huán)節(jié)：政策工具對中介目標的影響。這一環(huán)節(jié)也涉及兩點內容：一是中介目標的選擇與確定，主要是依據(jù)可測性、可控性、相關性等原則選擇長期、短期中

40、介目標，并確定數(shù)量化管理目標。二是密切關注政策工具與中介目標的內在聯(lián)系，及時做到只要政策工具發(fā)生變動必然能對中介目標產(chǎn)生影響。第三環(huán)節(jié)：由中介目標的變化引起經(jīng)濟變量的變化。第四環(huán)節(jié)：社會經(jīng)濟活動的調整是實現(xiàn)貨幣政策的最終目標的保證。48.目前中國人民銀行采用的利率工具主要有哪些？答：（1）調整中央銀行基準利率，包括：貸款利率、再貼現(xiàn)利率和存款準備金利率。（2）調整金融機構法定存貸款利率；（3）制定金融機構存貸款的浮動范圍。（4）制定相關

41、政策對各類利率結構和檔次進行調整。49.簡答貨幣的經(jīng)濟發(fā)行。答：貨幣的經(jīng)濟發(fā)行是指中央銀行根據(jù)國民經(jīng)濟發(fā)展的可觀需要增加先進的流通量。傳統(tǒng)的看法僅指增加現(xiàn)金發(fā)行，隨著貨幣范圍的擴張，還應理解為根據(jù)生產(chǎn)和貨幣流通的需要，增加包括貨幣存款在內的貨幣供應量。在貨幣經(jīng)濟發(fā)行的條件下，貨幣投放適應了流通中貨幣需求量增長的需要，既可以避免貨幣投放過多，又能確保經(jīng)濟增長對貨幣的需要。50.簡答中央銀行貨幣發(fā)行的原則。答：（1）壟斷發(fā)行的原則，是指貨幣

42、發(fā)行權高度集中于中央銀行，只有這樣才能防止由多頭發(fā)行造成的貨幣流通混亂，保證國內通貨形式統(tǒng)一，以便于中央銀行制定和執(zhí)行貨幣政策，高效率的調節(jié)流通中的貨幣數(shù)量。（2）信用保證原則，是指貨幣發(fā)行要有一定的外匯、黃金或有價證券作保證，即通過一定的發(fā)行準備制度來保證中央銀行獨立發(fā)行。（3）彈性原則，是指貨幣發(fā)行要具有一定的伸縮性和靈活性，使貨幣發(fā)行動態(tài)適應經(jīng)濟狀況變化的需要，使貨幣發(fā)行具有一定的操作空間，既充分滿足經(jīng)濟發(fā)展的要求，避免因通貨不足

43、而導致同或緊縮和經(jīng)濟衰退，也要嚴格控制貨幣發(fā)行數(shù)量，避免因通貨過量而導致的通貨膨脹和經(jīng)濟混亂。51.簡答存款準備金的含義。答：存款準備金是商業(yè)銀行等存款貨幣機構按吸收存款的一定比例提取的準備金。它由三部分組成：（1）自存準備。該部分通常以庫存現(xiàn)金的方式存在，是為了營業(yè)需要。（2）法定準備金。該部分是商業(yè)銀行根據(jù)法律規(guī)定按一定比例提取，并轉存中央銀行，是為防范金融風險而提取的。（3）超額準備金。該部分是在中央銀行存款中超過法定存款準備金部

44、分，是為滿足清算債權債務所需的資金。52.簡答存款準備金業(yè)務的基本內容。答：（1）法定存款準備金比率。（2）按照存款的類別規(guī)定存款準備金的比例。（3）按照金融機構的種類、信用創(chuàng)造能力規(guī)定不同的存款準備金率。（4）規(guī)定存款準備金率的調整幅度。（5）規(guī)定可充當存款準備金的內容。（6）確定存款準備金計提的基礎和繳納的基期。53.特種存款的特點有哪些？答：（1）非常規(guī)性，中央銀行只在特殊情況下，為了達到特殊的目的才開辦此存款；（2）對象具有特定

45、性，一般中央銀行很少面向所有的金融機構；（3）存款期限短，一般為一年；（4）強制性特種存款的數(shù)量和利率完全由中央銀行確定，特定金融機構只能按規(guī)定的數(shù)量和比率及時足額地完成存款任務。54.中央銀行發(fā)行債券的目的是什么？答：針對商業(yè)銀行和其他金融機構超額儲備過多的情況，發(fā)行債券從而減少它們的超額儲備，以便于有效地控制貨幣的供應量。（2）以此作為公開市場操作的工具之一，通過中央銀行債券的市場買賣行為，靈活地調節(jié)貨幣供應量。一般而言，當中央銀行

46、買進已發(fā)行的債券時，商業(yè)銀行的超額儲備增加，從而貨幣供應量增加；當中央銀行賣出其債券時，商業(yè)銀行的超額儲備減少，因此貨幣供應量減少。55.簡答各國中央銀行對外負債的目的。答：（1）為了平衡國際收支。（2）為了維持本幣匯率的穩(wěn)定。（3）為了應付貨幣危機或金融危機。56.簡答中央銀行自有資金的來源。答：（1）政府出資，是指中央銀行資本由中央政府撥款形成，并通常由財政部門代為持有，這是中央銀行資本形成的主要方式。（2）地方政府或國有機構出資，

47、是指中央政府不直接持有中央銀行股份資本，而是由地方政府、國有銀行、公共部門等出資構成中央銀行資本。（3）私人和銀行部門出資，是指中央銀行股份資本由私營機構持有。57.業(yè)務庫與發(fā)行庫的區(qū)別有哪些？答：（1）業(yè)務庫由商業(yè)銀行設置，發(fā)行庫由中央銀行設置。（2）發(fā)行庫保存的是發(fā)型基金，由總庫統(tǒng)一管理，而業(yè)務庫保存的是日常周轉用的現(xiàn)金，是流通貨幣的一部分。（3）發(fā)行庫與業(yè)務庫之間的貨幣往來是不同性質的，業(yè)務庫現(xiàn)金不足，發(fā)行庫根據(jù)總庫的調撥命令，將

48、出庫限額之內的發(fā)型基金撥入業(yè)務庫，成為貨幣投放；而業(yè)務庫超過庫存限額時，必須及時將現(xiàn)金交回發(fā)行庫，稱為貨幣回籠。58.簡答中央銀行貸款業(yè)務的基本原則。答：（1）不以贏利為目的。中央銀行發(fā)放貸款不以營利為目的，而僅僅是為了實現(xiàn)貨幣政策目標。（2）以短期貸款為主。中央銀行一般不提供長期貸款。這是因為中央銀行必須保持其資產(chǎn)的高度流動性，以便靈活而有效地調節(jié)和控制貨幣供應量。（3）保持中央銀行的相對獨立性。為了保持在貸款中的獨立性，中央銀行應控

49、制對財政的貸款額度和期限。59.簡述中央銀行貸款業(yè)務的種類。答：（1）按貸款方式劃分1.信用貸款。這是憑商業(yè)銀行信用狀況而提供的貸款，期限較短，只有少數(shù)等級極佳的銀行在中央銀行放松銀根時才能得到這種優(yōu)惠貸款。2.抵押貸款。一般需要有較為活躍的二級市場為前提，以屬于優(yōu)質證券的政府債券為抵押，將證券交給中央銀行保管，中央銀行據(jù)此而發(fā)放貸款。（2）按貸款對象劃分1.對商業(yè)銀行等金融機構的貸款。這是中央銀行貸款中最重要的種類。2.對其他金融機構

50、的貸款。3.對政府的貸款。中央銀行對政府的貸款包括：政府正常借款，這種貸款一般是短期的，而且多是信用貸款；政府透支。4.其他貸款。主要有兩類：一是對非金融部門的貸款；二是中央銀行對外國政府金融機構的貸款。60.如何確定合理的國際儲備資產(chǎn)數(shù)量？答：首先，必須滿足進口商品的支付需要，防止出現(xiàn)支付困難。國際上一般認為，一國的外匯儲備應該保持在該國3個月~4個月的進口用匯水平上。其次，考慮到債務的償還。如果長期債務的比重大，外匯儲備可以偏低一些

51、；如果短期債務多，則需要保持較多的外匯儲備。再次，應該考慮貨幣政策的需要。國際儲備在很多國家或地區(qū)也是貨幣發(fā)行基金。61.中國人民銀行再貼現(xiàn)業(yè)務存在的問題有哪些？答：（1）再貼現(xiàn)利率的導向作用不夠。在票據(jù)市場激烈競爭條件下，市場上已經(jīng)出現(xiàn)貼現(xiàn)利率低于中國人民銀行再貼現(xiàn)利率的情況，制約了再貼現(xiàn)的利率導向作用。（2）再貼現(xiàn)操作缺乏靈活性。再貼現(xiàn)的硬性期限規(guī)定以及在實際執(zhí)行中，各地對轉貼現(xiàn)票據(jù)禁止辦理再貼現(xiàn)，限制了再貼現(xiàn)操作的靈活性，無法很好

52、地適應票據(jù)市場的發(fā)展要求。62.簡述申請中國人民銀行貸款必須具備的基本條件。答：（1）必須是中國人民銀行的貸款對象。（2）信貸資金營運基本正常。（3）換代資金來源有保證。63.簡述我國證券買賣業(yè)務的相關規(guī)定。答：（1）從操作對象看，主要有央行票據(jù)、國債、政策性金融債券。（2）從交易方式看，主要有現(xiàn)券（包括政策性金融證券、國債、央行票據(jù)等）買賣、正回購、逆回購等。（3）從參與者看，除了我國商業(yè)銀行以外，還有外資銀行、保險公司、證券公司、投

53、資基金和農村信用聯(lián)社。（4）從操作類型看，有主動操作性和防御性操作兩個類型。64.簡述我國證券買賣的效果。答：（1）達到調節(jié)基礎貨幣供應，滿足商業(yè)銀行流動性需要，增強中央銀行對基礎貨幣的可控性。（2）初步形成通過公開市場業(yè)務進行貨幣政策傳導機制，加快我過利率市場化的進程。（3）配合財政政策，減少財政政策的擠出效應。（4）推動銀行間債券市場的發(fā)展，增加債券的流動性，降低債券的發(fā)行成本。65.簡述我國外匯儲備資產(chǎn)經(jīng)營管理的原則與目標。答：（

54、1）當前，對外匯儲備資產(chǎn)的經(jīng)營遵循安全性、流動性、增值性的原則，其中以安全性為第一要求，以保證外匯資金安全性和流動性基礎上，達到有所增值。（2）我國外匯儲備經(jīng)營的具體目標包括：1.采取科學的管理和經(jīng)營手段，保證中國人民銀行調整外匯供求、平衡外匯市場等宏觀調控目標的實現(xiàn)。2.加強風險防范，確保外匯資金安全，保證外匯資金的及時調撥和運用。3.建立科學的儲備資產(chǎn)機構，提高儲備經(jīng)營水平，增加資產(chǎn)回報。66.簡述中國人民銀行證券買賣業(yè)務的具體操作

55、方法。答：（1）根據(jù)貨幣供應量和商業(yè)銀行準備頭寸及市場利率等指標的變化，確定證券買賣的具體操作，由總行下達命令，公開市場業(yè)務操作室具體執(zhí)行。（2）中國人民銀行的證券買賣業(yè)務主要是在二級市場上買賣國債，不直接從財政部購買國債。中國人民銀行證券買賣業(yè)務的目的是為了實現(xiàn)貨幣目標，而不是彌補財政赤字。（3）中國人民銀行在國債二級市場上進行國債買賣的對象僅限于一級國債交易市場商，而不是所有參加二級市場的機構和個人。一級國債交易商由中國人民銀行根據(jù)