商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)度量方法的評(píng)價(jià)及在我國的應(yīng)用探討.pdf

1、商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)是指在商業(yè)銀行經(jīng)營過程中，由于不確定性因素的影響，銀行實(shí)際收益偏離預(yù)期收益，從而導(dǎo)致遭受損失或獲取額外收益的可能性。 本文按照巴塞爾協(xié)議將商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)分為信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)四類．風(fēng)險(xiǎn)度量是銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的基礎(chǔ)，一般從三個(gè)方面展開：風(fēng)險(xiǎn)敏感度分析、風(fēng)險(xiǎn)波動(dòng)性分析和風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值分析，分別從風(fēng)險(xiǎn)的不同側(cè)面定位度量風(fēng)險(xiǎn)。 信用風(fēng)險(xiǎn)度量方法包括傳統(tǒng)的信用風(fēng)險(xiǎn)度量模型和現(xiàn)代信用風(fēng)險(xiǎn)度量模型，傳統(tǒng)的信用風(fēng)險(xiǎn)

2、度量模型包括專家制度模型、Z評(píng)分模型和ZETA模型，目前我國的信用風(fēng)險(xiǎn)度量和管理也停留在此水平?，F(xiàn)代信用風(fēng)險(xiǎn)度量模型包括KMV模型、CreditMetricsModel、CreditRisk+模型和宏觀模擬模型，從對(duì)四個(gè)現(xiàn)代風(fēng)險(xiǎn)度量模型的分析和對(duì)比中，本文認(rèn)為CreditMetrics模型值得我國借鑒。 利率風(fēng)險(xiǎn)度量方法主要包括：利率敏感性缺口法、持續(xù)期法、VaR三種方法。我國商業(yè)銀行普遍采用利率敏感性缺口作為利率風(fēng)險(xiǎn)暴露的測度

3、，這種方法有很多缺陷，比較落后。本文認(rèn)為持續(xù)期和VaR對(duì)于我國的商業(yè)銀行市場風(fēng)險(xiǎn)度量管理具有相當(dāng)?shù)倪m用性，克服它們的局限性，對(duì)我國商業(yè)銀行市場風(fēng)險(xiǎn)的度量管理有重大意義。 商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的度量主要有靜態(tài)分析方法和動(dòng)態(tài)分析方法，靜態(tài)分析方法包括：存貸比率、流動(dòng)資產(chǎn)比率、存貸變動(dòng)率、超額準(zhǔn)備金等，鑒于靜態(tài)分析方法的缺陷，動(dòng)態(tài)的衡量方法在銀行中得到越來越廣泛的運(yùn)用，主要的方法有：流動(dòng)性缺口法、現(xiàn)金流量法等。本文針對(duì)我國的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)度

4、量方法的缺陷提出了一些建議。 商業(yè)銀行操作風(fēng)險(xiǎn)度量方法在復(fù)雜性和風(fēng)險(xiǎn)敏感度方面由弱到強(qiáng)的次序有：基本指標(biāo)法、標(biāo)準(zhǔn)法和高級(jí)計(jì)量法，這些方法各有其自身的特點(diǎn)，就中國商業(yè)銀行而言，標(biāo)準(zhǔn)法是我國銀行現(xiàn)階段量化管理操作風(fēng)險(xiǎn)的努力方向。 我國正處于市場經(jīng)濟(jì)的形成階段，西方商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)度量技術(shù)在我國的實(shí)際運(yùn)用還受到制約。為了提高我國商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的量化管理水平，本文建議加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理制度、技術(shù)和人才的發(fā)展，逐步地提高商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)度量管理