長沙銀行利率風(fēng)險(xiǎn)管理研究.pdf

1、由于我國長期來的利率管制，利率市場化使得利率波動(dòng)更頻繁且難預(yù)測，由此商業(yè)銀行面臨著嚴(yán)峻的利率風(fēng)險(xiǎn)，如果不加防范，商業(yè)銀行將可能遭遇損失?；诖?，本文以長沙銀行為研究對(duì)象，通過搜集其2009年至2011年年報(bào)數(shù)據(jù)，對(duì)其近三年利率風(fēng)險(xiǎn)管理狀況進(jìn)行了實(shí)證研究。文章主要做了如下四方面的工作:第一，闡述了商業(yè)銀行利率風(fēng)險(xiǎn)以及利率風(fēng)險(xiǎn)管理的基本概念，為后續(xù)研究奠定理論基礎(chǔ);第二，對(duì)國內(nèi)商業(yè)銀行利率風(fēng)險(xiǎn)概況進(jìn)行了闡述，總結(jié)了常用的利率風(fēng)險(xiǎn)管理模型:利

2、率敏感性缺口模型、持續(xù)期缺口模型、VaR模型以及壓力測試;第三，采用利率敏感性缺口模型、持續(xù)期模型以及壓力測試模型，從縱向的角度對(duì)長沙銀行近三年的利率風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行實(shí)證研究，且從橫向的角度與其他商業(yè)銀行進(jìn)行了對(duì)比，并根據(jù)實(shí)證結(jié)果分析了長沙銀行的當(dāng)前利率風(fēng)險(xiǎn)狀況、與其他商業(yè)銀行之間的差距以及利率風(fēng)險(xiǎn)管理模型在長沙銀行的適用性;第四，根據(jù)實(shí)證結(jié)果，針對(duì)長沙銀行利率風(fēng)險(xiǎn)管理現(xiàn)狀和存在的問題，對(duì)長沙銀行利率風(fēng)險(xiǎn)提出了相應(yīng)對(duì)策和建議。
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3、過以上研究內(nèi)容，文章得到了以下主要結(jié)論:首先，就長沙目前的利率風(fēng)險(xiǎn)管理狀況而言，通過縱向與長沙銀行往年的利率風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行比較發(fā)現(xiàn)，在利率上升的情況下，長沙銀行目前的利率風(fēng)險(xiǎn)管理策略可以得到正的風(fēng)險(xiǎn)收益，但2009年-2011年以來，長沙銀行沒有降低利率風(fēng)險(xiǎn)的趨勢，說明長沙銀行利率風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)較為薄弱。通過橫向與同期其它銀行利率風(fēng)險(xiǎn)比較發(fā)現(xiàn)，相較于其它銀行，長沙銀行面臨的利率風(fēng)險(xiǎn)較大，在利率波動(dòng)的情況下會(huì)給銀行帶來較大的損失。然后，就長沙