已閱讀1頁,還剩137頁未讀, 繼續(xù)免費閱讀
版權(quán)說明:本文檔由用戶提供并上傳,收益歸屬內(nèi)容提供方,若內(nèi)容存在侵權(quán),請進行舉報或認領(lǐng)
文檔簡介
1、申請上海交通大學(xué)碩士學(xué)位論文一種信用衍生產(chǎn)品――總收益互換定價問題研究論文作者 莊瑞鑫學(xué) 號 1070719038指導(dǎo)教師 葉中行 教授專 業(yè) 概率論與數(shù)理統(tǒng)計答辯日期 2 0 1 0 年 1 月 15 日一 一 一種 種 種信 信 信用 用 用衍 衍 衍生 生 生產(chǎn) 產(chǎn) 產(chǎn)品 品 品― ― ―― ― ―總 總 總收 收 收益 益 益互 互 互換 換 換定 定 定價 價 價問 問 問題 題 題研 研 研究 究 究摘 摘 摘 要 要 要本
2、文介紹了信用衍生產(chǎn)品總收益互換的概念,以及它在金融市場中所起的作用。由于總收益互換合約涉及到利率風險和違約風險, 本文利用HJM利率模型來刻畫利率風險, 并給出了無違約風險時總收益互換的定價公式。隨后利用強度模型和混合模型對違約風險進行建模。 分別考慮了違約時間與利率無關(guān)時總收益互換合約的定價問題, 以及違約時間與利率相關(guān)時總收益互換合約的定價問題, 給出了相應(yīng)的定價模型, 并用蒙特卡羅模擬方法得到定價問題的數(shù)值解。關(guān)鍵詞: 總收益互換
溫馨提示
- 1. 本站所有資源如無特殊說明,都需要本地電腦安裝OFFICE2007和PDF閱讀器。圖紙軟件為CAD,CAXA,PROE,UG,SolidWorks等.壓縮文件請下載最新的WinRAR軟件解壓。
- 2. 本站的文檔不包含任何第三方提供的附件圖紙等,如果需要附件,請聯(lián)系上傳者。文件的所有權(quán)益歸上傳用戶所有。
- 3. 本站RAR壓縮包中若帶圖紙,網(wǎng)頁內(nèi)容里面會有圖紙預(yù)覽,若沒有圖紙預(yù)覽就沒有圖紙。
- 4. 未經(jīng)權(quán)益所有人同意不得將文件中的內(nèi)容挪作商業(yè)或盈利用途。
- 5. 眾賞文庫僅提供信息存儲空間,僅對用戶上傳內(nèi)容的表現(xiàn)方式做保護處理,對用戶上傳分享的文檔內(nèi)容本身不做任何修改或編輯,并不能對任何下載內(nèi)容負責。
- 6. 下載文件中如有侵權(quán)或不適當內(nèi)容,請與我們聯(lián)系,我們立即糾正。
- 7. 本站不保證下載資源的準確性、安全性和完整性, 同時也不承擔用戶因使用這些下載資源對自己和他人造成任何形式的傷害或損失。
最新文檔
- 人民幣利率互換衍生產(chǎn)品定價研究.pdf
- 方差互換金融衍生產(chǎn)品的定價分析.pdf
- 信用違約互換產(chǎn)品的定價研究.pdf
- 信用風險測度和信用衍生產(chǎn)品定價.pdf
- 固定收益證券及其衍生產(chǎn)品的定價.pdf
- 信用違約互換定價研究.pdf
- 45959.天氣衍生產(chǎn)品的定價問題研究
- 實用信用衍生產(chǎn)品研究.pdf
- 銀行信用風險及其一類衍生產(chǎn)品的定價研究.pdf
- 一種不完美互補產(chǎn)品的定價決策問題.pdf
- 信用違約互換定價分析.pdf
- 信用衍生產(chǎn)品定價理論及其在我國的應(yīng)用.pdf
- 含有交易對手風險的信用衍生產(chǎn)品的定價研究.pdf
- 隨機波動率跳擴散模型下信用衍生產(chǎn)品定價.pdf
- 基于投資組合信用衍生產(chǎn)品的定價計算及分析.pdf
- 信用風險與我國信用衍生產(chǎn)品發(fā)展問題研究.pdf
- 中國市場衍生產(chǎn)品定價研究.pdf
- 利率期限結(jié)構(gòu)及其衍生產(chǎn)品定價研究.pdf
- 波動率互換與方差互換定價問題研究.pdf
- 幾類信用衍生品定價問題的研究.pdf
評論
0/150
提交評論