營運資金管理

1、第1頁第五章第五章營運資金管理（短期投資、資產管理、流動資產管營運資金管理（短期投資、資產管理、流動資產管理、流動資金管理）理、流動資金管理）第一節(jié)第一節(jié)營運資金管理概述營運資金管理概述一、一、1.1.營運資金的定義及特點營運資金的定義及特點營運資金廣義，指企業(yè)流動資產占用資金的總額。狹義，營運資金＝流動資產－流動負債營運資金＝流動資產－流動負債【提示】占用的營運資金越少，收益越高，風【提示】占用的營運資金越少，收益越高，風險越大。險越

2、大。流動資產流動資產是指可以在一年以內或超過一年的一個營業(yè)周期內變現(xiàn)或運用的資產，流動資產具有占用時間短、周轉快、易變現(xiàn)等特點。1.流動資產按照占用形態(tài)不同，分為現(xiàn)金、短期投資、應收及預付款項和存貨。2.按在生產過程中所處的環(huán)節(jié)不同，分為生產領域中的流動資產、流通領域中的流動資產以及其他領域的流動資產。流動負債流動負債是指需要在一年或者超過一年的一個營業(yè)周期內償還的債務，具有成本低、償還期短的特點。1.以應付金額是否確定為標準，可以分為

3、應付金額確定的流動負債和應付金額不確定的流動負債。（應付第3頁『正確答案』C『答案解析』營運資金＝流動資產總額－流動負債總額2.營運資金投資的評價方法營運資金是一個不斷投入和收回的循環(huán)過程，沒有終止日期，難以直接評價其投資的收益水平，所以，它的評價方法是，以最低的成本滿足生產經(jīng)營周轉的需要。二、營運資金的二、營運資金的管理原則管理原則1.保證合理的資金需求營運資金管理的首要任務2.提高資金使用效率關鍵是采取得力措施，縮短營業(yè)周期，加速變