ppp項(xiàng)目全流程中的會計(jì)處理研究

1、PPP項(xiàng)目全流程中的會計(jì)處理研究(一)項(xiàng)目公司設(shè)立時的會計(jì)處理：資本金的核算《關(guān)于印發(fā)政府和社會資本合作模式操作指南（試行）》（財(cái)金〔2014〕113號）第二十三條社會資本可依法設(shè)立項(xiàng)目公司。政府可指定相關(guān)機(jī)構(gòu)依法參股項(xiàng)目公司。項(xiàng)目實(shí)施機(jī)構(gòu)和財(cái)政部門（政府和社會資本合作中心）應(yīng)監(jiān)督社會資本按照采購文件和項(xiàng)目合同約定，按時足額出資設(shè)立項(xiàng)目公司。根據(jù)此條規(guī)定，PPP模式設(shè)立的項(xiàng)目公司的注冊資本必須采用實(shí)繳制而不能采用認(rèn)繳制。因此，項(xiàng)目公司設(shè)

2、立時的會計(jì)處理要根據(jù)項(xiàng)目公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)進(jìn)行會計(jì)核算。1、項(xiàng)目公司股權(quán)結(jié)構(gòu)《政府和社會資本合作項(xiàng)目財(cái)政承受能力論證指引》（財(cái)金〔2015〕21號）第十五條股權(quán)投資支出應(yīng)當(dāng)依據(jù)項(xiàng)目資本金要求以及項(xiàng)目公司股權(quán)結(jié)構(gòu)合理確定。股權(quán)投資支出責(zé)任中的土地等實(shí)物投入或無形資產(chǎn)投入，應(yīng)依法進(jìn)行評估，合理確定價(jià)值。計(jì)算公式為：股權(quán)投資支出=項(xiàng)目資本金政府占項(xiàng)目公司股權(quán)比例由此可知：項(xiàng)目公司中政府方股權(quán)投資金額=項(xiàng)目資本金政府占項(xiàng)目公司股權(quán)比例項(xiàng)目公司中社會

3、資本方股權(quán)金額=項(xiàng)目資本金社會資本方占項(xiàng)目公司股權(quán)比例根據(jù)《基礎(chǔ)設(shè)施和公用事業(yè)特許經(jīng)營管理辦法》第二十四條的規(guī)定，國家鼓勵通過設(shè)立產(chǎn)業(yè)基金等形式入股提供特許經(jīng)營項(xiàng)目資本金。鼓勵特許經(jīng)營項(xiàng)目公司進(jìn)行結(jié)構(gòu)化融資，發(fā)行項(xiàng)目收益票據(jù)和資產(chǎn)支持票據(jù)等。國家鼓勵特許經(jīng)營項(xiàng)目采用成立私募基金，引入戰(zhàn)略投資者，發(fā)行企業(yè)債券、項(xiàng)目收益?zhèn)?、公司債券、非金融企業(yè)債務(wù)融資工具等方式拓寬投融資渠道?；诖艘?guī)定，社會資本方資本金有兩個來源：社會資本方自有資金投入

4、，產(chǎn)業(yè)基金參股。2、項(xiàng)目公司的資本金比率要求PPP項(xiàng)目公司的項(xiàng)目資本金主要用于前期費(fèi)用的支付及鋪底流動資金等需求，在PPP項(xiàng)目具體實(shí)施過程中，各地招標(biāo)文件要求的PPP項(xiàng)目公司資本金比率一般在項(xiàng)目總投資額的20%——30%之間。3、項(xiàng)目公司的股東組成貸：銀行存款案例分析1：社會資本方不得引入產(chǎn)業(yè)基金的會計(jì)核算1、案情介紹安徽省某縣綜合管廊及道排工程PPP項(xiàng)目，總投資7億元，要求政府方出資代表與社會資本方共同組建項(xiàng)目公司。項(xiàng)目公司資本金為項(xiàng)

5、目總投資的20%，其中，政府方出資代表占股比例為10%，社會資本方占股比例為90%，要求社會資本資本方不得引入其他社會資本或基金等財(cái)務(wù)投資人。項(xiàng)目公司和社會資本方的會計(jì)核算如何？2、會計(jì)核算社會資本方對項(xiàng)目資本金出資額=7億元20%90%=1.26（億元）政府方對項(xiàng)目資本金出資金額=7億元20%10%=0.14（億元）則相關(guān)賬務(wù)處理如下（單位：萬元）（1）項(xiàng)目公司收都社會資本方投入資本金的會計(jì)處理借：銀行存款14000貸：實(shí)收資本——社

6、會資本方12600實(shí)收資本——政府方1400（2）社會資本方以貨幣資金方式投入資本金的會計(jì)處理借：長期股權(quán)投資——某PPP項(xiàng)目（成本法）12600貸：銀行存款12600（3）產(chǎn)業(yè)基金參股的情形下的會計(jì)處理產(chǎn)業(yè)基金參股不參與項(xiàng)目公司經(jīng)營，僅按照約定的價(jià)格定期向基金支付資金報(bào)酬，屬于典型的“明股實(shí)債”投資模式。產(chǎn)業(yè)基金參股與傳統(tǒng)的純粹股權(quán)投資或債權(quán)投資的區(qū)別在于：形式上是以股權(quán)方式投資于PPP項(xiàng)目公司，但本質(zhì)上是具有剛性兌付的保本約定。但是