對外擔保對審計費用與審計意見的影響研究.pdf

1、上市公司的對外擔保行為，已經成為資本市場中不可或缺的一部分，在解決借貸雙方間信息不對稱的問題上發(fā)揮了重要作用。然而對外擔保必然存在著風險，當被擔保對象無力償還的債務時，相應的責任便轉嫁到提供擔保的上市公司身上，這對上市公司的正常運營和資本市場的穩(wěn)定都造成了不利的影響。
　　本文以信息不對稱理論和委托代理理論等為理論基礎，結合審計保險理論討論了審計費用的構成和影響因素，分析了上市公司對外擔保事項對審計費用和審計意見的影響，并認為，對

2、外擔保對審計費用的影響是多重的，它既直接并間接地影響審計師對被審單位的審計成本，亦通過風險的增加影響著審計師風險溢價的收取。而當對上市公司的外擔保具有高風險特征時，注冊會計師機可能已經無法通過增加審計程序或收取風險溢價等方式“消化”高風險擔保帶來的影響，會傾向于選擇通過出具非標準審計意見來規(guī)避可能的被信息使用者追償?shù)娘L險和被監(jiān)管部門處罰的風險。
　　實證方面，本文以2007年至2014年間A股上市公司的13300個觀測值為樣本，實

3、證檢驗了對外擔保與審計費用和審計意見的相關關系。研究發(fā)現(xiàn)：上市公司的對外擔保情況對其審計費用存在影響，存在對外擔保的上市公司相對于沒有進行對外擔保的上市公司，其審計費用更高；上市公司對外擔保的規(guī)模對審計費用存在影響，對外擔保的規(guī)模越大，上市公司被收取的審計費用越高；對外擔保對審計意見的影響并不顯著，但是高風險擔保的存在會影響上市公司的審計意見。對外提供高風險擔保的上市公司，被出具非標準審計意見的概率較大；上市公司對外擔保事項對審計費用的