基于SFA法的上市商業(yè)銀行成本效率研究.pdf

1、金融是社會經(jīng)濟發(fā)展的重要支撐。經(jīng)濟發(fā)展奠定著社會文明進步的物質(zhì)基礎(chǔ)。銀行業(yè)作為金融體系的核心產(chǎn)業(yè)，其穩(wěn)健發(fā)展關(guān)乎國家的金融穩(wěn)定和經(jīng)濟安全。作為商業(yè)銀行，其競爭力集中體現(xiàn)在效率的提高，同時，高效率也體現(xiàn)著對經(jīng)濟發(fā)展的貢獻率。因此，研究商業(yè)銀行效率對我國銀行業(yè)的穩(wěn)健發(fā)展具有重要的現(xiàn)實意義。
　　本文選取我國16家上市商業(yè)銀行2007-2013年七年的相關(guān)數(shù)據(jù)作為原始樣本數(shù)據(jù)，采用理論分析和實證分析相結(jié)合、定性和定量相結(jié)合、橫向水平比較

2、和縱向歷史演進相結(jié)合的分析方法，選用超越對數(shù)成本函數(shù)，基于SFA法對模型進行實證分析，得出成本效率值，并對上市商業(yè)銀行成本效率的影響因素進行具體分析。具體思路為：以我國16家上市商業(yè)銀行成本效率為參考研究對象。首先，對銀行成本效率的相關(guān)理論進行歸納梳理，了解國內(nèi)外關(guān)于銀行成本效率的研究動態(tài)，弄清楚目前我國銀行效率的現(xiàn)狀及存在問題，為本文實證研究提供客觀依據(jù)，并進行測度對比，為下文關(guān)于成本效率的進一步分析打下堅實的理論基礎(chǔ)；其次，梳理國內(nèi)

3、外關(guān)于銀行成本效率的研究方法，并將不同的測度方法運用情況進行對比，指出選用SFA法對我國上市商業(yè)銀行成本效率進行測度的原因，同時對變量指標以及諸多影響因素進行選擇研究，在此基礎(chǔ)上選擇比較客觀的樣本數(shù)據(jù)進行實證分析；最后，根據(jù)實證結(jié)果，提出提升商業(yè)銀行成本效率、提高其競爭力的有效政策建議以及研究中的不足。
　　通過實證研究發(fā)現(xiàn)：首先，我國上市商業(yè)銀行的成本效率的個體差異較大。公眾眼中絕對的四大國有商業(yè)銀行發(fā)展動力不強勁，已經(jīng)失去半邊

4、天，其成本效率波動，似有走低。而地方性商業(yè)銀行，例如北京銀行、浦發(fā)銀行和中信銀行等雖名不見經(jīng)傳，其成本效率曲線上揚，逐步躋身三甲。這說明，我國銀行的市場化改革已經(jīng)初有成效，后起之秀的城市商業(yè)銀行就是較好的證明。推進經(jīng)濟持續(xù)發(fā)展，我國商業(yè)銀行必須繼續(xù)深化改革，與國際金融市場接軌，完善與國際金融業(yè)競爭的條件，加快在資產(chǎn)、負債和中間業(yè)務(wù)方面的創(chuàng)新步伐，同時不斷提高集約化和精細化管理水平。四大商業(yè)銀行必須重整旗鼓，徹底改革不規(guī)范的經(jīng)營體制和模式

5、，努力提升成本效率，爭取在激烈的國際金融市場的角逐中獲勝。其次，商業(yè)銀行上市后，我國16家商業(yè)銀行的成本效率變化不大。并沒有按照我們預(yù)期的那樣，由于上市帶來一系列變化。銀行上市，僅能提升銀行知名度和關(guān)注度，來吸引廣大潛在投資者注意，進而吸引投資者入股，帶動銀行股票增值，同時還能使銀行的創(chuàng)新產(chǎn)品和業(yè)務(wù)受到廣泛關(guān)注，激發(fā)銀行職員工作積極性，以及高管規(guī)范作業(yè)，帶動銀行體制創(chuàng)新的全面推進，實現(xiàn)我國商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展?？墒俏覈虡I(yè)銀行上市后成本效

6、率并沒有如我們預(yù)期的那樣提升。這可能是因為我國商業(yè)銀行體制不完善，制度不健全，不能適應(yīng)上市之后開放的金融市場環(huán)境。再次，銀行資產(chǎn)質(zhì)量與銀行成本效率是負相關(guān)關(guān)系，這表明銀行的不良貸款率降低，銀行的成本效率將會變大。銀行資產(chǎn)穩(wěn)定性與銀行成本效率是正相關(guān)關(guān)系，銀行的核心資本充足率越大，其成本效率越大。銀行資產(chǎn)流動性與銀行成本效率比較復(fù)雜，因為存貸比具有兩面性，即使這樣，存貸比對商業(yè)銀行成本效率的影響依然很大，只要我們選取合適的存貸比，將能增加