我國ST公司利用會計(jì)選擇權(quán)進(jìn)行盈余管理的實(shí)證研究：公允性視角.pdf

1、上市公司盈余管理問題是近年來我國會計(jì)理論界研究的熱門問題。一般認(rèn)為，盈余管理是管理當(dāng)局為了誤導(dǎo)股東對公司潛在經(jīng)營業(yè)績的理解，或影響基于報(bào)告的會計(jì)數(shù)據(jù)的契約的結(jié)果，在編制財(cái)務(wù)報(bào)告和構(gòu)造交易事項(xiàng)以改變財(cái)務(wù)報(bào)告時(shí)做出的判斷的過程。本文在回顧國內(nèi)外近年來關(guān)于盈余管理部分研究成果后，從會計(jì)公允性的視角出發(fā)，把盈余管理分為顯失公允的盈余管理和公允性盈余管理，并對我國ST類上市公司顯失公允的盈余管理行為做深入研究。 本文首先界定了會計(jì)公允的含

2、義，并提出了應(yīng)收款項(xiàng)及其壞賬準(zhǔn)備提取的公允性標(biāo)準(zhǔn)、累計(jì)折舊提取的公允性標(biāo)準(zhǔn)、長期投資減值確認(rèn)的公允性標(biāo)準(zhǔn)、預(yù)計(jì)負(fù)債的公允性標(biāo)準(zhǔn)、政府補(bǔ)助的公允性標(biāo)準(zhǔn)，在此基礎(chǔ)上，展開對我國ST類上市公司利用會計(jì)選擇進(jìn)行顯失公允的盈余管理行為進(jìn)行實(shí)證研究。 實(shí)證研究在理論描述和研究假設(shè)的前提下，首先對有關(guān)樣本數(shù)據(jù)做了直方圖統(tǒng)計(jì)分析和描述性統(tǒng)計(jì)，并指出我國ST類上市公司可能存在利用會計(jì)選擇進(jìn)行顯失公允的盈余管理行為；接著應(yīng)用截面修正的Jones模型

3、驗(yàn)證我國ST類上市公司存在利用會計(jì)選擇進(jìn)行顯失公允的盈余管理行為的研究假設(shè)，并進(jìn)一步應(yīng)用因子分析和多元回歸分析方法研究了ST類上市公司利用會計(jì)選擇進(jìn)行顯失公允的盈余管理行為的具體手段，研究采用了數(shù)據(jù)剔除前后的對比分析。 研究表明，我國ST類上市公司存在比較明顯的顯失公允的盈余管理行為；在進(jìn)行顯失公允的盈余管理行為手段選擇上，通過會計(jì)選擇是ST類上市公司進(jìn)行顯失公允的盈余管理行為的重要手段；研究還證明，不恰當(dāng)?shù)挠?jì)提壞賬準(zhǔn)備、累計(jì)折

4、舊，不恰當(dāng)?shù)拇_認(rèn)預(yù)計(jì)負(fù)債、長期投資減值和投資收益，是ST類上市公司進(jìn)行顯失公允的盈余管理時(shí)會計(jì)選擇的主要具體手段。 本研究突破了盈余管理的分類研究方法，不再拘泥于一般性盈余管理行為的探討，而是在界定會計(jì)公允概念及其指導(dǎo)性標(biāo)準(zhǔn)的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步研究了顯失公允的盈余管理行為，從而對盈余管理的性質(zhì)上做了新的解釋，研究更加具有針對性。當(dāng)然，由于對該問題的研究還處于繼續(xù)探討階段，本研究在數(shù)據(jù)樣本量和公允標(biāo)準(zhǔn)的確立上還有一定的局限性，但本研究