基金透過甚么方法控制風險

1、基金透過甚么方法控制風險？基金透過甚么方法控制風險？在個別基金的層面:在個別基金的層面:每只基金都有既定的投資目標及限制框架，基金管理公司根據(jù)相關的目標及限制，為基金作出投資。基金一般投資于多項證券，例如股票、債券、貨幣市場工具等，可能涉及不同的風險?；鸸芾砉疽话阍O有風險管理部門，運用監(jiān)控系統(tǒng)應用于計算各項風險，如市場及個別股份風險及流動性風險等。一般而言，基金投資組合的配置、相對參考指數(shù)的偏差、波幅、風險系數(shù)及投資模式等均列入監(jiān)控

2、范圍?；鸸芾韴F隊持續(xù)監(jiān)控基金的風險水平，并定期詳閱風險監(jiān)控報告，以了解基金承擔的風險，并衡量是否需要進一步行動。在進行交易前及交易后，亦設有監(jiān)控程序。基金經(jīng)理向交易部門發(fā)出交易指令前，需透過監(jiān)控系統(tǒng)查核指令是否符合相關基金的投資限制。若指令符合所有限制，指令將發(fā)送至交易部門，并予以執(zhí)行。在交易后，合規(guī)部門亦會進行定期檢查(一般為每日進行)，如果發(fā)現(xiàn)有違反限制，合規(guī)部門會通知基金經(jīng)理盡快糾正有關的情況。此外，基金經(jīng)理會監(jiān)控基金資產(chǎn)的流通

3、性，并維持適當?shù)默F(xiàn)金水平，以應付日常的交易及贖回指令。基金管理公司亦會進行壓力測試，模擬各種情況以分析基金的風險水平。一般而言，基金管理公司高層管理人員須定期檢討基金的表現(xiàn)及風險，若市況波動，基金管理公司會相應加強監(jiān)察。高層管理人員會根據(jù)各基金的投資目標及政策，參考各項風險參數(shù)，以決定基金的風險水平是否可以接受。在基金管理公司的層面:在基金管理公司的層面:基金管理公司必須具備所需的勝任能力、專業(yè)知識及適當?shù)娘L險管理及內(nèi)部監(jiān)控系統(tǒng)。同時，

4、管理公司須具備足夠的內(nèi)部監(jiān)控措施及設有書面程序，并由其高層管理人員負責持續(xù)檢討有關規(guī)定。為免過度投資于個別證券，基金管理公司亦會監(jiān)察整體投資相對個別證券的參與水平，以控制風險。一般而言，基金管理公司設有認可經(jīng)紀名單，藉以把對手風險降至最低。交易員不會與任何認可名單以外的經(jīng)紀進行交易?；鸸芾砉靖鶕?jù)經(jīng)紀的業(yè)務性質(zhì)、財務穩(wěn)健狀況、交收和行政服務的質(zhì)素評估經(jīng)紀的對手風險，以選定合適的經(jīng)紀列入認可名單。(投資涉及風險。投資者應仔細閱讀銷售文件

5、，以獲取進一步資料，包括風險因素。)香港投資基金公會基金透過甚么方法控制風險？基金透過甚么方法控制風險？在個別基金的層面:在個別基金的層面:每只基金都有既定的投資目標及限制框架，基金管理公司根據(jù)相關的目標及限制，為基金作出投資?；鹨话阃顿Y于多項證券，例如股票、債券、貨幣市場工具等，可能涉及不同的風險?；鸸芾砉疽话阍O有風險管理部門，運用監(jiān)控系統(tǒng)應用于計算各項風險，如市場及個別股份風險及流動性風險等。一般而言，基金投資組合的配置、相對

6、參考指數(shù)的偏差、波幅、風險系數(shù)及投資模式等均列入監(jiān)控范圍。基金管理團隊持續(xù)監(jiān)控基金的風險水平，并定期詳閱風險監(jiān)控報告，以了解基金承擔的風險，并衡量是否需要進一步行動。在進行交易前及交易后，亦設有監(jiān)控程序。基金經(jīng)理向交易部門發(fā)出交易指令前，需透過監(jiān)控系統(tǒng)查核指令是否符合相關基金的投資限制。若指令符合所有限制，指令將發(fā)送至交易部門，并予以執(zhí)行。在交易后，合規(guī)部門亦會進行定期檢查(一般為每日進行)，如果發(fā)現(xiàn)有違反限制，合規(guī)部門會通知基金經(jīng)理盡

7、快糾正有關的情況。此外，基金經(jīng)理會監(jiān)控基金資產(chǎn)的流通性，并維持適當?shù)默F(xiàn)金水平，以應付日常的交易及贖回指令。基金管理公司亦會進行壓力測試，模擬各種情況以分析基金的風險水平。一般而言，基金管理公司高層管理人員須定期檢討基金的表現(xiàn)及風險，若市況波動，基金管理公司會相應加強監(jiān)察。高層管理人員會根據(jù)各基金的投資目標及政策，參考各項風險參數(shù)，以決定基金的風險水平是否可以接受。在基金管理公司的層面:在基金管理公司的層面:基金管理公司必須具備所需的勝任

8、能力、專業(yè)知識及適當?shù)娘L險管理及內(nèi)部監(jiān)控系統(tǒng)。同時，管理公司須具備足夠的內(nèi)部監(jiān)控措施及設有書面程序，并由其高層管理人員負責持續(xù)檢討有關規(guī)定。為免過度投資于個別證券，基金管理公司亦會監(jiān)察整體投資相對個別證券的參與水平，以控制風險。一般而言，基金管理公司設有認可經(jīng)紀名單，藉以把對手風險降至最低。交易員不會與任何認可名單以外的經(jīng)紀進行交易?；鸸芾砉靖鶕?jù)經(jīng)紀的業(yè)務性質(zhì)、財務穩(wěn)健狀況、交收和行政服務的質(zhì)素評估經(jīng)紀的對手風險，以選定合適的經(jīng)紀列