中國通貨膨脹的先行指標(biāo)與預(yù)測.pdf

1、通貨膨脹的預(yù)測是中央銀行貨幣政策有效實(shí)施的一個(gè)基礎(chǔ)。通過理論分析得知，CPI是測度通貨膨脹的最可靠指標(biāo)并且被廣泛使用。提前預(yù)測CPI指數(shù)，對(duì)我國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展趨勢具有一定的指向性，對(duì)通貨膨脹起到預(yù)警作用。如果央行能依據(jù)通貨膨脹預(yù)測的結(jié)果制定相應(yīng)的貨幣政策，那么將有助于避免貨幣政策的時(shí)滯，有利于正確地引導(dǎo)和穩(wěn)定市場預(yù)測，最終提高貨幣政策的有效性。
　　 本文從計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)角度出發(fā)，綜合運(yùn)用數(shù)理統(tǒng)計(jì)方法和計(jì)量分析方法，以我國CPI預(yù)測為主

2、線，深入地探討CPI預(yù)測方法及其預(yù)測模型，并對(duì)我國CPI進(jìn)行了預(yù)測實(shí)證分析。
　　 從CPI波動(dòng)等經(jīng)濟(jì)時(shí)間序列入手，研究了CPI的兩種預(yù)測模型，分別是協(xié)整回歸預(yù)測模型和季節(jié)性ARIMA預(yù)測模型，對(duì)CPI波動(dòng)進(jìn)行監(jiān)測和預(yù)警，力求為宏觀經(jīng)濟(jì)決策提供有價(jià)值的參考。協(xié)整回歸預(yù)測模型充分利用了CPI的先行指標(biāo)信息，又有效地避免了多元回歸預(yù)測模型中的自由度過多損失。季節(jié)性ARIMA預(yù)測模型充分考慮到CPI的季節(jié)因素影響，大大提高了CPI時(shí)序

3、短期預(yù)測精度。
　　 為建立協(xié)整回歸預(yù)測模型，本文利用脈沖響應(yīng)和方差分解等計(jì)量分析方法來篩選我國CPI的先行指標(biāo)，并確定其先行期，從而構(gòu)建了我國CPI的先行指標(biāo)體系。在此基礎(chǔ)上，利用主成分分析法充分提取了先行指標(biāo)信息，并降低了先行綜合指標(biāo)體系的維度。
　　 本文主要研究內(nèi)容有：一是介紹本文的選題背景和意義，并對(duì)相關(guān)理論進(jìn)行綜述，對(duì)通貨膨脹理論進(jìn)行梳理；二是建立CPI先行指標(biāo)體系，運(yùn)用計(jì)量模型采取實(shí)證的方法篩選出先行指標(biāo)；