反資本弱化稅收規(guī)制問題探究

1、全國(guó)中文核心期刊財(cái)會(huì)月刊陰援上旬窯47窯陰反資本弱化稅收規(guī)制問題探究【摘要】企業(yè)特別是跨國(guó)企業(yè)通過減少股份資本、擴(kuò)大貸款規(guī)模的方式，增加利息支出從而轉(zhuǎn)移應(yīng)稅所得，實(shí)現(xiàn)稅收負(fù)擔(dān)最小化，對(duì)受資國(guó)家的稅收權(quán)益產(chǎn)生不可低估的負(fù)面影響。為此，我國(guó)《企業(yè)所得稅法》規(guī)定了反資本弱化規(guī)則，這些規(guī)定在抑制資本弱化、維護(hù)國(guó)家利益方面起到了重要作用。但是，現(xiàn)行的反資本弱化規(guī)則也存在一些需要改進(jìn)的地方?！娟P(guān)鍵詞】反資本弱化納稅調(diào)整評(píng)析劉艷琨淵鄭州大學(xué)商學(xué)院鄭州

2、450001冤實(shí)踐中，國(guó)內(nèi)外企業(yè)都在思考如何將現(xiàn)代資本結(jié)構(gòu)理論加以靈活應(yīng)用，實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值最大化。資本弱化應(yīng)運(yùn)而生，其目的在于通過資本結(jié)構(gòu)安排，改變企業(yè)納稅義務(wù)，起到避稅的作用。資本弱化，又稱資本隱藏、股份隱藏或收益抽取，是指企業(yè)投資者在企業(yè)融資方式的選擇上，提高負(fù)債的比重，降低股本的比重，以貸款方式代替募股方式進(jìn)行融資，以達(dá)到避稅或其他目的。根據(jù)經(jīng)濟(jì)合作組織的解釋，企業(yè)權(quán)益資本與債務(wù)資本的比例應(yīng)為1頤1，當(dāng)權(quán)益資本小于債務(wù)資本時(shí)，即為資

3、本弱化。資本弱化常常被跨國(guó)公司作為避稅的手段，為此我國(guó)《企業(yè)所得稅法》專門設(shè)置了“特別納稅調(diào)整”內(nèi)容，對(duì)應(yīng)付關(guān)聯(lián)方利息進(jìn)行規(guī)制，這些規(guī)定在抑制資本弱化、維護(hù)我國(guó)利益方面起到重要作用。一、我國(guó)反資本弱化稅制解讀《企業(yè)所得稅法》第四十六條規(guī)定：企業(yè)從其關(guān)聯(lián)方接受的債權(quán)性投資與權(quán)益性投資的比例超過規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)而發(fā)生的利息支出，不得在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除。按照此規(guī)定，確定企業(yè)是否采取資本弱化方式避稅，必須考察以下幾點(diǎn)：1.相關(guān)企業(yè)間的關(guān)系是否為關(guān)

4、聯(lián)關(guān)系。該政策專門針對(duì)關(guān)聯(lián)企業(yè)間的融資行為而出臺(tái)，如果借貸企業(yè)間不存在關(guān)聯(lián)關(guān)系則不適用該政策?！镀髽I(yè)所得稅法實(shí)施條例》第一百零九條規(guī)定：企業(yè)所得稅法所稱關(guān)聯(lián)方，是指與企業(yè)有下列關(guān)聯(lián)關(guān)系之一的企業(yè)、其他組織或者個(gè)人：淤在資金、經(jīng)營(yíng)、購(gòu)銷等方面存在直接或間接的控制關(guān)系；于直接或間接地同為第三者控制；盂在利益上具有相關(guān)聯(lián)的其他關(guān)系。2.企業(yè)債權(quán)性投資與權(quán)益性投資的認(rèn)定?！镀髽I(yè)所得稅法實(shí)施條例》第一百一十九條規(guī)定：企業(yè)所得稅法所稱債權(quán)性投資，是

5、指企業(yè)直接或間接從關(guān)聯(lián)方獲得的、需要償還本金和支付利息或者需要以其他具有支付利息性質(zhì)的方式予以償還的融資。企業(yè)間接從關(guān)聯(lián)方獲得的債權(quán)性投資包括：淤關(guān)聯(lián)方通過無關(guān)聯(lián)第三方提供的債權(quán)性投資；于無關(guān)聯(lián)第三方提供的、由關(guān)聯(lián)方擔(dān)保且負(fù)有連帶責(zé)任的債權(quán)性投資；盂其他間接從關(guān)聯(lián)方獲得的具有負(fù)債性質(zhì)的債權(quán)性投資?！镀髽I(yè)所得稅法》所稱權(quán)益性投資，是指企業(yè)接受的不需要償還本金和支付利息、投資人對(duì)企業(yè)凈資產(chǎn)擁有所有權(quán)的投資。3.企業(yè)債權(quán)性投資與權(quán)益性投資的比

6、例是否超過稅法規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)。經(jīng)濟(jì)合作組織倡導(dǎo)用兩種方法應(yīng)對(duì)資本弱化避稅行為，即正常交易法（獨(dú)立企業(yè)規(guī)則）和固定比率法（安全港規(guī)則）。我國(guó)現(xiàn)行立法傾向于采用固定比率法處理資本弱化問題。這主要是考慮到采用正常交易法處理資本弱化問題彈性較大、主觀性強(qiáng)，容易引發(fā)爭(zhēng)議，而采用固定比率法則剛性強(qiáng)、透明度高且容易操作。2008年財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局聯(lián)合發(fā)布的《關(guān)于企業(yè)關(guān)聯(lián)方利息支出稅前扣除標(biāo)準(zhǔn)有關(guān)稅收政策問題的通知》（以下簡(jiǎn)稱《通知》）規(guī)定：企業(yè)實(shí)際支付

7、給關(guān)聯(lián)方的利息支出，不超過以下規(guī)定比例和稅法有關(guān)規(guī)定計(jì)算的部分準(zhǔn)予扣除，其接受關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投資與權(quán)益性投資的比例為：金融企業(yè)為5頤1，其他企業(yè)為2頤1。不超過上述比例規(guī)定計(jì)算的利息支出，準(zhǔn)予扣除，超過的部分不得在發(fā)生當(dāng)期和以后年度扣除。若能提供證明其符合獨(dú)立交易原則，則可據(jù)實(shí)扣除。4.利息支出的內(nèi)容?！锻ㄖ窙]有對(duì)利息支出作出規(guī)定，國(guó)家稅務(wù)總局于2009年1月下發(fā)的《特別納稅調(diào)整實(shí)施辦法（試行）》規(guī)定：利息支出包括企業(yè)發(fā)生的直接或間接來

8、自關(guān)聯(lián)方債權(quán)性融資的利息、擔(dān)保費(fèi)、抵押費(fèi)和其他具有利息性質(zhì)的費(fèi)用。除上述規(guī)定外，《企業(yè)所得稅法》還規(guī)定了一般反避稅條款及納稅調(diào)整與處罰，對(duì)納稅人避稅行為的法律責(zé)任進(jìn)行了規(guī)范?！镀髽I(yè)所得稅法》第四十七條規(guī)定：企業(yè)實(shí)施其他不具有合理商業(yè)目的的安排而減少其應(yīng)納稅收入或者所得額的，稅務(wù)機(jī)關(guān)有權(quán)按照合理方法調(diào)整。《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第一百二十條規(guī)定：不具有合理商業(yè)目的的安排是以減少、免除或者推遲繳納稅款為主要目的的行為。《企業(yè)所得稅法》第四十

9、八條規(guī)定：稅務(wù)機(jī)關(guān)按照規(guī)定做出納稅調(diào)整后，需要補(bǔ)征稅款的，應(yīng)當(dāng)補(bǔ)征稅款，并按照國(guó)務(wù)院規(guī)定加收利息。《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》第一百二十一條和第一百二十二條對(duì)加收利息的期限和利率作出明確規(guī)定：陰財(cái)會(huì)月刊全國(guó)優(yōu)秀經(jīng)濟(jì)期刊陰窯48窯援上旬自稅款所屬納稅年度的次年6月1日起至補(bǔ)交稅款之日止的期間，按日加收利息，并按照稅款所屬納稅年度中國(guó)人民銀行公布的與補(bǔ)稅期間同期的人民幣貸款基準(zhǔn)利率加五個(gè)百分點(diǎn)計(jì)算。二、反資本弱化稅制下的企業(yè)所得稅處理企業(yè)在確定

10、從其關(guān)聯(lián)方接受的債權(quán)性投資與權(quán)益性投資的比例時(shí)，應(yīng)當(dāng)將從關(guān)聯(lián)方取得的所有長(zhǎng)期借款、短期借款、應(yīng)付股利、具有借款性質(zhì)的長(zhǎng)期應(yīng)付款和其他應(yīng)付款、關(guān)聯(lián)方委托銀行向企業(yè)的貸款、關(guān)聯(lián)方認(rèn)購(gòu)的企業(yè)債券等混合融資工具均計(jì)入企業(yè)計(jì)算固定比率的債務(wù)總額。對(duì)關(guān)聯(lián)方提供擔(dān)保的貸款，如果是外國(guó)銀行提供的，需計(jì)入貸款資本金；但如果是我國(guó)的居民銀行提供的，因?yàn)槠髽I(yè)不計(jì)入應(yīng)納稅所得額的利息要作為銀行的收入在我國(guó)納稅，不適用資本弱化的規(guī)定。企業(yè)的實(shí)收資本（股本）以賬面

11、價(jià)值為準(zhǔn)。如果債權(quán)性投資與權(quán)益性投資全年發(fā)生變動(dòng)，應(yīng)當(dāng)按納稅年度各月關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投資與權(quán)益性投資的平均數(shù)計(jì)算確定。用公式表示為：企業(yè)債權(quán)性投資與權(quán)益性投資比例=年度各月平均關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投資之和年度各月平均權(quán)益性投資之和其中：各月平均關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投資=（關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投資月初賬面余額關(guān)聯(lián)方債權(quán)性投資月末賬面余額）2；各月平均權(quán)益性投資=（權(quán)益性投資月初賬面余額權(quán)益性投資月末賬面余額）2。企業(yè)在確定是否稅前扣除關(guān)聯(lián)方利息支出時(shí)，除上述規(guī)定外，

12、還應(yīng)當(dāng)考慮：（1）應(yīng)當(dāng)符合借款費(fèi)用的一般規(guī)定?！镀髽I(yè)所得稅法實(shí)施條例》規(guī)定：企業(yè)為購(gòu)置、建造和生產(chǎn)固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和經(jīng)過12個(gè)月以上的建造才能達(dá)到預(yù)定可銷售狀態(tài)的存貨發(fā)生借款的，在有關(guān)資產(chǎn)購(gòu)建期間發(fā)生的合理的借款費(fèi)用，應(yīng)當(dāng)作為資本性支出計(jì)入有關(guān)資產(chǎn)的成本，并按照有關(guān)規(guī)定扣除。企業(yè)應(yīng)當(dāng)對(duì)已資本化的不能在稅前扣除的關(guān)聯(lián)方利息支出進(jìn)行納稅調(diào)整。（2）應(yīng)當(dāng)符合“企業(yè)投資者投資未到位而發(fā)生的利息支出”的相關(guān)規(guī)定。《關(guān)于企業(yè)投資者投資未到位而發(fā)生

13、的利息支出企業(yè)所得稅前扣除問題的批復(fù)》規(guī)定：凡企業(yè)投資者在規(guī)定期限內(nèi)未繳足其應(yīng)繳資本額的，該企業(yè)對(duì)外借款所發(fā)生的利息，相當(dāng)于投資者實(shí)繳資本額與在規(guī)定期限內(nèi)應(yīng)繳資本額的差額應(yīng)計(jì)付的利息，不得在計(jì)算企業(yè)應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除。由此而發(fā)生的關(guān)聯(lián)方利息支出應(yīng)進(jìn)行納稅調(diào)整。（3）應(yīng)當(dāng)符合關(guān)聯(lián)業(yè)務(wù)獨(dú)立交易原則?！镀髽I(yè)所得稅法》和《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》規(guī)定：企業(yè)與其關(guān)聯(lián)方之間的業(yè)務(wù)往來，不符合獨(dú)立交易原則而減少企業(yè)或者關(guān)聯(lián)方應(yīng)納稅收入或者所得額的，稅務(wù)

14、機(jī)關(guān)有權(quán)按照合理方法調(diào)整。獨(dú)立交易原則，是指沒有關(guān)聯(lián)關(guān)系的交易各方，按照公平成交價(jià)格和營(yíng)業(yè)常規(guī)進(jìn)行業(yè)務(wù)往來遵循的原則。獨(dú)立交易原則在反資本弱化規(guī)則下主要應(yīng)用于關(guān)聯(lián)債權(quán)投資金額、利率、期限、融資條件以及債資比例等方面?！镀髽I(yè)所得稅法》等稅收規(guī)定未對(duì)利率作出明確規(guī)定，但《特別納稅調(diào)整實(shí)施辦法（試行）》第八十九條規(guī)定：企業(yè)關(guān)聯(lián)債資比例超過標(biāo)準(zhǔn)比例的利息支出，如要在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除，應(yīng)按稅務(wù)機(jī)關(guān)要求提供關(guān)聯(lián)債權(quán)性投資的利率、同類同期貸款的

15、利率情況等資料。由此可以看出，實(shí)務(wù)中可以將同類同期貸款的利率視為正常利率水平的重要參考標(biāo)準(zhǔn)。企業(yè)發(fā)生的關(guān)聯(lián)利息支出，高于同類同期貸款利率計(jì)算的部分，不得在稅前扣除。不得扣除利息支出可用公式表示為：不得扣除利息支出=年度應(yīng)付關(guān)聯(lián)方利息伊（1標(biāo)準(zhǔn)比例企業(yè)債資比例）。其中，標(biāo)準(zhǔn)比例是指國(guó)務(wù)院財(cái)政稅務(wù)主管部門規(guī)定的固定比率。對(duì)超過固定比率部分的利息支出，不能作為費(fèi)用扣除，而應(yīng)視同股息征收所得稅：視同股息分配的利息支出=年度應(yīng)付境外關(guān)聯(lián)方利息伊（

16、1標(biāo)準(zhǔn)比例企業(yè)債資比例）。如果受資企業(yè)與其關(guān)聯(lián)方的所得稅稅率不同，還應(yīng)按稅法規(guī)定調(diào)整。例：乙企業(yè)注冊(cè)資本2000萬元，甲企業(yè)（非居民企業(yè)）占其中的40%。乙企業(yè)20伊9年預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)3000萬元，假定甲、乙兩企業(yè)適用的所得稅稅率相同。假定無其他納稅調(diào)整事項(xiàng)。乙企業(yè)于20伊9年1月1日向甲企業(yè)發(fā)行長(zhǎng)期公司債券10000萬元，每年按同期銀行利率6%支付利息。在資本弱化情況下，乙企業(yè)20伊9年應(yīng)納企業(yè)所得稅=（3000600）伊25%=600

17、（萬元）；在反資本弱化規(guī)則下，債資標(biāo)準(zhǔn)比例為2頤1，由于企業(yè)債資比例=100002000=5，則乙企業(yè)20伊9年不得扣除關(guān)聯(lián)方利息支出=600伊（125）=360（萬元），調(diào)增應(yīng)納企業(yè)所得稅90萬元（360伊25%），乙企業(yè)20伊9年應(yīng)納企業(yè)所得稅=（3000600360）伊25%=690（萬元）。計(jì)算顯示，資本弱化條件下乙企業(yè)少交企業(yè)所得稅90萬元。三、我國(guó)反資本弱化稅制評(píng)析為有效防范包括資本弱化在內(nèi)的各種避稅行為，《企業(yè)所得稅法》專

18、門設(shè)置“特別納稅調(diào)整”內(nèi)容對(duì)各種反避稅行為進(jìn)行規(guī)制。根據(jù)我國(guó)的實(shí)際情況，這次反避稅立法采取了一般性反避稅條款和個(gè)別性反避稅條款并立的立法模式。一般性條款可以避免不能在短期內(nèi)制定出大量、詳細(xì)的個(gè)別性規(guī)制帶來的問題，涵蓋面廣；而個(gè)別性條款可以對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中存在的個(gè)別問題進(jìn)行重點(diǎn)打擊與規(guī)范，是對(duì)一般性條款的有效補(bǔ)充。不容置疑，反避稅條款在抑制資本弱化對(duì)我國(guó)稅基的侵蝕、防止跨國(guó)公司進(jìn)行國(guó)際避稅、維護(hù)國(guó)家利益方面發(fā)揮著很大作用，而且對(duì)完善企業(yè)資

19、本結(jié)構(gòu)也起到積極作用?，F(xiàn)行的反資本弱化規(guī)則也存在弊端：淤限制國(guó)際資本的自由流動(dòng)。我國(guó)是一個(gè)發(fā)展中國(guó)家，在今后相當(dāng)長(zhǎng)一段時(shí)期內(nèi)仍需要引進(jìn)大量外資促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，反資本弱化規(guī)則的設(shè)置會(huì)限制資本的自由流動(dòng)。于債資標(biāo)準(zhǔn)比例的設(shè)置太過籠統(tǒng)。雖然現(xiàn)行所得稅法規(guī)定了金融企業(yè)和其他企業(yè)的比例標(biāo)準(zhǔn)，但過于籠統(tǒng)，沒有考慮各行業(yè)特點(diǎn)。盂未對(duì)非關(guān)聯(lián)方利息進(jìn)行規(guī)定。現(xiàn)行所得稅法對(duì)企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過程中向非關(guān)聯(lián)方借入款項(xiàng)發(fā)生的利息支出在規(guī)定利率標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)允許據(jù)實(shí)扣除，