商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)優(yōu)化問題研究.pdf

1、21世紀(jì)商業(yè)銀行間的競爭比以往任何年代都更加激烈,銀行經(jīng)營與競爭面臨的風(fēng)險比以往任何年代都更要求高的風(fēng)險控制水平,因為除了傳統(tǒng)的信貸風(fēng)險外,未來商業(yè)銀行還面臨著銀行業(yè)務(wù)全球化、市場化、自由化所帶來的潛在風(fēng)險.加之近年來金融工程和電子科技的突飛猛進,使商業(yè)銀行風(fēng)險管理的意愿更為主動積極,管理者更多的考慮到銀行盈利性、流動性和安全性的統(tǒng)一,并力圖在此基礎(chǔ)上合理安排商業(yè)銀行的資產(chǎn)與負(fù)債以規(guī)避風(fēng)險,同時實現(xiàn)股東權(quán)益最大化.該文主要做了如下工作:

2、首先,對資產(chǎn)負(fù)債管理理論和方法的發(fā)展進程進行了回顧,并分析了每種理論的優(yōu)點及缺陷,及每種方法的特點,力圖尋找適合中國商業(yè)銀行進行資產(chǎn)負(fù)債管理的理論依據(jù)及管理方法.其次,考慮利率風(fēng)險在中國轉(zhuǎn)軌經(jīng)濟時期具有特殊性,加之利率市場化提上日程,應(yīng)用銀行資產(chǎn)負(fù)債管理理論和技術(shù),運用目前流行的持續(xù)期和持續(xù)期缺口管理方法,以應(yīng)用市場利率折現(xiàn)的銀行凈收益為目標(biāo)函數(shù),以資產(chǎn)和負(fù)債的持續(xù)期對稱,界定持續(xù)期缺口,設(shè)計了資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)優(yōu)化模型并進行了參數(shù)分析.最后