證券投資組合理論復習題目與答案附有重點知識整理

1、第6章證券投資組合理論復習題目與答案無風險資產的收益率與任何風險資產的收益率之間的協方差及其相關系數都為零。無風險資產的收益率與任何風險資產的收益率之間的協方差及其相關系數都為零。D個別風險，可分散化的風險E以上各項均不正確6β是用以測度（C）β系數是指證券的收益率和市場組合收益率的協方差，再除以市場組合收益率的方差，即系數是指證券的收益率和市場組合收益率的協方差，再除以市場組合收益率的方差，即單個證券風險與整個市場風險的比值。單個證券

2、風險與整個市場風險的比值。Β=1Β=1說明該證券系統(tǒng)風險與市場組合風險一致；說明該證券系統(tǒng)風險與市場組合風險一致；β1β1說明該證券系統(tǒng)風險大于市場組合風險；說明該證券系統(tǒng)風險大于市場組合風險；β1β1說明該證券系統(tǒng)風險小于市場組合風險；說明該證券系統(tǒng)風險小于市場組合風險；β=0β=0、5說明該證券系統(tǒng)風險只有整個市場組合風險的一半；說明該證券系統(tǒng)風險只有整個市場組合風險的一半；β=2β=2說明該證券系統(tǒng)風險是說明該證券系統(tǒng)風險是整個市

3、場組合風險的兩倍；整個市場組合風險的兩倍；β=0β=0說明沒有系統(tǒng)性風險。說明沒有系統(tǒng)性風險。A公司特殊的風險B可分散化的風險C市場風險D個別風險E以上各項均不正確7可分散化的風險是指（A）A公司特殊的風險BβC系統(tǒng)風險D市場風險E以上各項均不正確8有風險資產組合的方差是（C）A組合中各個證券方差的加權和B組合中各個證券方差的和C組合中各個證券方差和協方差的加權和D組合中各個證券協方差的加權和E以上各項均不正確9當其他條件相同，分散化投

4、資在哪種情況下最有效（D）協方差（協方差（∞∞和∞∞之間）衡量的是收益率一起向上或者向下變動的程度之間）衡量的是收益率一起向上或者向下變動的程度相關系數（在相關系數（在1和11之間）為之間）為11表示兩種證券的收益率是完全負相關的，為表示兩種證券的收益率是完全負相關的，為11表示兩種證券的收益率完表示兩種證券的收益率完全同步，收益率為全同步，收益率為0是完全不相關，投資者可以通過完全負相關的高預期收益投資產品來是完全不相關，投資者可以通