我國證券投資基金管理人信用機制的法律保障.pdf

1、證券投資基金是適應(yīng)證券市場發(fā)展和廣大投資者的客觀需求而產(chǎn)生的一種經(jīng)濟組織形式，它集匯集資金、專家理財、組合投資、分散風(fēng)險的功能于一身，是金融市場上重要的機構(gòu)投資者，對社會經(jīng)濟和證券市場的發(fā)展具有重要作用。在我國，現(xiàn)有基金法規(guī)不完善，基金管理行業(yè)道德水平和基金管理人投資水平低下，基金管理人缺信行為時有發(fā)生，對基金持有人的法律救濟手段和證監(jiān)會對基金管理人的監(jiān)管都難有好的效果。因此，本文以信用基本理論為基礎(chǔ)，對基金管理人的各種信用缺失問題進行

2、全面分析和研究，結(jié)合國內(nèi)外研究成果與中國證券投資基金業(yè)的具體情況，從外部環(huán)境到證券投資基金管理人內(nèi)部矛盾主體提出了一些建議，以期更好地解決證券基金管理人中存在的信用缺失問題，并進一步推動我國信用體系的建立。全文共分三部分：第一部分：證券投資基金管理人信用機制的基本理論。這部分介紹了證券投資基金管理人的定義及與其他當事人的關(guān)系。從信用概念入手，分析基金管理人的信用機制。證券投資基金管理人信用機制的法理基礎(chǔ)在于基金管理人的誠實信用成為法律化

3、的道德準則，其法律價值反映著法律制度所追求的社會理想。第二部分：介紹了證券投資基金管理人信用缺失的現(xiàn)狀。引入信托責(zé)任和信托文化，證券投資基金制度的缺陷確立了信用缺失的基本基礎(chǔ)，監(jiān)管體制的缺陷和基金業(yè)自律組織的缺位，也是信用缺失的主要原因。第三部分：針對上一部分的問題，在信用制度、監(jiān)管立法、信息披露、行政執(zhí)法監(jiān)督等方面提出了完善基金管理人信用機制的建議。建立嚴格的懲戒機制，強化基金管理人的法律責(zé)任，進一步完善基金持有人的法律救濟措施。從構(gòu)