國(guó)內(nèi)私募基金內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制管理制度

1、AB私募基金內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制管理制度123AB私募基金內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制管理制度私募基金內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制管理制度一、項(xiàng)目投資管理辦法一、項(xiàng)目投資管理辦法一部較完善的基金管理公司項(xiàng)目投資管理辦法有利于提高投資后的管理及增值服務(wù)水平，規(guī)范公司及其管理的股權(quán)并購(gòu)基金投資決策程序，保障公司及投資人資產(chǎn)的安全與增值，防范和控制投資風(fēng)險(xiǎn)。其主要內(nèi)容一般包括基本定義及其他說(shuō)明、機(jī)構(gòu)及職責(zé)劃分規(guī)定、長(zhǎng)期項(xiàng)目投資及其管理、短期項(xiàng)目投資及其管理、投資資料管理等。(一)總

2、則部分總則部分1.主要規(guī)定該規(guī)則制定依據(jù)。主要規(guī)定該規(guī)則制定依據(jù)。該辦法的制定依據(jù)包括《公司法》、《合伙企業(yè)法》、《公司章程》和有關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定，以及國(guó)際創(chuàng)業(yè)投資業(yè)的通行做法。2.公司及其管理的股權(quán)并購(gòu)基金的項(xiàng)目投資的基本內(nèi)容：公司及其管理的股權(quán)并購(gòu)基金的項(xiàng)目投資的基本內(nèi)容：1)詞語(yǔ)定義及說(shuō)明詞語(yǔ)定義及說(shuō)明1.1所謂項(xiàng)目投資，包括以各種方式進(jìn)行的長(zhǎng)期項(xiàng)目投資和短期項(xiàng)目投資，是指基金管理公司或其管理的股權(quán)并購(gòu)基金（以下簡(jiǎn)稱“并購(gòu)基金”）

3、以股權(quán)或債權(quán)方式進(jìn)行的項(xiàng)目投資。所謂長(zhǎng)期項(xiàng)目投資，是指投資期限在1年以上，以股權(quán)投資的方式直接投資于（資源類）高新技術(shù)企業(yè)或技術(shù)VC企業(yè)，在設(shè)定的持股時(shí)間內(nèi)采取多種變現(xiàn)方式撤出投資并獲得增值的投資行為。普通股，優(yōu)先股等都屬于該投資方式。所謂短期項(xiàng)目投資，是指投資期限在1年以內(nèi)，以國(guó)債現(xiàn)貨及國(guó)債回購(gòu)、新股認(rèn)購(gòu)或以機(jī)構(gòu)投資者身份參與短期資金拆借、二級(jí)市場(chǎng)證券投資、可轉(zhuǎn)股債投資、新股配售等方式進(jìn)行短期資金運(yùn)作的投資行為。（盡可能少進(jìn)行短期投資

4、）1.2并購(gòu)基金采取有限合伙基金型公司型投資管理模式，并購(gòu)基金或有限合伙人或股東委托AB基金管理公司之股權(quán)投資事業(yè)部（以下簡(jiǎn)稱“股權(quán)投資事業(yè)部”）進(jìn)行投資，并提供投資資金，AB基金管理公司為資金的受托方，委托與被委托的關(guān)系是并購(gòu)基金與AB基金管理公司之間的關(guān)系；并購(gòu)基金按照約定向AB基金管理公司支付管理費(fèi)，（由事業(yè)部按比例向基金管理公司提取管理傭金），獲取委托資金的投資收益并承擔(dān)相應(yīng)的投資風(fēng)險(xiǎn)；AB私募基金內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制管理制度3237)

5、投資原則投資原則一般包括如下原則：確保投資資金的安全性、收益性和流動(dòng)性，優(yōu)先選擇具有較高科技含量且具有較大增值潛力的項(xiàng)目進(jìn)行投資，力求投資項(xiàng)目的成長(zhǎng)性、增值性。（目前僅限于國(guó)家高新技術(shù)新能（目前僅限于國(guó)家高新技術(shù)新能源領(lǐng)域）源領(lǐng)域）(二)機(jī)構(gòu)及職責(zé)劃分規(guī)定機(jī)構(gòu)及職責(zé)劃分規(guī)定1.專項(xiàng)投資決策委員會(huì)的職責(zé)專項(xiàng)投資決策委員會(huì)的職責(zé)制定、修改投資策略與投資政策；對(duì)擬投資的長(zhǎng)期項(xiàng)目及投資方案進(jìn)行可行性論證和評(píng)審，作出批準(zhǔn)或不批準(zhǔn)投資的決定；定期或

6、不定期組織對(duì)已投資項(xiàng)目進(jìn)行檢查，提出整改要求；對(duì)已投資項(xiàng)目進(jìn)行監(jiān)督，并組織對(duì)已投資項(xiàng)目的管理工作。2.短期投資決策小組的職責(zé)短期投資決策小組的職責(zé)包括：對(duì)業(yè)務(wù)部門提交的短期項(xiàng)目投資建議方案進(jìn)行評(píng)審，做出批準(zhǔn)或不批準(zhǔn)投資的決定，并對(duì)已投資的短期項(xiàng)目進(jìn)行檢查。3.作為公司與投資者股權(quán)撤出變現(xiàn)的決策機(jī)構(gòu)，作為公司與投資者股權(quán)撤出變現(xiàn)的決策機(jī)構(gòu)，投資變現(xiàn)決策小組的職責(zé)投資變現(xiàn)決策小組的職責(zé)包括：對(duì)業(yè)務(wù)部門提交的投資撤出變現(xiàn)方案進(jìn)行評(píng)審，作出批準(zhǔn)

7、或不批準(zhǔn)撤資的決定。4.作為項(xiàng)目立項(xiàng)的審批機(jī)構(gòu)和投資項(xiàng)目的執(zhí)行與管理機(jī)構(gòu)，基金管理公司各業(yè)務(wù)總部及所組建作為項(xiàng)目立項(xiàng)的審批機(jī)構(gòu)和投資項(xiàng)目的執(zhí)行與管理機(jī)構(gòu)，基金管理公司各業(yè)務(wù)總部及所組建的股權(quán)投資事業(yè)部職責(zé)股權(quán)投資事業(yè)部職責(zé)1)制定部門或基金管理公司立項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)與立項(xiàng)程序，報(bào)專項(xiàng)投資決策委員會(huì)秘書(shū)處批準(zhǔn)實(shí)施；2)對(duì)投資經(jīng)理經(jīng)篩選后提交申請(qǐng)立項(xiàng)的項(xiàng)目進(jìn)行審查、評(píng)估，作出批準(zhǔn)或不批準(zhǔn)立項(xiàng)的決定；3)組織項(xiàng)目的審慎調(diào)查工作，對(duì)上報(bào)專項(xiàng)投資決策委員會(huì)

8、秘書(shū)處的項(xiàng)目進(jìn)行初審；4)對(duì)投資經(jīng)理提交的投資撤出變現(xiàn)方案進(jìn)行初審，將經(jīng)初審?fù)ㄟ^(guò)的方案提交基金管理公司的投資變現(xiàn)決策小組評(píng)審；5)對(duì)已投資的長(zhǎng)期投資項(xiàng)目提供管理與增值服務(wù)；6)跟蹤短期投資項(xiàng)目的資金使用情況；7)按照專項(xiàng)投資決策委員會(huì)、短期投資決策小組和投資變現(xiàn)決策小組批準(zhǔn)的方案，組織項(xiàng)目投資或投資撤出變現(xiàn)的具體運(yùn)作。5.作為專項(xiàng)投資決策委員會(huì)、短期投資決策小組、投資變現(xiàn)決策小組的日常工作機(jī)構(gòu)，專項(xiàng)作為專項(xiàng)投資決策委員會(huì)、短期投資決策小