基金科二真題

1、《基金科二》真題《基金科二》真題1.假設(shè)基金凈值增長(zhǎng)率服從正態(tài)分布，則可以期望在（假設(shè)基金凈值增長(zhǎng)率服從正態(tài)分布，則可以期望在（）概率下，凈值增長(zhǎng)率會(huì)落入平）概率下，凈值增長(zhǎng)率會(huì)落入平均值正負(fù)均值正負(fù)2個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差內(nèi)。個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差內(nèi)。A.67%B.99%C.95%D.88%2.附息債券的麥考利久期（附息債券的麥考利久期（）其到期期限，對(duì)于零息債券而言，麥考利久期（）其到期期限，對(duì)于零息債券而言，麥考利久期（）其到）其到期期限。期期限。A.大于，

2、小于B.大于，等于C.等于，大于D.小于，等于3.關(guān)于市場(chǎng)沖擊成本，以下表述錯(cuò)誤的是（關(guān)于市場(chǎng)沖擊成本，以下表述錯(cuò)誤的是（）。A.延長(zhǎng)交易時(shí)間可以降低機(jī)會(huì)成本B.交易量越大，對(duì)市場(chǎng)價(jià)格的沖擊越明顯C.延長(zhǎng)交易時(shí)間可以減小市場(chǎng)沖擊D.市場(chǎng)沖擊是交易行為對(duì)價(jià)格產(chǎn)生的影響4.以下關(guān)于戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置的說法正確的是（以下關(guān)于戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置的說法正確的是（）。A.戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置反映投資者的長(zhǎng)期投資目標(biāo)與政策，確定各大類資產(chǎn)比重，重在長(zhǎng)期回報(bào)B.戰(zhàn)略

3、性資產(chǎn)配置重在資產(chǎn)的短期波動(dòng)，忽略長(zhǎng)期回報(bào)C.戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置不考慮投資者的風(fēng)險(xiǎn)與收益D.戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置通常3－5月就調(diào)整各資產(chǎn)配比5.以下關(guān)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)說法錯(cuò)誤的是（以下關(guān)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)說法錯(cuò)誤的是（）。A.債券信用風(fēng)險(xiǎn)必然發(fā)生在企業(yè)經(jīng)營(yíng)良好或經(jīng)營(yíng)擴(kuò)張等情況下B.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的主要措施包括流動(dòng)性預(yù)警機(jī)制，流動(dòng)性壓力測(cè)試等C.信用風(fēng)險(xiǎn)指的是基金投資面臨的基金交易對(duì)象無(wú)力履約而給基金帶來的風(fēng)險(xiǎn)D.基金投資組合建倉(cāng)或者應(yīng)付

4、投資者贖回減倉(cāng)時(shí)會(huì)因流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)影響組合價(jià)值6.對(duì)基金、集合計(jì)劃的境外資產(chǎn)，托管人可授權(quán)境外托管人代為履行其承擔(dān)的受托人職對(duì)基金、集合計(jì)劃的境外資產(chǎn)，托管人可授權(quán)境外托管人代為履行其承擔(dān)的受托人職責(zé)。境外托管人在履行職責(zé)過程中，因本身過錯(cuò)、疏忽等原因而導(dǎo)致基金、集合計(jì)劃財(cái)產(chǎn)責(zé)。境外托管人在履行職責(zé)過程中，因本身過錯(cuò)、疏忽等原因而導(dǎo)致基金、集合計(jì)劃財(cái)產(chǎn)受損的，受損的，（）應(yīng)當(dāng)承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任。）應(yīng)當(dāng)承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任。A.通常投資者對(duì)流動(dòng)性的要求越低

5、，其可接受的投資期限越長(zhǎng)B.投資者或因?yàn)榱鲃?dòng)性，稅收等因素產(chǎn)生一些特別的投資需求C.風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)意愿對(duì)個(gè)人投資者更為重要D.投資者的投資境況和需求通常較為穩(wěn)定，可以每?jī)赡陮?duì)投資者的需求作一次重新評(píng)估13.關(guān)于β系數(shù)，下列表述錯(cuò)誤的是（關(guān)于β系數(shù)，下列表述錯(cuò)誤的是（）。A.反應(yīng)債券或組合的收益水平對(duì)市場(chǎng)平均收益水平變化的敏感性B.β系數(shù)可以用來衡量證券承擔(dān)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)水平的大小C.β系數(shù)的絕對(duì)值越大，表明證券或組合對(duì)市場(chǎng)指數(shù)的敏感性越強(qiáng)D.β系數(shù)

6、是對(duì)放棄即期消費(fèi)的補(bǔ)償14.基金公司的投資與交易流程包括（基金公司的投資與交易流程包括（）。Ⅰ.形成投資策略Ⅱ.構(gòu)建投資組合Ⅲ.執(zhí)行交易指令Ⅳ.績(jī)效評(píng)估與組合調(diào)整Ⅴ.風(fēng)險(xiǎn)與合規(guī)控制A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ15.上市公司回購(gòu)股份的方式不包括（上市公司回購(gòu)股份的方式不包括（）。A.要約回購(gòu)B.場(chǎng)內(nèi)公開市場(chǎng)回購(gòu)C.正回購(gòu)D.場(chǎng)外協(xié)議回購(gòu)16.公司上年度每股股息為公司上年度每股股息為0.9元，預(yù)期預(yù)期今后

7、每股股息將以每年元，預(yù)期預(yù)期今后每股股息將以每年10%的速度穩(wěn)定增長(zhǎng)，的速度穩(wěn)定增長(zhǎng)，當(dāng)前的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率為當(dāng)前的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率為4%，市場(chǎng)組合的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)為，市場(chǎng)組合的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)為0.12，Ａ公司股票的β值為，Ａ公司股票的β值為1.5。那么，。那么，Ａ公司股票當(dāng)前的合理價(jià)格是（Ａ公司股票當(dāng)前的合理價(jià)格是（）。A.7.5元B.5元C.8.25元D.10元17.反映有效投資組合的風(fēng)險(xiǎn)與預(yù)期收益率之間均衡關(guān)系的方程式是（反映有效投資組合的風(fēng)險(xiǎn)與預(yù)期收益