會(huì)計(jì)穩(wěn)健性和債權(quán)人保護(hù)的實(shí)證研究.pdf

1、會(huì)計(jì)穩(wěn)健性一直是會(huì)計(jì)理論和實(shí)務(wù)界關(guān)心的課題，國(guó)內(nèi)外學(xué)者對(duì)此進(jìn)行了大量的研究和討論，在穩(wěn)健性的起因、計(jì)量及經(jīng)濟(jì)后果等方面都取得了一定的研究成果。會(huì)計(jì)穩(wěn)健性緩解了企業(yè)與外部及其內(nèi)部利益相關(guān)者的委托—代理問題，降低了企業(yè)與內(nèi)、外部利益相關(guān)者的信息不對(duì)稱，為保護(hù)企業(yè)的利益相關(guān)者尤其是債權(quán)人提供了良好的機(jī)制。鑒于債權(quán)人在法律和公司治理方面較企業(yè)經(jīng)營(yíng)者和所有者相比較為弱勢(shì)的地位，加之受國(guó)際金融危機(jī)的影響，其自身信貸風(fēng)險(xiǎn)增大，因而研究如何對(duì)債權(quán)人進(jìn)行

2、保護(hù)，尤其是從會(huì)計(jì)穩(wěn)健性角度入手對(duì)其進(jìn)行保護(hù)具有相當(dāng)重要的理論和現(xiàn)實(shí)意義。
　　會(huì)計(jì)穩(wěn)健性在我國(guó)引入的較晚，1992年頒布的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》才正式引入了穩(wěn)健性的概念，之后的十幾年間，通過會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的不斷完善和改革，在2007年1月1日實(shí)施的新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中，對(duì)會(huì)計(jì)穩(wěn)健性進(jìn)行了適度運(yùn)用，因而新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則關(guān)于穩(wěn)健性的相關(guān)規(guī)定是否會(huì)影響其對(duì)債權(quán)人的保護(hù)作用，也是關(guān)心的問題。
　　本文在回顧了國(guó)內(nèi)外關(guān)于會(huì)計(jì)穩(wěn)健性、債權(quán)人保護(hù)以及兩者之間關(guān)系

3、的文獻(xiàn)后，在理論分析的基礎(chǔ)上，從2004-2008年上市公司的數(shù)據(jù)入手，試圖使用直接的方式計(jì)量會(huì)計(jì)穩(wěn)健性和債權(quán)人保護(hù)，并考察兩者之間的關(guān)系，來證明會(huì)計(jì)穩(wěn)健性對(duì)債權(quán)人的保護(hù)作用。接下來，本文還分析驗(yàn)證了新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下穩(wěn)健性對(duì)于債權(quán)人的保護(hù)作用。
　　通過實(shí)證研究，發(fā)現(xiàn)以經(jīng)過期初總資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)化的非經(jīng)營(yíng)性應(yīng)計(jì)衡量的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性與以債務(wù)人違約情況衡量的債權(quán)人受保護(hù)程度之間存在顯著的相關(guān)關(guān)系，同時(shí)，在新準(zhǔn)則下，這種相關(guān)關(guān)系依然存在，從而證明了之前