股份制銀行經(jīng)濟資本配置與業(yè)務決策.pdf

1、經(jīng)濟資本(EconomicCapital，以下簡稱EC)又稱為風險資本、(RiskCapital)，是指銀行決定持有用來支持其業(yè)務發(fā)展和抵御風險并為債權人提供“目標清償能力”的資本，在數(shù)量上與銀行承擔的非預期損失相對應(銀監(jiān)會2005)。 經(jīng)濟資本管理通過風險資本化，實現(xiàn)了從經(jīng)濟的角度對風險的全面量化，把風險和收益指標有機的結合起來，受到了國外銀行的高度重視，并正成為了銀行普遍風險管理的手段和中軸。我國股份制商業(yè)銀行引進經(jīng)濟資本

2、的管理有助于提高自身風險管理水平，實現(xiàn)風險、收益均衡基礎上的可持續(xù)發(fā)展。 本文旨在通過探討銀行經(jīng)濟資本與銀行風險、業(yè)績衡量的關系，構建銀行經(jīng)濟資本配置和業(yè)務衡量的框架系統(tǒng)以及基于經(jīng)濟資本約束的業(yè)務決策體系，并予以實證運用。文章主要從四個方面對銀行的經(jīng)濟資本配置和業(yè)務決策進行了研究和探討。 首先，通過分析銀行傳統(tǒng)的業(yè)務決策體系中存在的缺陷，指出只有基于經(jīng)濟資本約束的業(yè)務決策體系才能充分考慮風險和收益。并對銀行經(jīng)濟資本的概念

3、、原理和特性進行了詳細的闡述，對經(jīng)濟資本管理的實踐意義進行了分析和探討。 其次，通過對銀行經(jīng)濟資本與銀行風險、業(yè)績衡量的兩大關系，特別是對各種風險值的度量模型、經(jīng)濟資本配置模型的探討和分析，構建了銀行經(jīng)濟業(yè)績衡量的框架體系。 第三、根據(jù)經(jīng)濟資本的基本經(jīng)濟原理和特性、局限性，揭示了經(jīng)濟資本配置和業(yè)務決策的關鍵因素，并建立了銀行經(jīng)濟資本配置與業(yè)務決策的程序體系。同時，將RAROC、EVA等財務指標與市場分額、市場增長率等非財

4、務指標相結合，對BCG矩陣進行改良，構建了基于經(jīng)濟資本約束的業(yè)務決策矩陣，并以摩根大通銀行為例進行了實證的經(jīng)濟資本配置和業(yè)務決策分析。 第四、利用創(chuàng)新的基于經(jīng)濟資本約束的業(yè)務決策矩陣，對招商銀行某分行的對公、對私貸款、銀行卡消費、結售匯等十項業(yè)務單元進行了詳細的實證研究和分析。通過對各業(yè)務單元RAROC、EVA指標以及市場份額、市場前景等因素的綜合研究分析，為該分行的業(yè)務決策提出了決策建議。并揭示了經(jīng)濟資本管理對我國股份制銀行的