國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)自律制度的完善.pdf

1、證券業(yè)協(xié)會(huì)作為證券業(yè)的自律性組織,是證券市場(chǎng)監(jiān)管體系的重要組成部分。證券市場(chǎng)的深入發(fā)展也必然要求行業(yè)協(xié)會(huì)有效的自律管理,它可以彌補(bǔ)他律管理在監(jiān)管者與市場(chǎng)之間信息不對(duì)稱(chēng)的問(wèn)題、降低政府監(jiān)管的成本、對(duì)會(huì)員單位做出道德約束。我國(guó)的證券業(yè)協(xié)會(huì)雖然在證券市場(chǎng)的發(fā)展過(guò)程中,發(fā)揮了一定的作用,但轉(zhuǎn)型經(jīng)濟(jì)的制度環(huán)境、傳統(tǒng)體制的慣性作用、行業(yè)自治文化意識(shí)的薄弱等因素造成了證券業(yè)協(xié)會(huì)法律地位、職能和相關(guān)法制建設(shè)的缺陷,證券業(yè)協(xié)會(huì)的自律作用有限。中國(guó)的證券市

2、場(chǎng)盡管是政府扶持下的一個(gè)產(chǎn)物,然而要實(shí)現(xiàn)人們預(yù)期的健康前景,必須要依靠行業(yè)的自律。因此,對(duì)我國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)的自律管理進(jìn)行系統(tǒng)的完善已成為現(xiàn)實(shí)的選擇。
　　完善我國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)自律管理制度,首先要正確界定證券業(yè)協(xié)會(huì)的法律地位,協(xié)調(diào)好其與政府監(jiān)管部門(mén)、證券公司、證券交易所等組織的關(guān)系,減少不必要的行政干預(yù),恢復(fù)其本應(yīng)具有的獨(dú)立、自治品格。法律地位關(guān)系著證券業(yè)協(xié)會(huì)性質(zhì)和功能的發(fā)揮,在制度建設(shè)中相當(dāng)重要。其次,通過(guò)明確和完善證券業(yè)協(xié)會(huì)的權(quán)力范

3、圍、內(nèi)容,特別是規(guī)章制定權(quán)、監(jiān)督管理權(quán)、行業(yè)懲罰權(quán)和爭(zhēng)端解決權(quán),在法律上為證券業(yè)協(xié)會(huì)的活動(dòng)提供強(qiáng)制力保障;通過(guò)自律管理場(chǎng)外交易市場(chǎng)、改革協(xié)會(huì)的組織結(jié)構(gòu)、創(chuàng)新自律管理的手段、優(yōu)化會(huì)員公司的產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)及整合協(xié)會(huì)與政府監(jiān)管部門(mén)的職能,強(qiáng)化證券業(yè)協(xié)會(huì)的自律職能,增強(qiáng)其在行業(yè)內(nèi)的認(rèn)同感和權(quán)威性。證券業(yè)協(xié)會(huì)權(quán)力的范圍、內(nèi)容和威信是自律職能有效的保證。再次,證券業(yè)協(xié)會(huì)自律職能的有效發(fā)揮還依賴(lài)于行業(yè)內(nèi)的誠(chéng)信程度和良好的市場(chǎng)環(huán)境,協(xié)會(huì)不可能孤立地作用于證券

4、市場(chǎng)。我國(guó)的證券市場(chǎng)與發(fā)達(dá)國(guó)家的成熟證券市場(chǎng)存在的差距主要就表現(xiàn)在市場(chǎng)環(huán)境和市場(chǎng)機(jī)制建設(shè)等方面。建立行業(yè)誠(chéng)信制度,優(yōu)化市場(chǎng)環(huán)境也是完善證券業(yè)協(xié)會(huì)自律管理制度的需要。最后,證券業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)自律的專(zhuān)業(yè)性、靈活性、高效性和道德性使其成為我國(guó)證券市場(chǎng)深入發(fā)展的選擇,但協(xié)會(huì)自律的有效性也可能受到利益沖突的影響。因此,協(xié)會(huì)的自律管理要遵守法律的規(guī)定,并接受監(jiān)管部門(mén)的監(jiān)督,以保證協(xié)會(huì)的權(quán)力在正確的軌道上以正確的方式行使。這樣才能夠維護(hù)證券市場(chǎng)的公開(kāi)、公