以凈資本為核心的風險控制指標體系研究.pdf

1、次貸危機使風險管理再次成為金融機構與監(jiān)管機構的關注重點。危機發(fā)生時，證券市場大幅下跌，大型金融機構倒閉或被收購，美國等金融強國也必須出臺救助政策以挽救整個金融市場。巴塞爾協(xié)議III的出臺正是在此種背景下，加強對凈資本的監(jiān)管并設計新的風險控制指標是協(xié)議的核心內容。在中國，凈資本監(jiān)管自從1996年引入國內后，經過10余載的發(fā)展，凈資本的概念開始深入到我國券商經營決策、業(yè)務運作和財務管理的方方面面，圍繞凈資本這個核心指標，設計一個有效的風險防

2、控的監(jiān)控指標體系也逐漸成為了中國證券公司風險管理和內控制度的重要組成部分之一。相信在全球經濟疲軟，金融動蕩的當下，研究以凈資本，及其相關的風險控制指標具有很強的現實意義。
　　本文著重研究資本充足與風險指標在國內外金融監(jiān)管中的應用，中國凈資本監(jiān)管的歷史、現狀與發(fā)展方向，并以此為基礎，結合中國證券公司的實例，以實用、有效為目的為證券公司設計一套風險指標體系（以自營業(yè)務為主體），這套風險指標體系涵蓋證券公司的風險治理結構、指標計算體系