保險(xiǎn)業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)研究.pdf

1、本文從中國保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展開始，全面描述了中國保險(xiǎn)業(yè)所面臨的各種內(nèi)外環(huán)境產(chǎn)生的問題和各樣的風(fēng)險(xiǎn)類別（Various Risk Category），從而說明了風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)于保險(xiǎn)業(yè)的重要性，同時(shí)引入了在國際保險(xiǎn)業(yè)越來越受到重視的風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)，即：全面風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)（Enterprise-wide Risk Management, ERM），并對(duì)ERM的發(fā)展情況及其所包含的詳細(xì)內(nèi)容做了較全面的描述。目的在于研究和介紹一種針對(duì)保險(xiǎn)業(yè)的更加系統(tǒng)和全面的綜

2、合風(fēng)險(xiǎn)控制方法，使得保險(xiǎn)公司能夠通過這種先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)管理方式來獲得更高的股東價(jià)值，和為公司能夠采取理性和客觀的內(nèi)部管理或市場行為提供依據(jù)。 保險(xiǎn)公司的全面風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)相對(duì)于其它金融機(jī)構(gòu)，例如：銀行的全面風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)，內(nèi)容更加豐富。同時(shí)，ERM對(duì)它們而言都是實(shí)現(xiàn)有效的風(fēng)險(xiǎn)管理和控制的利器，是公司價(jià)值的驅(qū)動(dòng)器。并且，ERM也將建立起一個(gè)較為完全的數(shù)據(jù)庫，為公司更遠(yuǎn)以后的發(fā)展、決策提供數(shù)據(jù)支持。我國保險(xiǎn)業(yè)雖然經(jīng)過了幾十年的發(fā)展，但是無論

3、從規(guī)模還是操作水平上與國外的同行都相差甚遠(yuǎn)。我國加入WTO（World Trade Organization）以后，國有的保險(xiǎn)業(yè)要獲得競爭優(yōu)勢(shì)，除了中國人更了解中國國情的優(yōu)勢(shì)以外，更重要的是我們要在風(fēng)險(xiǎn)管理水平上盡量趕上它人的步伐，能夠借鑒先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)管理理念和技術(shù)，在已有的基礎(chǔ)上努力創(chuàng)新，結(jié)合新興的風(fēng)險(xiǎn)技術(shù)，創(chuàng)造適合自己企業(yè)情況的ERM系統(tǒng)，才能獲得在保險(xiǎn)市場上的競爭優(yōu)勢(shì)。所以本文在中國金融保險(xiǎn)業(yè)開放不久的今天具有非?，F(xiàn)實(shí)的意義，具有一

4、定的前瞻性。 本文共分五章。 第一章首先對(duì)中國保險(xiǎn)業(yè)2001～2005年的總體發(fā)展情況進(jìn)行了回顧，剖析了中國保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)所面臨的最嚴(yán)重的5大問題和考驗(yàn)。通過對(duì)保險(xiǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)來源的分析、最終導(dǎo)致保險(xiǎn)公司破產(chǎn)的原因剖析和監(jiān)管部門的監(jiān)管重點(diǎn)變遷情況，說明了保險(xiǎn)業(yè)確實(shí)迫切需要一種更系統(tǒng)、更完善的風(fēng)險(xiǎn)管理手段。引出了正受到國際風(fēng)險(xiǎn)管理領(lǐng)域推崇的全面風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)的概念，解釋了ERM系統(tǒng)對(duì)中國保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展產(chǎn)生的積極影響?？偟恼f來，本章通過對(duì)中國

5、保險(xiǎn)業(yè)本身的特點(diǎn)和全球保險(xiǎn)業(yè)曾經(jīng)面臨的問題來說明發(fā)展全面風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)的意義。 第二章全面描述了全面風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)在保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展情況，其中，對(duì)ERM的運(yùn)行框架和實(shí)施要點(diǎn)做了詳細(xì)的說明，同時(shí)指出了，能夠滿足這些設(shè)計(jì)和實(shí)施要點(diǎn)的保險(xiǎn)公司的ERM系統(tǒng)少之又少?？梢缘贸鼋Y(jié)論：ERM系統(tǒng)即使在全球保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展也仍然處于初級(jí)階段，只有個(gè)別行業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者處于領(lǐng)先的地位，而對(duì)于中國保險(xiǎn)業(yè)而言更是屬于新鮮事物。 第三章詳細(xì)描述了ERM的體系細(xì)節(jié)，

6、涵蓋了ERM系統(tǒng)所涉及到的主要內(nèi)容，從組織架構(gòu)到各種實(shí)施細(xì)節(jié)所需的模型原理：包括了ERM的結(jié)構(gòu)與組織、商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理問題、保險(xiǎn)資金運(yùn)用、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、ALM（Asset-Liability-Management）、風(fēng)險(xiǎn)聚集和資本分配等，這些都是隸屬于ERM系統(tǒng)的主要問題。這一章實(shí)際上是針對(duì)保險(xiǎn)公司所面臨的不同的風(fēng)險(xiǎn)種類，分別研究了其特點(diǎn)和應(yīng)該采取的對(duì)策（包括已有的成熟技術(shù)和仍在發(fā)展中的技術(shù)），ERM系統(tǒng)就是要將這些組件通過ERM的結(jié)

7、構(gòu)和組織有機(jī)的結(jié)合起來，為管理層提供風(fēng)險(xiǎn)信息，從而制定降低整體風(fēng)險(xiǎn)，提高整體效率的措施。同時(shí)也揭示了ERM系統(tǒng)的本質(zhì)：一個(gè)綜合了各類風(fēng)險(xiǎn)數(shù)據(jù)的搜集和分析，從而得到它們對(duì)整體的貢獻(xiàn)和重要程度，進(jìn)而將這些信息報(bào)告給管理層，以影響管理層對(duì)公司進(jìn)行更有效管理的系統(tǒng)。 從ERM系統(tǒng)的本質(zhì)可以看出數(shù)據(jù)流的流動(dòng)和變化可以明確的表現(xiàn)ERM的工作過程， 第四章從數(shù)據(jù)流向的角度揭示ERM的運(yùn)行過程。其中涉及到了某些較為具體的處理方式，但是因?yàn)槊恳?/p>

8、個(gè)ERM系統(tǒng)都可能會(huì)根據(jù)自己企業(yè)的特征而采取不同的處理方法，所以沒有過多涉及流程細(xì)節(jié)。 第五章是全文總結(jié)，總結(jié)了系統(tǒng)設(shè)計(jì)和實(shí)施所面臨的困難，但是風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)保險(xiǎn)公司而言關(guān)系命脈，所以ERM作為風(fēng)險(xiǎn)管理最前沿的技術(shù)和方法，它的優(yōu)點(diǎn)和魅力對(duì)保險(xiǎn)公司而言仍舊是無法抵擋。所以最重要的是：保險(xiǎn)公司應(yīng)該根據(jù)自身特點(diǎn)揚(yáng)長避短，有重點(diǎn)的發(fā)展和實(shí)施ERM系統(tǒng)。 從風(fēng)險(xiǎn)角度來說，ERM是一種新興的風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)，它從一種全面、系統(tǒng)的視角來進(jìn)行風(fēng)

9、險(xiǎn)管理，保險(xiǎn)公司作為風(fēng)險(xiǎn)的最終承受者必須對(duì)風(fēng)險(xiǎn)有更深層次的理解和具有更好處理風(fēng)險(xiǎn)的能力，這就決定了保險(xiǎn)公司不能忽視ERM。從保險(xiǎn)業(yè)特點(diǎn)出發(fā)，保險(xiǎn)公司的經(jīng)營成果是多方面且不直觀的，而ERM對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的全面評(píng)估和量化則可以讓管理者和所有者更加直觀的了解公司的經(jīng)營成果。同時(shí)，ERM對(duì)操作風(fēng)險(xiǎn)的信息搜集和處理有利于披露公司存在的管理上的或是運(yùn)營上的，甚至戰(zhàn)略上的失誤，利于公司靈活適應(yīng)更加變化莫測(cè)的市場環(huán)境。也許ERM并不是“包治百病”的靈丹妙藥，它