上市公司利用長(zhǎng)期資產(chǎn)減值進(jìn)行盈余管理的實(shí)證研究.pdf

1、2006年2月15日，我國(guó)財(cái)政部發(fā)布了包括《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第8號(hào)—資產(chǎn)減值》具體準(zhǔn)則在內(nèi)的新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系。資產(chǎn)減值的相關(guān)政策是新準(zhǔn)則修訂的重點(diǎn)。新準(zhǔn)則規(guī)定，資產(chǎn)減值一經(jīng)確認(rèn)，在以后的會(huì)計(jì)期間不得轉(zhuǎn)回，而這項(xiàng)具體準(zhǔn)則適用的資產(chǎn)正是固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)、在建工程、長(zhǎng)期投資等長(zhǎng)期資產(chǎn)?！顿Y產(chǎn)減值》準(zhǔn)則不允許轉(zhuǎn)回資產(chǎn)減值的原因，是出于上市公司可能會(huì)以計(jì)提和轉(zhuǎn)回長(zhǎng)期資產(chǎn)減值準(zhǔn)備進(jìn)行盈余管理的考慮，所以研究上市公司是否以計(jì)提和轉(zhuǎn)回長(zhǎng)期資產(chǎn)減值準(zhǔn)備進(jìn)

2、行盈余管理，新舊準(zhǔn)則銜接的是否恰當(dāng)?shù)葐?wèn)題，對(duì)進(jìn)一步完善我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系具有重要的理論和現(xiàn)實(shí)意義。
　　 本文以資產(chǎn)減值的理論基礎(chǔ)作為研究起點(diǎn)，分析了上市公司利用資產(chǎn)減值進(jìn)行盈余管理的成因并描述了我國(guó)上市公司利用資產(chǎn)減值進(jìn)行盈余管理的具體表現(xiàn)，隨后進(jìn)行長(zhǎng)期資產(chǎn)減值的實(shí)證研究。本文利用2002年至2007年滬市A股上市公司的數(shù)據(jù)，通過(guò)橫向和縱向兩個(gè)方面對(duì)上市公司利用長(zhǎng)期資產(chǎn)減值進(jìn)行盈余管理的行為進(jìn)行分析。研究發(fā)現(xiàn)，微利公司與配股公司

3、在2002-2006年間利用了長(zhǎng)期資產(chǎn)減值準(zhǔn)備進(jìn)行盈余管理，而巨虧公司、扭虧公司和管理層發(fā)生變更的公司在2002-2006年間沒(méi)有顯著利用長(zhǎng)期資產(chǎn)減值準(zhǔn)備進(jìn)行盈余管理的行為。研究還發(fā)現(xiàn)，2006年長(zhǎng)期資產(chǎn)減值準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回額度并不顯著高于之前的年份，這說(shuō)明由于財(cái)政部、證監(jiān)會(huì)在準(zhǔn)則銜接期政策實(shí)施得當(dāng)，抑制了上市公司在新準(zhǔn)則實(shí)施前突擊轉(zhuǎn)回已計(jì)提的長(zhǎng)期資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的動(dòng)機(jī)，從而未出現(xiàn)上市公司“趕集”轉(zhuǎn)回長(zhǎng)期資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的現(xiàn)象。最后，本文站在監(jiān)管當(dāng)局的