互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)及風(fēng)險(xiǎn)管理研究.pdf

1、近兩年互聯(lián)網(wǎng)金融在全球掀起一股熱潮，儼然成為時(shí)下熱門詞語?；ヂ?lián)網(wǎng)金融是傳統(tǒng)金融行業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)精神相結(jié)合的新興領(lǐng)域。與傳統(tǒng)金融相比，互聯(lián)網(wǎng)金融所開展的業(yè)務(wù)所采用媒介不同，相比傳統(tǒng)金融業(yè)有著更高的透明度、更強(qiáng)的協(xié)作性和更便利的操作性?；ヂ?lián)網(wǎng)金融又可以延伸為自助轉(zhuǎn)賬、第三方支付、網(wǎng)絡(luò)借貸、在線理財(cái)和金融電子商務(wù)等模式。
　　互聯(lián)網(wǎng)金融經(jīng)歷了三個(gè)階段的發(fā)展，傳統(tǒng)銀行業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域展開競(jìng)爭(zhēng)。當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融模式主要有四種，一是金

2、融機(jī)構(gòu)推動(dòng)電子化的過程，二是激烈競(jìng)爭(zhēng)的第三方支付平臺(tái)，三是逐漸興起的P2P網(wǎng)絡(luò)貸款平臺(tái)，四是尚待發(fā)展完善的眾籌模式。互聯(lián)網(wǎng)金融相比傳統(tǒng)金融成本低、效率高的優(yōu)勢(shì)，大量經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)表明，互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展前景廣闊。
　　伴隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的時(shí)代來臨，國(guó)民經(jīng)濟(jì)加深了對(duì)互聯(lián)網(wǎng)的依賴，促使我們重視互聯(lián)網(wǎng)金融存在的各種風(fēng)險(xiǎn)因素。通過對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行研究，能夠發(fā)現(xiàn)其風(fēng)險(xiǎn)主要有:高技術(shù)性帶來的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，主要包括外部支持風(fēng)險(xiǎn)、信息泄露風(fēng)險(xiǎn)和洗錢風(fēng)險(xiǎn);市

3、場(chǎng)選擇風(fēng)險(xiǎn)，包含互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)的趨同性導(dǎo)致的次品市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，以及缺少“最后貸款人”保障帶來的擠兌風(fēng)險(xiǎn);通過“余額寶”等案例說明了我國(guó)當(dāng)前關(guān)于互聯(lián)網(wǎng)金融法律缺位，立法滯后。
　　通過比較分析歐美各國(guó)對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融的管理現(xiàn)狀，以“余額寶”的風(fēng)險(xiǎn)管理案例為著手點(diǎn)，結(jié)合我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)的實(shí)際情況，在發(fā)揮市場(chǎng)作用、完善監(jiān)管模式、及時(shí)立法等三個(gè)維度提出風(fēng)險(xiǎn)管理方法，一是完善市場(chǎng)準(zhǔn)入機(jī)制，注重創(chuàng)新與監(jiān)管之間的協(xié)調(diào);二是完善監(jiān)管體制，注重分業(yè)監(jiān)管

4、與混業(yè)監(jiān)管的協(xié)調(diào);三是加大互聯(lián)網(wǎng)金融的立法力度，注重國(guó)內(nèi)法律與國(guó)外法律的協(xié)調(diào)。
　　本文大量參考互聯(lián)網(wǎng)金融的實(shí)際案例，研究了最新的業(yè)內(nèi)動(dòng)態(tài)，運(yùn)用了較多的實(shí)證分析和比較分析，對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)及管理方法有較強(qiáng)的現(xiàn)實(shí)意義。本文提供的風(fēng)險(xiǎn)管理方法，在一定程度上能夠?yàn)閲?guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)管理提供參考。相信隨著互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)監(jiān)管機(jī)制和法律法規(guī)的不斷發(fā)展完善，我國(guó)能夠切實(shí)有效地對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理，進(jìn)而走在世界互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的前列。