我國上市銀行房地產(chǎn)信貸風險以及防范研究.pdf

1、信貸資產(chǎn)占了銀行總資產(chǎn)的很大一部分比例，而這卻使得銀行內(nèi)部積聚了大量的風險，所以信貸風險的管理不容忽視。而近年來，隨著“互聯(lián)網(wǎng)+金融”的快速發(fā)展，我國整個金融環(huán)境發(fā)生了較大的變化，商業(yè)銀行的信貸風險程度也不可避免地日益增加。再加上，我國商業(yè)銀行與房地產(chǎn)市場密切相關，而房地產(chǎn)市場資金較密集且鏈條較長，因而房地產(chǎn)市場的微小變化直接影響到銀行信貸的風險程度。所以，研究商業(yè)銀行房地產(chǎn)信貸風險的有效管理并及時予以防范有著比較重要的意義。
　

2、　本文基于CPV模型，從上市銀行的角度出發(fā)，從理論和實證兩個角度對銀行房地產(chǎn)信貸風險的管理以及防范進行了研究。理論方面，一是闡述了上市銀行房地產(chǎn)信貸風險的理論內(nèi)容。具體介紹了房地產(chǎn)信貸風險的特點、成因以及現(xiàn)狀和問題；二是總結了商業(yè)銀行信貸風險度量的理論方法。在回顧信貸度量方法定性到定量質(zhì)的進步的基礎上，對比分析了KMV、CR+、CM以及CPV模型這四種現(xiàn)代風險度量方法，得出了利用CPV模型進行信貸風險度量的結論，為下文的實證模型奠定了理

3、論基礎。實證方面，一是選擇變量?；贑PV模型的假設，宏觀經(jīng)濟系數(shù)選取了宏觀景氣一致指數(shù)、國房景氣指數(shù)以及中長期利率三個變量，違約率用房地產(chǎn)不良貸款率來代替；二是建立模型。構建了我國上市銀行信貸風險違約率與宏觀經(jīng)濟系數(shù)之間相關關系的模型。通過研究我國17家上市銀行2009年-2016年各個季度的公開數(shù)據(jù)，選擇運用STATA軟件進行面板回歸模型分析。實證結果表明：中長期利率MLTIR和國房景氣指數(shù)CERCI與違約率DP呈現(xiàn)正相關，而宏觀經(jīng)