理財之道實訓(xùn)總結(jié)

1、《理財之道理財之道》實訓(xùn)總結(jié)實訓(xùn)總結(jié)通過這幾周的《理財之道》模擬經(jīng)營的幾次實訓(xùn)課，使我受益良多，我在我們小組擔任的是資金經(jīng)理的角色，主要負責現(xiàn)金流量表的預(yù)測和管理。我同我們小組成員一起來對我們模擬公司的經(jīng)營進行了決策和管理。以下是我在這次的模擬經(jīng)營實訓(xùn)的幾點心得：一、項目投資決策最優(yōu)化為目標合理安排生產(chǎn)線一、項目投資決策最優(yōu)化為目標合理安排生產(chǎn)線對于創(chuàng)造價值而言投資決策是三項決策中最重要的決策。籌資的目的是投資投資決定了籌資的規(guī)模和時間

2、。投資決定了購置的資產(chǎn)類別不同的生產(chǎn)經(jīng)營活動需要不同的資產(chǎn)因此投資決定了日常經(jīng)營活動的特點與方式。在實訓(xùn)中團隊投資決策的關(guān)鍵就是高、中、低端生產(chǎn)線的安排。不同的產(chǎn)品線配置將影響到公司期初的籌資數(shù)額、將來產(chǎn)品的平均盈利能力及競爭壓力。現(xiàn)金流量是投資決策考慮的關(guān)鍵指標它是進行企業(yè)價值判斷的重要指標是企業(yè)持續(xù)經(jīng)營的基本保障也是企業(yè)擴大再生產(chǎn)的資源保障同時還是影響企業(yè)流動性強弱的決定因素。若在購買生產(chǎn)線之前未對預(yù)計當期現(xiàn)金流出和下季初費用扣除加

3、以計算就無法安排好籌資方案企業(yè)將很可能出現(xiàn)資金鏈的斷裂通過緊急貸款補足負的現(xiàn)金流量之后只好通過借款維持經(jīng)營借款的額度又受財務(wù)狀況的直接影響因此企業(yè)走入到一個財務(wù)困境中。就拿這次實訓(xùn)的現(xiàn)金流量表來說，由于現(xiàn)金流量預(yù)測和分析的問題，我認為我們小組第一季度的投資所用的資金量比較大，需要使用向銀行借款來完成后面幾個季度對產(chǎn)品的開發(fā)與生產(chǎn)，我要求組長向銀行借款1500000.00元。由于這一次錯誤的決策和對未來現(xiàn)金流量的錯誤估計導(dǎo)致了我們小組到第

4、4季度，由于訂單數(shù)量的獲取和產(chǎn)量的不對稱產(chǎn)生了罰款，再加上還貸的壓力最后使我們小組走向了瀕臨破產(chǎn)的邊緣。以下是我們小組后3個季度籌資活動的現(xiàn)金流量表，如下：第二季度本期發(fā)生累計發(fā)生籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量吸收投資收到的現(xiàn)金0.000.00借款收到的現(xiàn)金1500000.001500000.00現(xiàn)金流出小計1500000.001575000.00籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額1500000.0075000.00從這次失敗的經(jīng)歷，我領(lǐng)悟到了要合理的

5、進行現(xiàn)金流量的預(yù)測，就需要考慮到投資資金的支出，運營資金的支出，企業(yè)勞務(wù)加工的收入能力。(1)投資資金額度:投資資金額度取決于權(quán)益總額運營資金需求必要地資金持有量以及下期運營資金需求量。(2)運營資金額度:包括材料購買、工人工資、加工費、培訓(xùn)費、維修費、廠房租金、行政管理費、設(shè)備折舊費。二、加強營運資金管理為核心二、加強營運資金管理為核心強化現(xiàn)金流量實時反映功能強化現(xiàn)金流量實時反映功能公司的資金運作離不開營運資金管理、存貨管理、現(xiàn)金管理

6、通過營運資金的運算與分析掌握信用政策的具體內(nèi)容及其變更時的評估方法最終通過財務(wù)報表流動資產(chǎn)分析、流動負債分析、流動結(jié)構(gòu)分析以及包括杜邦比率分析、杠桿比率分析等在內(nèi)的財務(wù)風險分析。保持適當?shù)牧鲃颖嚷史e極運用財務(wù)杠桿。我們小組在項目決策中的流動負債主要是來自于銀行借款。通過三個季度的運營公司的財務(wù)杠桿系數(shù)因為第三季度的大量借款而導(dǎo)致系數(shù)偏高風險較大。這時就應(yīng)該用有效的安排資金借貸比如商業(yè)信用的運用、票據(jù)的貼現(xiàn)等手段是非常重要的。企業(yè)生存的主