信貸緊縮期鋼企資金運作策略

1、信貸緊縮期鋼企資金運作策略黃金宇資金是企業(yè)運營的“血液”，是企業(yè)生產(chǎn)運營的基本條件。鋼鐵行業(yè)屬于資金密集型行業(yè)，資金運作在鋼鐵企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營中更為重要。一、信貸緊縮對企業(yè)資金運作的影響企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營主要資金來源是企業(yè)自有資金及銀行融資。從鋼鐵行業(yè)看，國家規(guī)定資本金比例必須達到40％的下限，其余60％資金大部分需要依靠銀行融資。因此，銀行融資是鋼鐵企業(yè)資金周轉(zhuǎn)的主要來源。銀行融資受金融信貸政策影響較大，進而對鋼鐵企業(yè)整體資金運作產(chǎn)生直接影響。

2、秦皇島首泰金屬材料有限公司AfetallurgicalFinancialAccounting前提下，以保在建重點項目、進口設(shè)備資金為重點安排工程資金，其他工程資金暫緩安排如簡單再生產(chǎn)資金平衡發(fā)生困難，則工程資金全部暫緩安排。三是強化融資類支出管控。主要是強化償還貸款本息資金支付管控，及時或提前還本付息，確保不發(fā)生逾期及信用風險同時，通過精心運作，盡可能降低融資戚本。2強化資金存量管控。資金存量管控，主要是對各種存貨及應(yīng)收款項的管控。(1

3、)加強原燃料庫存占用的管控。通過儲備定額、庫存占用要同采購環(huán)節(jié)聯(lián)動平衡、有效壓縮長期資金占用等措施，不斷降低原燃料庫存資金。(2)加強在產(chǎn)品及產(chǎn)成品占用的管控。強化產(chǎn)成品產(chǎn)銷平衡控制，產(chǎn)銷率必須確保大于等于1創(chuàng)%j根據(jù)市場走勢、資金占用承受限度以及庫容，控制合理的庫存規(guī)模和結(jié)構(gòu)不斷壓縮長期賬齡庫存，降低庫存資金占用。(3)強化應(yīng)收款項的管控。包括:應(yīng)收賬款、預付賬款、其他應(yīng)收款。重點是采取有效措施及時清理因銷售產(chǎn)品形成的應(yīng)收款項。(二)

4、大力提升資金結(jié)構(gòu)平衡能力1采取各項措施，努力提高銷售現(xiàn)款回收比例及總量。2加強現(xiàn)款資金支出管控，能用其他方式支付的盡量不用現(xiàn)款。必須用現(xiàn)款支付的日常經(jīng)營類支出，如:稅金、利息、電費、工資、獎金及社會統(tǒng)籌款項、進口費用等進口礦現(xiàn)款資金以及還貸周轉(zhuǎn)用現(xiàn)款，都必須綜合平衡安排。3現(xiàn)款缺口的解決渠道。(1)留存即將到期承兌匯票托收變現(xiàn)。嚴格堅持三個月內(nèi)到期承兌匯票留存、不對外轉(zhuǎn)讓的原則，盡量使當期到期承兌匯票正常托收變現(xiàn)，既可彌補現(xiàn)款資金缺口，

5、又可免除變現(xiàn)費用。(2)及時安排承兌貼現(xiàn)，并盡可能降低貼現(xiàn)戚本。如存量現(xiàn)款出現(xiàn)付現(xiàn)缺口，難以滿足支付需求時，為避免支付現(xiàn)金斷鏈，要及時平衡、測算、適當安排辦理承兌匯票貼現(xiàn)。貼現(xiàn)過程中，要堅持承兌貼現(xiàn)利率比價機制，選擇合適出票行、期限、金額的承兌匯票辦理貼現(xiàn)，盡可能降低貼現(xiàn)戚本。(3)利用多種銀行融資產(chǎn)品解決現(xiàn)款需求。主要是通過銀行國內(nèi)信用證、票據(jù)池質(zhì)押融資等融資產(chǎn)品，及時取得現(xiàn)款，解決現(xiàn)款資金需求。(三)大力提升銀行融資能力l強化存量銀

6、行融資結(jié)構(gòu)調(diào)控，拓寬融資渠道，維持資金規(guī)模。(1)貸款額度調(diào)控。對于已受擠壓的貸款額度，要及時進行貸款行的調(diào)整，向規(guī)模相對寬松的銀行申請授信額度，以維持原存量貸款額度和資金規(guī)模。(2)貸款方式調(diào)控。為規(guī)避貸款規(guī)?？偭康恼呦拗?，積極尋求原貸款方式以外的其他融資形式爭取放款，如國內(nèi)信用證、承兌匯票、委托貸款、信托貸款、中短期債券等，以維持原貸款規(guī)模。(3)貸款渠道調(diào)控。對于現(xiàn)高貸款行辦理續(xù)貸有困難的，要相極尋求從其e::.ffi~=i4j

7、.他銀行、非銀行金融機構(gòu)(如信托公司、資產(chǎn)管理公司等)申請辦理融資業(yè)務(wù)，以維持存量貸款額度。同時，也可在培育戰(zhàn)略合作客戶關(guān)系的基礎(chǔ)上，以預收貨款名義運作向有資金實力的客戶借款。2努力降低融資戚本。在確保額度的前提下，要盡可能做銀行的溝通、協(xié)調(diào)工作，盡量爭取降低融資戚本。(1)選擇低成本的融資方式。積極探索選用不受貸款規(guī)模限制的其他低戚本融資方式替換成本相對較高的貸款，如國內(nèi)保理、國內(nèi)信用證、融資租賃、商業(yè)承兌匯票、中短期債券等，應(yīng)用臨時

8、性融資產(chǎn)品滾動解決中短期資金缺口，必要時適當增加規(guī)模。對不同融資產(chǎn)品的資金戚本進行比質(zhì)、比價、比時，選擇戚本最低的融資產(chǎn)品運作，切實降低財務(wù)費用。(2)千方百計同銀行協(xié)商，降低存量貸款執(zhí)行利率水平。(3)適當安排貸款及續(xù)貸期限。通過強化資金總量平衡調(diào)控，結(jié)合不同銀行審批程序及時間，對到期貸款的續(xù)貸間隔期合理控制，減少貸款汁息天數(shù)，降低利息支出。(4)通過比價降低承兌貼現(xiàn)利息支出。建立承兌貼現(xiàn)利率日常詢價制度，建立貼現(xiàn)率比價臺賬，選取利率

9、最低、服務(wù)質(zhì)量好、辦事效率高的銀行辦理承兌貼現(xiàn)業(yè)務(wù)，盡可能降低貼現(xiàn)戚本。(四)大力規(guī)避資金風險1強化資金預算管控，規(guī)避資金周轉(zhuǎn)風險。通過強化全面資金預算管理，細化月度、分旬資金存量預算管控，不斷提高動態(tài)平衡調(diào)控力度。2強化續(xù)貸運作，規(guī)避企業(yè)信用風險。按照“提前籌劃、提前溝通、提前預案、動態(tài)調(diào)整“的原則完善續(xù)貸運作管控體系，確保貸款及時續(xù)放，維持存量規(guī)模，同時不發(fā)生逾期風險和信用風險，維護企業(yè)信用。3.加大減虧增收力度，提高資金生成能力，

10、改善企業(yè)經(jīng)營狀況及財務(wù)狀況。4建立風險預警機制。以資金營運分析為平臺，建立資金風險預警機制。堅持“三比“原則即“比計劃、比歷史、比同期強化資金營運分析質(zhì)量。資金分析要對可能出現(xiàn)的資金周轉(zhuǎn)風險、融資風險、信用風險、擔保風險等資金風險及時提出預警分析及相關(guān)規(guī)避風險措施。對于資金風險信號特征出現(xiàn)較多時，意味著公司已處于資金風險中。為控制資金風險，要及時啟動避險應(yīng)急方案以確保資金不斷鏈為目標，及時轉(zhuǎn)移風險、減輕風險、消除風險。5強化資金營運考評