文化創(chuàng)意產(chǎn)業(yè)基金設(shè)立方案模板

1、,“XX文化創(chuàng)意產(chǎn)業(yè)發(fā)展基金”設(shè)立方案,基金籌備工作組2012年5月,,,,,,,,,,第一部分 基金設(shè)立目標(biāo)第二部分 基金發(fā)起與成立第三部分 基金運(yùn)營(yíng)與管理第四部分 基金管理公司設(shè)立第五部分 特別說明,目 錄,,,,,第一部分 基金設(shè)立目標(biāo),1、解決公司文化產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目開發(fā)過程中的融資難題2、整合內(nèi)外部資源，加強(qiáng)協(xié)同關(guān)系3、打造產(chǎn)業(yè)與金融結(jié)合的完整商業(yè)模式，加速同資本市場(chǎng)的融

2、合,,,第一部分基金設(shè)立目標(biāo),1、解決項(xiàng)目開發(fā)過程中的主要融資難題,,,,前期調(diào)研,項(xiàng)目策劃,項(xiàng)目運(yùn)營(yíng),,,,自有資金,自有資金,資金回收,公司,,解決項(xiàng)目開發(fā)過程中最困難的融資難題,,,,公司,文化產(chǎn)業(yè)基金,政府機(jī)構(gòu),金融機(jī)構(gòu),合作伙伴,供應(yīng)商,客戶,以公司現(xiàn)有業(yè)務(wù)為平臺(tái)，通過引入LP或在資本運(yùn)作過程中結(jié)成戰(zhàn)略伙伴，不斷整合及深化已有的內(nèi)外部資源，同時(shí)為公司拓展新資源。,第一部分基金設(shè)立目標(biāo),2、整合公司內(nèi)外部資源，加強(qiáng)協(xié)同關(guān)

3、系,,,第一部分基金設(shè)立目標(biāo),3、打造產(chǎn)業(yè)與金融結(jié)合的完整商業(yè)模式，加速公司同資本市場(chǎng)的融合,,,第二部分 基金發(fā)起與設(shè)立,1、基金的基本條款2、基金的基本架構(gòu)3、基金的詳細(xì)架構(gòu)與資金路徑4、基金的管理組織架構(gòu),,,第二部分基金發(fā)起與設(shè)立,1、基金的基本條款,,,個(gè)人投資人（LP）,機(jī)構(gòu)投資人（LP）,戰(zhàn)略投資人（LP）,……,政府機(jī)構(gòu)（LP）,XX文化創(chuàng)意產(chǎn)業(yè)發(fā)展基金,上海XX股權(quán)投資管理有限公司（GP）,,,,

4、,,,普通合伙人,有 限 合 伙 人,商業(yè)銀行,,基金托管人,,投 資,以股權(quán)形式或可轉(zhuǎn)債形式投資于公司簽約的項(xiàng)目,投資委員會(huì),,投資決策,律師事務(wù)所會(huì)計(jì)師事務(wù)所,,服務(wù)機(jī)構(gòu),第二部分基金發(fā)起與設(shè)立,2、基金的基本架構(gòu),,,股份公司（劣后級(jí)LP）,XX投資管理（GP）,XX文化創(chuàng)意產(chǎn)業(yè)發(fā)展基金(LLP),項(xiàng)目公司,其他機(jī)構(gòu),股份公司,政府,項(xiàng)目長(zhǎng)期持有方,,,,,簽署有限合伙協(xié)議（LP

5、A）,分配本金和投資收益,,銀行或金融機(jī)構(gòu),,,,債權(quán)融資（滿足特定條件）,持有100%股權(quán),,參股,,持有100%股權(quán),基金管理團(tuán)隊(duì),,控股,,基金退出時(shí)，受讓基金持有的股權(quán),第二部分基金發(fā)起與設(shè)立,3、基金的詳細(xì)架構(gòu)與資金路徑——有限合伙型基金,特殊目的公司（GP）,利益相關(guān)方,,控股,財(cái)務(wù)投資人（優(yōu)先級(jí)LP）,,投資人退出時(shí)，按約定收購(gòu)財(cái)務(wù)/信托投資人持有的基金財(cái)產(chǎn)份額（或有）,,,,委托管理協(xié)議,,,XX文化創(chuàng)意產(chǎn)業(yè)發(fā)展

6、基金,上海XX股權(quán)投資管理有限公司,投資委員會(huì),合伙人大會(huì),董事總經(jīng)理,執(zhí)行董事,副總裁,投資經(jīng)理,投資助理,,,,,,,,,專家顧問委員會(huì),,,,,,,,合伙人大會(huì)由基金的所有投資人組成，每個(gè)出資人派1名代表，主席由最大的出資人代表?yè)?dān)任；投資委員會(huì)是基金擁有投資決策權(quán)力的唯一機(jī)構(gòu)；專家顧問委員會(huì)聘請(qǐng)相關(guān)領(lǐng)域的專家擔(dān)任；基金（即有限合伙企業(yè)）授權(quán)基金管理公司全權(quán)進(jìn)行投資管理的日常工作。,第二部分基金發(fā)起與設(shè)立,4、基金的管理組織

7、架構(gòu),,,1、基金的投資流程2、基金的決策機(jī)制3、基金的風(fēng)險(xiǎn)控制4、基金的收益分配,第三部分 基金運(yùn)營(yíng)與管理,,,第三部分基金運(yùn)營(yíng)與管理,1、基金的投資流程,考察公司項(xiàng)目,跟蹤考察公司意向投資的項(xiàng)目進(jìn)行市場(chǎng)和行業(yè)分析開展初步財(cái)務(wù)測(cè)算確定初步商業(yè)計(jì)劃和投資方案,盡職調(diào)查,開展盡職調(diào)查：進(jìn)行法律盡調(diào)、財(cái)務(wù)分析以及詳細(xì)市場(chǎng)研究聘請(qǐng)獨(dú)立的第三方估值進(jìn)行財(cái)務(wù)管理：落實(shí)銀行貸款.,投資委員會(huì)批準(zhǔn),審查詳細(xì)的商業(yè)計(jì)劃進(jìn)行項(xiàng)目投資

8、成本測(cè)算根據(jù)盡職調(diào)查結(jié)果調(diào)整現(xiàn)金流和財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)做出投資決策,投資管理,落實(shí)與被投資公司的交易協(xié)議了解被投資項(xiàng)目的運(yùn)營(yíng)情況、參與項(xiàng)目管理跟蹤市場(chǎng)動(dòng)態(tài)確定最優(yōu)退出方案,退出,從被投資項(xiàng)目中退出，主要退出方式有出售資產(chǎn)、股權(quán)回購(gòu)、上市等,,,,,持續(xù)進(jìn)行,1-2個(gè)月,1-2周,1-4年,1年,,,第三部分基金運(yùn)營(yíng)與管理,2、基金的決策機(jī)制,基金設(shè)立投資委員會(huì)，授權(quán)投資委員會(huì)決策項(xiàng)目投資、退出等事項(xiàng)；投資委員會(huì)組成：上海XX股權(quán)投資

9、管理有限公司x人，x人，基金投資人代表x人，委員會(huì)主席由管理公司代表出任；決策權(quán)限：由投資委員會(huì)商討而定，就投資規(guī)模、否決權(quán)等方面進(jìn)行具體約定。有效決策：大多數(shù)（4票及以上）通過為決策有效，投資委員會(huì)主席有一票否決權(quán)；,,,第三部分基金運(yùn)營(yíng)與管理,3、基金的風(fēng)險(xiǎn)控制,不得向他人貸款或者提供擔(dān)保；不得投資已上市的股票；不得從事承擔(dān)無限責(zé)任的投資；每個(gè)項(xiàng)目投資，都經(jīng)過詳盡的盡職調(diào)查和內(nèi)部財(cái)務(wù)審計(jì)；每個(gè)項(xiàng)目都經(jīng)過投資風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)和

10、投資決策委員會(huì)雙重評(píng)審；遵循私募股權(quán)投資基金的相關(guān)程序以及流程，保證投資的科學(xué)性和風(fēng)險(xiǎn)控制；聘請(qǐng)合格的托管銀行嚴(yán)格監(jiān)管資金的使用；定期編制財(cái)務(wù)報(bào)告，經(jīng)托管銀行復(fù)核，聘請(qǐng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審核后向股東會(huì)報(bào)告，并聘請(qǐng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)基金進(jìn)行年度審計(jì)以備監(jiān)察；其他事宜，待基金成立之時(shí)，由律師事務(wù)所起草相關(guān)條款，由管理人與合伙人共同商議決定。,,,第三部分基金運(yùn)營(yíng)與管理,4、基金的收益分配,管理費(fèi)（2%/年）,上海XX股權(quán)投資管理有限公司（

11、GP）（按比例分配管理費(fèi)）,特殊目的公司（GP）（按比例分配管理費(fèi)）,投資收益,外部投資人（LP）（按約定固定成本分配或按比例分配總投資收益）,上海XX股權(quán)投資管理有限公司（GP）（按比例分配總投資收益）,特殊目的公司（GP）（按比例分配總收益投資）,股份公司（LP）（按比例分配總投資收益）,,,第四部分 基金管理公司設(shè)立,1、基本條款2、工作內(nèi)容及時(shí)間表3、文件清單4、費(fèi)用預(yù)算5、管理公司組織

12、結(jié)構(gòu)6、股份公司需要配合的工作,,,第四部分基金管理公司設(shè)立,1、基本條款,,,第四部分基金管理公司設(shè)立,2、工作內(nèi)容及時(shí)間表,注：項(xiàng)目考察會(huì)一直進(jìn)行，確認(rèn)項(xiàng)目后根據(jù)項(xiàng)目情況發(fā)起基金。,,,第四部分基金管理公司設(shè)立,3、文件清單,招募說明書合伙意向書（MOU）基金合伙協(xié)議法律說明書基金與管理公司委托管理協(xié)議基金與銀行的托管協(xié)議管理公司內(nèi)部文件,項(xiàng)目基本情況市場(chǎng)前景分析財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)分析審計(jì)師審計(jì)報(bào)告及盈利預(yù)測(cè)報(bào)告法

13、律意見書政府有關(guān)部門批復(fù)等其他相關(guān)文件,基金設(shè)立法律文件,擬投資項(xiàng)目文件,,,第四部分基金管理公司設(shè)立,4、費(fèi)用預(yù)算,,,第四部分基金管理公司設(shè)立,5、管理公司組織架構(gòu),董事會(huì),董事長(zhǎng),,,,投資委員會(huì),專家顧問委員會(huì),注：,1、募資期間，不招聘項(xiàng)目管理部和風(fēng)險(xiǎn)控制部人員；2、管理合伙人指基金籌備組人員，不參與基金管理公司的日常運(yùn)營(yíng)，但參與基金的方案設(shè)計(jì)、募集、管理、投資和退出等工作，基金籌備期不領(lǐng)薪水，領(lǐng)取少量補(bǔ)貼。3、風(fēng)

14、險(xiǎn)合伙人指參與基金來投資具體項(xiàng)目的個(gè)人或機(jī)構(gòu)代表人，不領(lǐng)薪水。,,,第四部分基金管理公司設(shè)立,6、股份公司需要配合的工作,注冊(cè)管理公司；提供管理公司的開辦支持（基金成功募集后，基金管理公司報(bào)銷全部前期籌備費(fèi)用）；按要求準(zhǔn)備擬投資項(xiàng)目的有關(guān)資料；潛在投資項(xiàng)目公司配合意向投資人的實(shí)地考察；公司高層配合參與基金募集路演。,,,第五部分 特別說明,關(guān)于籌備組,基金籌備組是由若干位諳熟房地產(chǎn)開發(fā)、私募股權(quán)基金、資本市場(chǎng)等領(lǐng)域的資深人士

15、組成，擁有多個(gè)基金或項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)的成功案例。,募集成功的條件,基金募集成功的重要條件是擁有足夠優(yōu)秀的儲(chǔ)備項(xiàng)目和集團(tuán)在基金中扮演的角色。,基礎(chǔ)工作,基金籌備組需要與公司高層在基金設(shè)立方案、意向投資人洽談、儲(chǔ)備項(xiàng)目實(shí)地考察與洽談等方面進(jìn)行了大量的務(wù)實(shí)性工作。,未盡事宜,本方案著重陳述基金設(shè)立的重要條款和流程，基金設(shè)立大量繁瑣的細(xì)節(jié)工作和條款將體現(xiàn)于“基金募集備忘錄”和由律師起草的“有限合伙協(xié)議”等文件中。,,謝謝您的觀看！,銳財(cái)經(jīng)網(wǎng)2012年