基于收入模型的我國上市銀行操作風險研究.pdf

1、操作風險是一種古老的風險，是一項自銀行開展經營活動以來便隨之存在的風險，但是長期以來都沒有單獨被管理者正式納入銀行風險管理體系之中。然而，上世紀90年代以來，隨著金融創(chuàng)新的不斷涌現(xiàn)，銀行規(guī)模越來越大，其業(yè)務越來越繁雜，進而由操作風險所帶來的損失也就相應地不斷加大。而操作風險案例暴發(fā)給商業(yè)銀行所帶來的重大的資金損失和信譽危機，才使得管理層意識到對操作風險進行切實有效的監(jiān)管的重要意義。2004年6月，巴塞爾委員會在新巴塞爾資本協(xié)議中，經濟監(jiān)

2、管體系又增加了操作風險的相關內容，并且在以后的巴塞爾協(xié)議三中，對風險范疇做出了進一步的擴充。我國銀監(jiān)會也意識到操作風險的重要意義，于是在2005年和2007年發(fā)布了一系列文件，從這些文件中我們可以知道，我國的金融監(jiān)管將會把操作風險作為一項重要的內容，也傳達出各個銀行必須正視操作風險的思想。
　　國內外學術界意識到操作風險的重要性后，開始對操作風險展開深入的研究，由于國際上商業(yè)銀行自新資本協(xié)議一出臺，就已經著力改善內控制度；傾入人力

3、、物力開發(fā)實際可用的操作風險管理工具和度量模型、加強操作風險文檔建議、建立內部損失數(shù)據庫等。這一系列措施，使得國際上對操作風險的研究集中在固定的幾個方面，比如構建風險管理框架、風險實證度量等。同國外相比，因為我國沒有建立相應的操作風險損失數(shù)據庫和較完善的操作風險計量和統(tǒng)計制度，研究領域主要偏向參照巴塞爾協(xié)議的內容，利用目前發(fā)布的市場數(shù)據使用基本標準法進行研究或者介紹引進高級計量方法。
　　本文基于我國銀行業(yè)目前的基本情況和操作風險

4、管理發(fā)展的趨勢，首先針對近年來國內外操作風險事件頻發(fā)的情況做出簡單描述，借此來證明對操作風險進行深入的理論研究的價值與意義。然后對國內外操作風險研究現(xiàn)狀做出分類描述，并且根據掌握的數(shù)據資料，對操作風險的相關概念進行了闡述，尤其詳細說明了巴塞爾新資本協(xié)議對操作風險的度量方法。本文接合本國操作風險的實際現(xiàn)狀，通過操作風險度量方法對比，選擇適合國內國情的度量方法――收入模型，然后根據所選擇的收入模型的思想，選取對操作風險影響較大的幾個指標：上

5、證綜指、存貸比、凈利差、不良貸款率、企業(yè)景氣指數(shù)、兩年期存貸利差，同時本文共選取了12家具有代表性的全國性商業(yè)銀行，因為中國農業(yè)銀行相對于其它國有商業(yè)銀行上市時間相對較晚，再加上中國農業(yè)銀行公布的財務報表數(shù)據量也偏少，所以未加入樣本進行研究，僅選擇了中國銀行，中國建設銀行，中國工商銀行三家國有商業(yè)銀行。除此之外，在股份制商業(yè)銀行中，本文根據上市時間早和上市時間跨度小的原則，另外選擇了9家銀行作為樣本，分別是浦發(fā)銀行、興業(yè)銀行、中信銀行、

6、光大銀行、交通銀行、招商銀行、民生銀行、華夏銀行、平安銀行的公開財務報表數(shù)據作為樣本，通過模型設計和檢驗，以此來考慮研究的可行性。
　　本文運用 EIVEWS6.0軟件對選中的12家上市商業(yè)銀行的數(shù)據進行回歸處理，從回歸的結果來看，所選指標中，上證指數(shù)和兩年期存貸利差這兩個指標對目標變量銀行凈利潤的影響不太明顯。因為這12家上市銀行的規(guī)模和性質不盡相同，故將其分為兩類，即國有商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行，分別再次利用回歸分析。最后，根