審計任期對審計收費影響的實證研究——基于上市A股的經(jīng)驗數(shù)據(jù).pdf

1、隨著一系列財務(wù)丑聞案的曝光，美國于2002年出臺了著名的《薩班斯—奧克斯利法案》，自此，國內(nèi)外就“審計任期與審計收費”的關(guān)系研究逐漸增多，但是時至今日，仍未達成共識。 本文以代理理論、信息理論和保險理論作為理論支撐，借鑒國內(nèi)外相關(guān)文獻的研究方法和結(jié)論，結(jié)合我國特有的研究背景，提出本文的研究假設(shè)，擬通過實證的方法來檢驗審計任期與審計收費之間的關(guān)系，尋找既能適合我國國情，又能保持合理收費水平的審計任期，為我國的獨立審計發(fā)展和證券監(jiān)管

2、提供幫助。本文分為五章加以論證，主要內(nèi)容與觀點如下： 第一章緒言 本章首先闡述了本文的研究背景。美國安然公司及世通公司相繼發(fā)生的驚天財務(wù)丑聞，擔任其審計業(yè)務(wù)多年的安達信也轟然倒塌。盡管關(guān)于長審計任期是否有利于提高審計獨立性的討論引起了廣泛的關(guān)注，美國國會為了提高審計的獨立性和社會公眾對審計執(zhí)業(yè)的信任，于2002年頒布了《薩班斯—奧克斯利法案》，提出實行審計合伙人輪換制度，并授權(quán)美國審計總署(GAO)對會計師事務(wù)所強制輪換

3、制度進行研究。隨后，中國證監(jiān)會、財政部頒布了《關(guān)于證券期貨審計業(yè)務(wù)簽字注冊會計師定期輪換的規(guī)定》，也要求簽字注冊會計師連續(xù)為某一相關(guān)機構(gòu)提供審計服務(wù)，不得超過五年。接著提出了本文的研究目的與研究意義。本文的研究目的是運用來自滬深兩市的經(jīng)驗數(shù)據(jù)，通過實證檢驗的方法探討我國上市公司主審會計師事務(wù)所的審計任期對審計收費影響的實務(wù)問題，進而為我國的會計師事務(wù)所強制輪換制度提供理論支持和政策建議。本文的研究意義中學術(shù)意義在于豐富了我國審計任期和審

4、計收費關(guān)系的經(jīng)驗研究。實用意義在于通過它們之間的關(guān)系研究，合理確定審計師任期、審計收費水平，規(guī)范中國審計市場，合理制定事務(wù)所強制定期輪換政策，有很強的現(xiàn)實意義。 其次，提出了本文的研究方法。本文綜合運用了多種研究方法，其中主要就是理論研究和實證研究相結(jié)合。通過多種分析方法，得到本文的結(jié)論。本文所有數(shù)據(jù)處理和統(tǒng)計分析主要使用EViews統(tǒng)計分析軟件和Excel分析工具。 最后，闡述了本文研究的內(nèi)容與框架，及貢獻與不足。

5、 第二章文獻綜述本章分別從國外和國內(nèi)的研究文獻或理論上分析了審計任期與審計收費之間的關(guān)系。在國外的研究文獻中，主要圍繞首次審計業(yè)務(wù)委托展開的審計收費的理論研究。在不公開披露收費信息時，更多地發(fā)現(xiàn)了首次審計契約折扣現(xiàn)象；而在公開披露收費信息時，不同的市場出現(xiàn)了不同的結(jié)果。在澳大利亞市場上，并未發(fā)現(xiàn)明顯的審計收費折扣現(xiàn)象，但在英國和美國市場上發(fā)現(xiàn)了明顯的審計收費折扣現(xiàn)象。國內(nèi)對審計收費問題的研究始于20世紀90年代會計師事務(wù)所的脫鉤改制

6、，但主要局限于規(guī)范研究，有關(guān)實證研究直到2001年中國證監(jiān)會強制要求上市公司披露審計收費后才開始出現(xiàn)。而直接涉及審計任期與審計收費的文獻則成果較少。 第三章審計任期與審計收費的基本分析這是全文的基礎(chǔ)部份，分兩個部份加以闡述。 第一部分基本理論借鑒了Wallac博士的審計動因的理論(代理理論、信息理論和保險理論)，以審計社會需求的不同理論說明為出發(fā)點，探討影響審計任期、形成審計收費，變更審計師可能的原因。 第二部分

7、相關(guān)概念的界定，界定了審計收費的概念和內(nèi)涵及組成部分；還有就是對審計任期做了界定，并對其做了相關(guān)的理論分析。 第四章審計任期對審計收費影響的實證分析這部份是全文的核心部份。本章實證研究的目的就在于探討我國會計師事務(wù)所的審計任期對審計收費的影響，以期為會計師事務(wù)所定期輪換提供一些經(jīng)驗證據(jù)。國內(nèi)外許多學者都對審計任期與審計收費的關(guān)系進行過卓有成效的研究，并取得了豐碩的成果。一直以來，國內(nèi)外學者關(guān)于會計師事務(wù)所的審計任期與審計收費的關(guān)

8、系就沒有形成統(tǒng)一的結(jié)論，審計任期與審計收費之間的關(guān)系還不太清楚。 本章的實證檢驗分為描述性統(tǒng)計和回歸分析兩部分。第一部分主要分析了審計任期和各個變量的描述性統(tǒng)計結(jié)果，使得對審計任期與審計收費有個直觀的了解。第二部分回歸分析分為三步來闡述審計任期對審計收費的影響，首先是總樣本的回歸結(jié)果分析，然后是分年度的回歸結(jié)果分析，最后就是在不同的審計任期下審計收費的比較分析，檢驗隨著審計任期的增長，審計師與審計客戶的密切程度加深的情況下，審計

9、師對審計風險的敏感程度是否下降，相應(yīng)地，審計收費對審計風險的反應(yīng)程度是否弱化。 第五章本文結(jié)論與政策建議本文通過研究發(fā)現(xiàn)，審計收費水平在審計任期內(nèi)呈非均勻分布(粗略地講，短任期的收費水平低于中長任期的收費水平)。如若我們將審計任期少于五年或者七年時的審計收費理解為正常水平，那么任期為五年或更長時的收費則高于正常水平，這意味著審計任期足夠長時可以為審計師提供更大的經(jīng)濟利益，從而在一定程度上支持長任期威脅論者的觀點。 另外本

10、文從制度經(jīng)濟學的角度對強制輪換的成本效益進行分析，從潛在收益與實施成本兩方面著手，對強制輪換的可行性進行詳細的分析，并討論關(guān)于會計師事務(wù)所強制定期輪換的政策取向。即對何種審計任期下審計收費為正常水平的不同理解會影響對相關(guān)審計政策的取向。 2002年美國國會頒布《薩班斯——奧克斯利法案》要求實行審計合伙人輪換制度以來，已有較多的機構(gòu)、專家和學者對實行審計強制輪換制度，尤其是事務(wù)所強制輪換制度進行了大量的研究，且取得了顯著的效果。而

11、關(guān)于審計任期與審計收費的學術(shù)文獻，也主要以發(fā)達國家的市場作為研究背景，缺乏對新興證券市場尤其是中國市場的研究。國內(nèi)對審計收費問題的研究也才始于20世紀90年代會計師事務(wù)所的脫鉤改制，并且直接涉及審計任期與審計收費的文獻相對較少。本文的研究正是基于以上不足，以強制輪換制度爭論的核心問題(即審計任期過長將形成審計師與審計客戶之間的密切關(guān)系，從而影響審計收費，進一步對審計獨立性及審計質(zhì)量構(gòu)成影響。)出發(fā)，參照國外文獻的相關(guān)實證模型，構(gòu)建了審計

12、任期與審計收費關(guān)系回歸分析模型，對中國證券市場的數(shù)據(jù)資料整理分析，進行了一些新的嘗試。本文的選題具有一定的新穎性和現(xiàn)實性，同時，也希望本文的研究有助于中國證券市場監(jiān)管者增進對我國的審計任期與審計收費關(guān)系的了解，從而有助于其改進監(jiān)管，合理確定審計師任期、審計收費水平，規(guī)范中國審計市場，合理制定事務(wù)所強制定期輪換政策，提高審計獨立性及審計質(zhì)量。 最后本文囿于研究水平等方面的限制，仍然存在相當?shù)难芯烤窒蕖Ｊ紫缺疚膬H僅研究了2005-2