【合規(guī)執(zhí)業(yè)提示培訓材料】不適當推介引糾紛，銷售適當性須有效落實

1、不適當推介引糾紛銷售適當性須有效落實,,合規(guī)執(zhí)業(yè)提示,近期，上海一中院審結一起銀行代銷理財產(chǎn)品過程中未對客戶進行風險評估而引發(fā)的財產(chǎn)損失賠償糾紛案件?？蛻艉迟徺I某銀行推薦的產(chǎn)品風險等級高于其風險承受能力的理財產(chǎn)品，并導致18萬余元虧損。胡某因此以銀行為被告、基金公司為第三人向法院提起訴訟，要求判令銀行賠償其虧損18萬余元及投資期間的利息。法院經(jīng)二審審結了這起財產(chǎn)損害賠償糾紛案件，認定銀行在代銷理財產(chǎn)品過程中，未遵守適當推介義務，存在

2、侵權過錯，判決銀行賠償胡某全部本金損失18萬余元。,案 例,,3,案例分析,法院認為依據(jù)此前銀行的評估結果，胡某屬穩(wěn)健型投資者，風險承受能力較弱，但銀行仍主動向胡某推介了不適宜胡某的“非保本型理財產(chǎn)品”，未履行正確評估及適當推介的義務，具有相應過錯。,,4,案例分析,法院認為在金融服務法律關系中，投資者與金融機構存在專業(yè)性及信息量等客觀上的不對等。金融機構有為投資者初步挑選理財產(chǎn)品的責任，以避免投資者因其專業(yè)性上的欠缺導致不

3、必要的損失。,,5,《證券公司投資者適當性制度指引》,NO.23 證券公司根據(jù)客戶的風險承受能力等級、金融產(chǎn)品或金融服務的投資期限、投資品種及風險等級，向客戶銷售適當?shù)慕鹑诋a(chǎn)品或提供適當?shù)慕鹑诜?，并與客戶簽署適當性評估結果確認書。NO.27 證券公司認為客戶購買金融產(chǎn)品或接受金融服務不適當或者無法判斷是否適當?shù)?，不得主動向客戶推介?？蛻粢筚徺I或接受高于其風險承受能力等級的金融產(chǎn)品或金融服務的，證券公司應當進行風險提示。客戶經(jīng)風

4、險提示后仍堅持購買產(chǎn)品或接受服務的，證券公司應當要求客戶以書面方式進行確認，由客戶承諾對投資決定自行承擔責任。證券公司應當保存相關提示記錄和確認文件，做好留痕工作。,,6,《商業(yè)銀行理財產(chǎn)品銷售管理辦法》,NO.9 商業(yè)銀行銷售理財產(chǎn)品，應當遵循風險匹配原則，禁止誤導客戶購買與其風險承受能力不相符合的理財產(chǎn)品。風險匹配原則是指商業(yè)銀行只能向客戶銷售風險評級等于或低于其風險承受能力評級的理財產(chǎn)品。,,7,公司《金融產(chǎn)品銷售適當性實施細則

5、》,NO.20 向客戶推介金融產(chǎn)品時，應當了解客戶的身份、財產(chǎn)和收入狀況、金融知識和投資經(jīng)驗、投資目標、風險偏好等基本情況，評估其購買金融產(chǎn)品的適當性。NO.28 如客戶購買金融產(chǎn)品時，營銷人員發(fā)現(xiàn)風險匹配不適當或無法判斷適當性的，不得向其推介銷售。,8,提示與建議,1.切實做好“了解你的客戶”工作，客戶填寫職業(yè)、行業(yè)、收入情況等信息時，應要求客戶據(jù)實填寫，員工不得代替客戶隨意填寫?？蛻魠⑴c代銷產(chǎn)品時，須按公司要求獨立完成風險測評

6、，各經(jīng)營機構員工不得代替、引導、暗示客戶進行填寫，嚴禁任何形式的弄虛作假；2.代銷金融產(chǎn)品時，營銷人員應注意該產(chǎn)品的風險等級，是否與被推薦對象的風險承受能力等級匹配，不得向風險承受能力等級較低的客戶推薦風險等級較高的業(yè)務或產(chǎn)品，確因客戶主動要求購買的，營銷人員須將判斷結論書面告知客戶，提示其審慎決策，并由客戶簽字進行確認。但在代銷商業(yè)銀行發(fā)行的產(chǎn)品時，應特別關注產(chǎn)品銷售說明文件及適當性提示要求，客戶風險承受能力必須與理財產(chǎn)品風險等級