小波網(wǎng)絡(luò)在證券投資基金凈值預(yù)測(cè)中的應(yīng)用.pdf

1、小波自80年代提出以來(lái)，理論和應(yīng)用都取得了巨大的發(fā)展，小波分析的出現(xiàn)更為數(shù)值分析取得了突破性進(jìn)展。小波網(wǎng)絡(luò)則是在1992年，由法國(guó)著名的信息科學(xué)研究機(jī)構(gòu)IRSA的Qinghua Zhang 博士等人提出的，小波網(wǎng)絡(luò)的提出很快成為一種新興的數(shù)學(xué)建模分析方法。 證券市場(chǎng)隨時(shí)吸納社會(huì)經(jīng)濟(jì)政治活動(dòng)的信息，又不斷影響著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。從根本上來(lái)講，發(fā)展證券投資基金，對(duì)于增加證券市場(chǎng)中的機(jī)構(gòu)投資者、擴(kuò)大證券市場(chǎng)的資金來(lái)源，無(wú)疑是一件十分有意義的

2、事情。最近20年來(lái)，投資基金在全球金融市場(chǎng)中以令人矚目的速度迅猛發(fā)展。我國(guó)投資基金的發(fā)展從上個(gè)世紀(jì)80年代開(kāi)始，近幾年來(lái)對(duì)于基金的關(guān)注不斷升溫，然而在對(duì)有關(guān)基金的凈值方面的預(yù)測(cè)沒(méi)有一個(gè)定量的研究。本文在分析研究了現(xiàn)有證券市場(chǎng)的常用分析方法的基礎(chǔ)之上，建立了基于小波網(wǎng)絡(luò)理論的證券投資基金的凈值預(yù)測(cè)模型，得到了定量結(jié)果。 本文首先研究了證券市場(chǎng)預(yù)測(cè)的理論依據(jù)和證券市場(chǎng)中股票和基金的現(xiàn)狀，由于在基金方面的預(yù)測(cè)主要以定性的方法為主，雖然

3、也有運(yùn)用回歸方程分析法來(lái)預(yù)測(cè)的，但都沒(méi)有給出一個(gè)定量的預(yù)測(cè)結(jié)果，其結(jié)果表明了研究證券投資基金的必要性和有用性。其次，研究了其他的預(yù)測(cè)方法，對(duì)比后發(fā)現(xiàn)小波網(wǎng)絡(luò)在經(jīng)濟(jì)預(yù)測(cè)中有明顯的優(yōu)勢(shì)。本文通過(guò)小波網(wǎng)路及其相關(guān)知識(shí)，給出一個(gè)定量的預(yù)測(cè)。最后，本文以小波網(wǎng)絡(luò)理論的多分辨分析為基礎(chǔ)，指出了由尺度函數(shù)和小波函數(shù)的多分辨小波網(wǎng)絡(luò)的優(yōu)點(diǎn)，并且基于多分辨小波網(wǎng)路給出了多分辨小波網(wǎng)絡(luò)的非線性時(shí)間序列模型并且在證券基金凈值短期預(yù)報(bào)中進(jìn)行了的應(yīng)用。經(jīng)過(guò)仿真，