談談我行在爭辦企業(yè)年金中的發(fā)展戰(zhàn)略

1、談談我行在爭辦企業(yè)年金中的發(fā)展戰(zhàn)略談談我行在爭辦企業(yè)年金中的發(fā)展戰(zhàn)略（寶鋼寶山支行閆海貞、李嵩怡、田昊箭)近日，勞動與社會保障部與中國證監(jiān)會聯合發(fā)布一系列企業(yè)年金配套政策，企業(yè)年金市場的法律監(jiān)管框架已初步形成，一個市場管理有序、潛在資金規(guī)模巨大的企業(yè)年金市場就要成為金融機構的角逐疆場。一、企業(yè)年金概況和發(fā)展趨勢按照我國社會保障體系建設總體方案設計，社會養(yǎng)老保險由國家基本養(yǎng)老保險、企業(yè)（職業(yè)）年金和個人儲蓄養(yǎng)老保險三部分構成。所謂企業(yè)年金

2、，是指企業(yè)及其職工在依法參加國家基本養(yǎng)老保險的基礎上，由企業(yè)自主發(fā)起設立、企業(yè)員工自愿或必須參加的補充性養(yǎng)老金計劃，是企業(yè)員工福利制度的重要組成部分之一。2000年國務院發(fā)布的《關于印發(fā)完善城鎮(zhèn)社會保障體系試點方案的通知》]42號），將企業(yè)補充養(yǎng)老保險正式更名為企業(yè)年金，同時規(guī)定:有條件的企業(yè)可為職工建立企業(yè)年金，并實行市場化運營和管理。企業(yè)年金實行基金完全積累，采用個人帳戶方式進行管理，費用由企業(yè)和職工個人繳納，企業(yè)繳費在工資總額4%

3、以內的部分，可從成本中列支。因此職工退休后的福利水平，取決于個人帳戶（企業(yè)年金）的資金積累規(guī)模及其投資收益。2000年底，我國企業(yè)年金累積基金總量達191.9億元，而到2003年底，企業(yè)年金累積基金總量已增至350億元。從保險業(yè)的養(yǎng)老金業(yè)務來看，團體退休金計劃的保費從2000年的88.4億元增至2003年的234.26億元，企業(yè)年金市場的潛力遠遠未被挖掘。未來三年，企業(yè)年金總量每年將增長1000億元，2010年市場規(guī)?？赏_到1萬億元。

4、這樣的資金規(guī)模對資本市場的影響是顯而易見的。在對企業(yè)年金的角逐中，各類金融機構所扮演的角色及其運作方式又將深刻影響資本市場的走向。二、企業(yè)年金基本特征我國企業(yè)年金具有以下幾個基本特征:（1）企業(yè)年金以企業(yè)為主體單獨舉辦，且僅針對本企業(yè)員工，故不同于國家基本養(yǎng)老保險，也不同于商業(yè)人壽保險；（2）企業(yè)年金依法享受政府減免稅優(yōu)惠政策；（3）企業(yè)年金基金新的企業(yè)年金系統(tǒng)中主要當事人為:受托人、賬戶管理人、托管人、投資管理人，企業(yè)年金的運作以受托

5、人為核心，受托人具有完全權力來管理企業(yè)年金，并承擔完全責任。企業(yè)年金管理框架包括兩層法律關系:信托關系和委托代理關系，將賬戶管理、投資管理和托管分開，分別由不同的專業(yè)機構進行管理。1、受托人。企業(yè)年金受托人是通過信托關系對信托財產進行管理或處分的企業(yè)年金理事會或法人受托機構，該法人受托機構必須符合國家相關監(jiān)管部門的資格認定，并履行相應的職責。受托人要為委托人制定年金基金投資策略，選擇、監(jiān)督、更換賬戶管理人、托管人、投資管理人，并負責收取

6、年金繳費及向受益人支付年金待遇。受托人處于企業(yè)年金計劃的核心位置，對企業(yè)年金計劃的制定、實施、效果負完全責任。2、賬戶管理人。賬戶管理人是指經國家相關部門資格認定，根據受托人提供的年金計劃為企業(yè)和職工建立賬戶，記錄繳費與投資運營收益，計算待遇支付及提供信息服務的專業(yè)機構。賬戶管理人必須具有符合要求的營業(yè)場所，具有完善的內部稽核監(jiān)督制度和風險控制制度。3、托管人。托管人是指按照受托人的委托，根據托管合同保管企業(yè)年金基金財產，提供資金清算、

7、會計核算與估值、投資監(jiān)督服務的專業(yè)機構。托管人同樣要有較高的安全防范措施、內部稽核及風險控制制度。4、投資管理人。投資管理人是指經國家相關部門認定，根據受托人制定的投資策略及戰(zhàn)略資產配置，為年金計劃受益人的利益，采取資產組合方式對年金基金財產進行投資管理的專業(yè)機構。投資管理人要有完善的內部稽核制度和風險控制制度，近3年沒有重大的違法違規(guī)行為。六、我行及其它金融機構在企業(yè)年金市場上的角色及其優(yōu)勢比較按照規(guī)定具有資格的企業(yè)年金賬戶管理機構可