基于BaselⅢ和中國金融結(jié)構(gòu)特征的商業(yè)銀行信貸集中風險預警研究.pdf

1、2008年因信貸集中于房地產(chǎn)行業(yè)，美國的“次級抵押貸款”危機爆發(fā)，最后演變成為全球性的金融危機。國際監(jiān)管機構(gòu)于2010年出臺巴塞爾協(xié)議三（BaselⅢ），以該協(xié)議對成員國的商業(yè)銀行的信貸集中風險進行監(jiān)管。因我國金融結(jié)構(gòu)屬于銀行主導型金融體系，商業(yè)銀行發(fā)放貸款的間接融資模式，2008年之后的寬松貨幣政策更是加劇了信貸集中風險。本文在 BaselⅢ的基礎之上，結(jié)合我國的金融結(jié)構(gòu)特征，對我國商業(yè)銀行信貸集中風險進行預警研究。
　　首先，

2、本文對信貸集中風險的相關概念進行了界定，為后文的研究做鋪墊。因BaselⅢ首次提出系統(tǒng)重要性銀行的概念，本文將我國商業(yè)銀行分為系統(tǒng)重要性銀行與非系統(tǒng)重要性銀行，以商業(yè)銀行2009-2015年的年報數(shù)據(jù)和修正的信貸集中度，即HHI指數(shù)，對我國商業(yè)銀行信貸投向集中的現(xiàn)狀進行了分析，并分析了商業(yè)銀行的信貸集中給宏觀經(jīng)濟、商業(yè)銀行與企業(yè)帶來的風險。
　　其次，在對商業(yè)銀行信貸集中風險的理論研究層面，本文從經(jīng)濟資本測度的角度度量了商業(yè)銀行信

3、貸集中風險。本文簡單概述了 BaselⅢ的內(nèi)部評級法的模型——ASRF模型與ASRF模型的改進模型——GCRM模型；從系統(tǒng)重要性銀行與非系統(tǒng)重要性銀行的角度，以我國商業(yè)銀行的不良貸款率代替違約概率，以各商業(yè)銀行修正的HHI指數(shù)構(gòu)建面板數(shù)據(jù)，估計了商業(yè)銀行的違約概率；本文結(jié)合GCRM模型與參數(shù)的實際值，得到各參數(shù)下商業(yè)銀行所需經(jīng)濟資本。根據(jù)研究可得，商業(yè)銀行經(jīng)濟資本隨各參數(shù)的增大而增大，即商業(yè)銀行的信貸集中風險隨各參數(shù)的增大而增大。