綜合收益的價值相關性研究.pdf

1、在會計準則國際趨同化背景下，我國于2006年頒布了新會計準則，新準則中引入公允價值計量屬性，確認了資產(chǎn)負債觀的核心地位，要求編制所有者權(quán)益變動表，并在其中披露已確認但未實現(xiàn)的利得和損失，新準則的實施在一定程度上體現(xiàn)了綜合收益的思想。2009年我國明確了綜合收益及其他綜合收益的概念并對列報方式進行了調(diào)整，實現(xiàn)了與國際會計準則趨同。當前環(huán)境下，綜合收益觀的引入是否真正適合我國資本市場發(fā)展階段，能否提升會計信息的有用性，需要進一步研究和檢驗。

2、
　　本文以2009年6月財政部發(fā)布的《企業(yè)會計準則解釋第3號》為契機，首先對綜合收益相關理論和會計信息價值相關性的理論前提進行了規(guī)范研究，接著選取滬市A股上市公司2009—2011年的樣本數(shù)據(jù)進行實證檢驗，以價格模型為基礎構(gòu)建研究模型，對模型中的各變量進行了混合樣本檢驗及分年度樣本檢驗。得出的研究結(jié)論有：綜合收益與傳統(tǒng)凈利潤均具有價值相關性，相較于傳統(tǒng)凈利潤，綜合收益的價值相關性較低；將綜合收益分解為凈利潤和其他綜合收益進行列報

3、，比僅列報綜合收益總額更具價值相關性；其他綜合收益不具有增量價值相關性；其他綜合收益項目下分別列示直接計入所有者權(quán)益的利得和損失部分會提高會計信息價值相關性；綜合收益價值相關性具有持續(xù)增長的趨勢。
　　根據(jù)本文的研究結(jié)論，提出了以下政策性建議：加大對綜合收益理念的宣傳力度，提高對綜合收益的認識；完善相關準則和規(guī)范，增強綜合收益實施效果；增加穩(wěn)健性原則的可操作性，加強監(jiān)管力度；改進財務分析評價指標；在會計要素中增加利得與損失，強化利