財務風險控制制度

1、財務風險控制管理制度1目的和依據(jù)為完善山東奧福環(huán)?？萍脊煞萦邢薰荆ㄒ韵潞喎Q公司）財務風險管理，防范和化解財務風險，防止或減少因財務風險造成的損失，促進長期穩(wěn)健發(fā)展。依據(jù)《公司法》、《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》及《公司章程》等相關規(guī)定，結合公司實際，制定本制度。2適用范圍本制度適用于公司，子公司可參照本制度執(zhí)行。3財務風險釋義財務風險的定義：是指公司在各項財務活動中由于內(nèi)外部環(huán)境及各種難以預計或無法控制的因素影響，使企業(yè)財務狀況偏離正常范圍

2、及造成財務損失的可能性。3.1財務風險包括的主要內(nèi)容財務風險貫穿于公司各個財務環(huán)節(jié)，是各種風險在財務上的體現(xiàn)。它主要包括投資風險、籌融資風險、現(xiàn)金流風險、利率風險、匯率風險等。3.1.1投資風險。包括股權投資、風險投資和項目投資所產(chǎn)生的風險。投資風險就是由于公司受到各種難以預計或控制因素的影響使投資收益達不到預期目標或產(chǎn)生損失的風險。3.1.2籌融資風險。是指公司在籌資活動中由于宏觀經(jīng)濟環(huán)境、資金市場變化或籌資來源結構、期限結構、幣種結

3、構等因素給財務成果帶來的不確定性。3.1.3現(xiàn)金流風險。是指公司現(xiàn)金流出與流入在時間上不銜接導致無法及時償還到期負債所形成的風險。3.1.4利率風險。利率風險是指在一定時期內(nèi)由于利率水平的不確定性變動而導致經(jīng)濟損失的可能性。3.1.5匯率風險。匯率風險是指在一定時期內(nèi)由于匯率變動引起外匯業(yè)務收益的不確定性。4財務風險管理原則4.1全面性原則。公司財務風險管理要能全面覆蓋企業(yè)經(jīng)營，貫穿決策、執(zhí)行和監(jiān)督全過程及相關部門和崗位。4.2重要性原

4、則。公司財務風險控制應當在全面性基礎上，關注重要業(yè)務事項和高風險領域。4.3制衡性原則。公司財務風險控制應當在公司治理、機構設置及權責分配、業(yè)務流程等方面形成相互制約、相互監(jiān)督，同時兼顧運營效率。4.4適應性原則。公司財務風險管理的措施辦法要適合企業(yè)實際情況并能夠得到貫徹執(zhí)行和發(fā)揮作用，并隨著公司情況變化及時加以調(diào)整。4.5成本效益性原則。公司通過財務風險管理實現(xiàn)的收益要高于用于財務風險管理的成本以及可能的損失。5財務風險管理體制完善的

5、法人治理制度是財務風險防范是否有效發(fā)揮作用的前提。為完善財務風險管理體制，公司建立規(guī)范的公司治理結構和議事規(guī)則，明確決策、執(zhí)行、監(jiān)督等方面的職責權限，形成科學有效的職責分工和制衡機制。5.1公司風險管理組織系統(tǒng)由股東大會、董事會、監(jiān)事會和經(jīng)理層組成并行使相應的管理職能。5.2股東大會根據(jù)《公司法》和《公司章程》，行使公司經(jīng)營方針、籌資、投資、利潤分配等重大事項的決策權。5.3董事會制定公司的基本管理制度確保公司整體風險的識別，并向股東大

6、會報告工作，主要包括以下內(nèi)容的風險評估：a股權和重大建設項目投資；b年度財務預算中的籌融資；c公司上市、發(fā)行公司債券；d公司購買、出售重大資產(chǎn)；e資產(chǎn)抵押、質(zhì)押及其他擔保事項；7.2.3項目風險測評實施動態(tài)管理，按建設進度，不定期進行跟蹤管理，對可行性研究報告與實際發(fā)生的差異進行評估，包括內(nèi)容和數(shù)據(jù)差異的分析。7.3籌資風險評估。包括債務和股權融資。債務籌資風險是指公司因舉債后發(fā)生的各種原因?qū)е聜鶆盏狡诓荒芗皶r償還的可能性；股權籌資風險

7、是指以股權方式融資時，由于發(fā)行數(shù)量、時機、籌資成本等原因可能造成的損失，包括籌資后的營運風險。7.3.1債務籌資風險評估可采用杠桿分析、概率分析、指標分析法、未來現(xiàn)金支付能力分析等方法進行分析。7.3.2股權融資風險評估主要考慮潛在股權結構變化從而導致控制權的變化風險、資本結構變化使公司投資收益變化的影響、融資時機選擇等進行比較分析。7.3.3并購風險評估。并購風險是指公司由于企業(yè)并購所涉及的未來收益的不確定性，造成未來實際收益與預期收

8、益之間的偏差。包括不協(xié)同風險（管理風險、規(guī)模風險、籌資風險、企業(yè)文化風險、經(jīng)營風險）、政策風險、體制風險、反收購風險、自然災害風險、環(huán)境責任風險、行為風險。采用資料分析法、實地調(diào)查法等方法。經(jīng)公司批準，并購工作組可聘請中介機構進行風險評估。8財務風險控制公司財務風險控制管理主要采取以下策略。8.1財務風險規(guī)避。通過分析和判斷風險產(chǎn)生的條件和影響程度，對風險程度超過公司風險承受能力，而且很難掌握的財務活動予以回避。8.2財務風險預防。公司

9、各項決策和行為應遵守國家的方針政策、《公司章程》的規(guī)定；進行各項財務活動應嚴格執(zhí)行公司的各項管理制度，按本制度7的要求進行風險評估。8.3分散財務風險。選擇不同的投資項目、時間、融資方法進行財務風險的分散。8.4財務風險轉移。公司可采用保險法、合同法、轉包法、處置法等辦法轉移部分財務風險。8.4.1保險法。公司依據(jù)不同的財務活動與保險公司進行協(xié)商，通過保險成本與可能獲得的收益比較，來決定運用保險的辦法控制可能發(fā)生的財務風險。8.4.2合

10、同法。通過簽訂合同或協(xié)議等文件，明確各方的權利和義務。包括投資、銷售、結算方式、遠期合約、公證、特別約定等來進行財務風險的轉移。8.4.3轉包法。公司對不熟悉的經(jīng)營活動可交由一些專業(yè)的機構或部門去完成，運用外包的方法轉移財務風險。8.4.4處置法。公司對經(jīng)過風險評估預期不能滿足公司發(fā)展戰(zhàn)略、投資效益安全性的項目，應及時處置轉移財務風險。9財務風險報告9.1財務風險報告包括定期、不定期報告。公司按集團的要求向集團進行報告。9.2對公司整體

11、風險評估應定期評估，對發(fā)現(xiàn)的風險及時提示。對項目（股權）投資、籌資、并購、期貨等行為事項實行同步跟蹤管理及報告。9.3各職能部門對所承擔的風險管理職責負責向分管領導報告工作，內(nèi)容包括風險識別、風險評估和控制策略，報分管領導及時提交公司總經(jīng)理辦公會議討論。9.4總經(jīng)理對需董事會決策的風險管理事項應及時報告；董事會作出決議或負責向股東大會報告。10風險管理內(nèi)部監(jiān)督10.1各職能部門根據(jù)公司經(jīng)營計劃、業(yè)務規(guī)則及實際情況制定本部門的作業(yè)流程，同