商業(yè)銀行的中小企業(yè)信用風險評價方法研究——以機械制造行業(yè)上市公司為例.pdf

1、在以公有制為主，多種所有制并存的社會主義市場經(jīng)濟體制下，我國中小企業(yè)經(jīng)過改革開放三十多年的快速發(fā)展，已成為我國社會經(jīng)濟發(fā)展的重要力量。但由于中小企業(yè)的規(guī)模小、財務管理不規(guī)范、信用水平低等“先天性不足”以及市場的信息不對稱，中小企業(yè)一直擺脫不了融資難的尷尬局面。究其原因，主要是缺乏一套科學的對中小企業(yè)的信用風險評價方法。因此，盡快建立起一套科學完善的、適合我國國情的中小企業(yè)信用風險評價方法，是我國商業(yè)銀行實現(xiàn)中小企業(yè)信用風險可控的一大重要

2、課題。為此，本文結合我國中小企業(yè)的特點，從中小企業(yè)和信用風險評價的相關理論出發(fā)，充分借鑒國內(nèi)外已有的企業(yè)信用評價方法，從企業(yè)財務狀況、企業(yè)素質(zhì)狀況、企業(yè)的創(chuàng)新能力、企業(yè)所處行業(yè)發(fā)展狀況以及企業(yè)所處供應鏈的運營狀況五個方面構建了一套全面反映企業(yè)真實狀況的中小企業(yè)信用風險評價方法。
　　本文在對中小企業(yè)的信用風險評價中堅持定性和定量相結合的原則，在國內(nèi)外相關研究的基礎上，首先運用Logistic回歸的基本原理及其具有保證評價結果客觀和

3、穩(wěn)定的特點，用于對中小企業(yè)財務因素的分析。同時，運用主成分分析法構建了適用于我國中小企業(yè)信用風險評價的具體指標，從而建立了基于Logistic回歸模型的信用風險評價模型。其次，由于模糊數(shù)學中的“多層次模糊綜合評價”模型能較客觀地反映中小企業(yè)信用風險的真實狀況和使定性描述定量化的特點，且步驟明確，可操作性強，因此，本文運用“多層次模糊綜合評價”模型對中小企業(yè)的非財務類因素指標進行了綜合評價。再次，利用層次分析法(AHP)計算評價模型中各指