巴塞爾協(xié)議Ⅱ及美國(guó)商業(yè)銀行內(nèi)部評(píng)級(jí)體系研究.pdf

1、針對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)的防范與管理，巴塞爾委員于1988年會(huì)通過(guò)了《巴塞爾資本協(xié)議》，在世界上引起了巨大的反響。然而隨著金融創(chuàng)新和新的風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)的不斷涌現(xiàn)，該協(xié)議日益顯得滯后。2004年6月《巴塞爾協(xié)議Ⅱ》（文中簡(jiǎn)稱“新協(xié)議”）正式簽署，規(guī)定成員國(guó)于2007年底開(kāi)始實(shí)施。信用風(fēng)險(xiǎn)是我國(guó)商業(yè)銀行面臨的最主要風(fēng)險(xiǎn)，執(zhí)行新協(xié)議的監(jiān)管要求已成為我國(guó)金融監(jiān)管的發(fā)展趨勢(shì)。
　　 新協(xié)議最大的突出特點(diǎn)就是強(qiáng)調(diào)內(nèi)部評(píng)級(jí)法。文章首先對(duì)新協(xié)議的基本框架，內(nèi)

2、部評(píng)級(jí)法的內(nèi)容和基本理論基礎(chǔ)作了介紹，著重分析了內(nèi)部評(píng)級(jí)的基本要素及其度量，并實(shí)證研究了KMV模型。
　　 然后文章以花旗銀行為例，對(duì)美國(guó)商業(yè)銀行內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)體系的具體實(shí)踐和內(nèi)部評(píng)級(jí)的相關(guān)模型進(jìn)行分析。由此得出無(wú)論是內(nèi)部評(píng)級(jí)方法的使用、評(píng)級(jí)結(jié)構(gòu)的選擇還是評(píng)級(jí)結(jié)果的運(yùn)用，都反映出西方商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部評(píng)級(jí)先進(jìn)的風(fēng)險(xiǎn)管理理念和技術(shù)水平，這種評(píng)級(jí)方法和理念是值得我國(guó)商業(yè)銀行學(xué)習(xí)和借鑒的。
　　 最后，文章從我國(guó)商業(yè)銀行內(nèi)部評(píng)