我國(guó)的存款保險(xiǎn)制度及定價(jià)研究.pdf

1、為了維護(hù)存款者的利益，營(yíng)造健康、競(jìng)爭(zhēng)的銀行環(huán)境，完善金融退出機(jī)制。國(guó)務(wù)院在2015年3月31日正式公布了中國(guó)《存款保險(xiǎn)條例》，并且在條例中說(shuō)明存款保險(xiǎn)制度將于5月1日起正式實(shí)施。其中規(guī)定中國(guó)人民銀行負(fù)責(zé)存款保險(xiǎn)制度的實(shí)施，償付限額的最高額度達(dá)到了人民幣50萬(wàn)元。我國(guó)在經(jīng)過(guò)了長(zhǎng)時(shí)間的探索過(guò)程中終于建立起了存款保險(xiǎn)制度。這對(duì)于我國(guó)的金融業(yè)特別是銀行業(yè)，無(wú)疑是一個(gè)巨大的里程碑似的事件。從此以后，國(guó)家政府不再是充當(dāng)銀行的“隱性擔(dān)保人”的角色，而

2、是通過(guò)存款保險(xiǎn)制度，使得銀行更加精細(xì)的管理，以及對(duì)于“道德風(fēng)險(xiǎn)”和“逆向選擇”的避免。眾所周知，銀行業(yè)在我國(guó)的金融業(yè)中的地位是非常重要的，銀行業(yè)是間接金融的主要渠道，而在我國(guó)，由于傳統(tǒng)的思想的影響，大家都有很高的儲(chǔ)蓄率，間接金融也是目前來(lái)說(shuō)融資的一個(gè)主要渠道。而銀行的風(fēng)險(xiǎn)由于存貸款業(yè)務(wù)的不對(duì)稱性，所以銀行會(huì)經(jīng)常面臨各種風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)，銀行的風(fēng)險(xiǎn)還具有傳染性、擴(kuò)散性的特點(diǎn)，很容易波及其他行業(yè)。也就是說(shuō)如果銀行業(yè)不穩(wěn)定，對(duì)于整個(gè)金融業(yè)也將是更大

3、的波動(dòng)。存款保險(xiǎn)制度的實(shí)施對(duì)我國(guó)來(lái)說(shuō)是一項(xiàng)維持金融市場(chǎng)穩(wěn)定的重大舉措。具體來(lái)說(shuō)，存款保險(xiǎn)制度對(duì)于儲(chǔ)戶來(lái)說(shuō)是有保障性的作用，能夠在金融大環(huán)境波動(dòng)的情況下，強(qiáng)制所有銀行納入存款保險(xiǎn)這項(xiàng)舉措，銀行的持續(xù)平穩(wěn)運(yùn)營(yíng)會(huì)進(jìn)而推動(dòng)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的資金流從而保障儲(chǔ)戶的權(quán)益，提高公眾對(duì)存款保險(xiǎn)的信心。即便銀行業(yè)出現(xiàn)倒閉破產(chǎn)的危機(jī)，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)也會(huì)根據(jù)合同約定的賠付比率或者賠付金額對(duì)儲(chǔ)戶的存款進(jìn)行補(bǔ)償，使得銀行引發(fā)的危機(jī)不足以引起大面積的金融波動(dòng)。
　　然而，當(dāng)

4、儲(chǔ)戶的權(quán)益得到極大的保障后，儲(chǔ)戶在存款時(shí)，銀行的特質(zhì)已經(jīng)不是其考慮的首要因素，基于利潤(rùn)最大化的原則，儲(chǔ)戶會(huì)選擇存款利率高的銀行。從銀行的角度來(lái)說(shuō)，愿意提供更高利率的銀行更易于在市場(chǎng)上生存下去，這樣反而干擾了市場(chǎng)秩序。因此我國(guó)的存款保險(xiǎn)制度如今建立起來(lái)，無(wú)疑會(huì)面臨各種各樣的挑戰(zhàn)，在這些挑戰(zhàn)面前，我們應(yīng)該怎么做，怎么樣才能最大限度的降低整個(gè)銀行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)，起到穩(wěn)定我國(guó)經(jīng)濟(jì)環(huán)境的作用。同樣的，我們也應(yīng)該考慮，存款保險(xiǎn)制度建立后，儲(chǔ)戶對(duì)銀行的選擇

5、會(huì)不會(huì)發(fā)生變化，發(fā)生什么樣的變化，這需要我們?cè)诓┺恼摰目蚣芟聦?duì)其進(jìn)行深刻的剖析。對(duì)于存款保險(xiǎn)制度的構(gòu)建以及保費(fèi)的定價(jià)，卻是直接關(guān)系到各個(gè)銀行的積極性以及風(fēng)險(xiǎn)的大小。保費(fèi)太高則容易引發(fā)道德風(fēng)險(xiǎn)，保費(fèi)太低又不利于銀行風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)嫁。本文中，首先對(duì)存款保險(xiǎn)制度的組織架構(gòu)和運(yùn)作方式進(jìn)行了拆解和分析，了解到在存款保險(xiǎn)制度中參與方的關(guān)系及其如何進(jìn)行投保，同時(shí)將一些世界上的不同的授權(quán)模式進(jìn)行了簡(jiǎn)單的分類和介紹。然后針對(duì)存款保險(xiǎn)制度的風(fēng)險(xiǎn)，本文將其可能面臨