我國A股上市公司審計意見的穩(wěn)定性研究.pdf

1、隨著資本市場的不斷發(fā)展，越來越多的人在股票、債券市場上進行投資，來實現(xiàn)資本增值。尤其是在2014到2015年，中國股市經(jīng)歷大牛市，在證券公司開戶的人數(shù)創(chuàng)出新高，突破了歷史記錄。在這樣的大環(huán)境下，作為體現(xiàn)資本市場上市公司年報真實可靠性的審計工作，就變得尤為重要。近些年來，國內(nèi)外有許多學者都圍繞審計工作展開了不同方向的研究。
　　我國資本市場成立于上世紀90年代，距今有20余年歷史。目前關(guān)于我國上市公司審計意見的研究大都著眼于總體上對

2、各類意見的分析或某些因素的影響分析，針對較長時間跨度內(nèi)審計意見變化的相關(guān)研究還較少。本文通過梳理我國A股所有上市公司2005年到2015年的審計意見，發(fā)現(xiàn)上市公司的審計意見變化情況可以分為兩類，一類公司的審計意見幾乎從未改變或變化較小，如國電南瑞（600406），在研究期內(nèi)每年都獲得標準審計意見；另一類公司的審計意見變化頻繁，幾乎一年一變，如瑞茂迪（600180），2008年獲得帶強調(diào)事項段的無保留意見，2009年獲得無法表示意見，20

3、10年到2011年獲得保留意見，2012年獲得標準無保留意見。經(jīng)過數(shù)據(jù)統(tǒng)計與分析，創(chuàng)新性的提出了審計意見穩(wěn)定性的概念，將審計意見變化不頻繁的情況稱為審計意見的穩(wěn)定，將審計意見變化頻繁的情況稱為審計意見的不穩(wěn)定。
　　文章根據(jù)近十一年的審計意見數(shù)據(jù)變化情況將上市公司分為兩類，對審計意見不穩(wěn)定的公司進行研究發(fā)現(xiàn)，這類公司更容易被 ST，也更偏向選擇本土事務所進行審計。在國內(nèi)外文獻研究的基礎上，根據(jù)經(jīng)濟學原理，提出了可能影響上市公司審計

4、意見穩(wěn)定性的四個因素。通過運用SPSS軟件，結(jié)合上市公司各項數(shù)據(jù)，對假設內(nèi)容進行了相關(guān)性檢驗，得出資產(chǎn)負債率、總資產(chǎn)凈利率這些財務指標變動會顯著影響到公司審計意見的穩(wěn)定性，審計意見的穩(wěn)定性與財務狀況的變化相關(guān)；與公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)相關(guān)，前十大股東的股權(quán)越分散，審計意見的穩(wěn)定性越差；與事務所的絕對變更相關(guān)；與監(jiān)管處罰次數(shù)相關(guān)。根據(jù)研究結(jié)論，為報表使用者、上市公司以及事務所提出了相應的建議。最后根據(jù)研究過程中注意到的問題與研究結(jié)果，提出了未來關(guān)