高管背景特征與財務(wù)重述的實證研究.pdf

1、財務(wù)重述就是上市公司對前期披露的財務(wù)報告中存在的會計差錯或者誤導性信息進行更正的一種行為。財務(wù)重述通常被認為是上市公司高管選擇的激進的會計政策，它會產(chǎn)生各異的經(jīng)濟后果，并導致較多的負面影響。財務(wù)重述在上市公司發(fā)生的頻次越來越高，因此，學術(shù)界研究財務(wù)重述不僅有助于提高上市公司信息披露質(zhì)量，加強投資者保護和改進政府機關(guān)監(jiān)管，也將為今后進一步完善我國財務(wù)重述制度提供有益的借鑒。
　　 本文以滬深兩市2004-2011年上市公司為研究樣

2、本，根據(jù)Hambrick和Mason(1984)提出的高層梯隊理論(TMT)，采用配對分析、邏輯回歸等方法研究了高管背景特征與財務(wù)重述的關(guān)系。本文的研究分為兩個階段:第一個階段的研究表明:高管背景特征影響著上市公司財務(wù)重述。具體來說:(1)高管團隊規(guī)模越大，財務(wù)重述行為越容易發(fā)生;(2)高管性別中男性越多，財務(wù)重述越容易發(fā)生;(3)高管團隊與董事長性別差異越大，財務(wù)重述行為越容易發(fā)生;(4)高管團隊與董事長年齡差異越大，財務(wù)重述行為越容

3、易發(fā)生。在此基礎(chǔ)上本文進行第二個階段的研究，在已發(fā)生財務(wù)重述的企業(yè)，研究上市公司高管背景特征的不同是否影響其選擇不同財務(wù)重述類型，研究發(fā)現(xiàn):(1)高管團隊規(guī)模越大，非欺詐性財務(wù)重述行為越容易發(fā)生;(2)高管團隊規(guī)模越大，非核心財務(wù)重述行為越容易發(fā)生;(3)高管團隊性別中男性越多，非核心財務(wù)重述行為越容易發(fā)生;(4)高管團隊學歷、高管團隊年齡對財務(wù)重述類型沒有顯著影響。
　　 本文的研究特色主要在于:(1)運用高層梯隊理論，從上市

4、公司高管背景特征的視角來研究財務(wù)重述，取得了一些研究成果，拓寬了上市公司財務(wù)重述研究的視野。(2)在研究的過程中，考慮了上市公司高管團隊與董事長在性別、年齡、學歷上的差異，取得了一些研究成果，拓寬了高管團隊研究的深度。(3)在研究的過程中，本文將財務(wù)重述的類型進行了細分，研究了不同高管背景特征是否影響著公司高管選擇怎么樣的財務(wù)重述類型。我們希望我們所研究的理論能夠適合于正處于經(jīng)濟轉(zhuǎn)軌特殊時期的中國。本文對研究公司會計政策的選擇、規(guī)范公司