壽險(xiǎn)公司資產(chǎn)負(fù)債管理問(wèn)題研究.pdf

1、資產(chǎn)負(fù)債管理問(wèn)題是每個(gè)壽險(xiǎn)公司及其國(guó)家保險(xiǎn)監(jiān)管部門(mén)都十分關(guān)注的問(wèn)題.當(dāng)壽險(xiǎn)公司的資產(chǎn)和負(fù)債結(jié)構(gòu)不合理、資產(chǎn)與負(fù)債不能很好匹配時(shí),會(huì)造成公司盈利能力的降低,償付能力的弱化.有研究表明,日本、韓國(guó)、美國(guó)、英國(guó)和一些歐洲國(guó)家也曾出售過(guò)高利率產(chǎn)品,但由于風(fēng)險(xiǎn)控制的不同使不同壽險(xiǎn)公司產(chǎn)生了不同的結(jié)果.最為典型的是日本,自1997年"日本生命"破產(chǎn)以后,先后共7家壽險(xiǎn)公司倒閉,給世界壽險(xiǎn)業(yè)帶來(lái)巨大震動(dòng).反之,美英壽險(xiǎn)業(yè)卻通過(guò)良好的資產(chǎn)負(fù)債管理取得較

2、好的經(jīng)營(yíng)效果.世界范圍的壽險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)成功的經(jīng)驗(yàn)和失敗的教訓(xùn)提醒我們,面對(duì)中國(guó)壽險(xiǎn)業(yè)目前存在的問(wèn)題,特別是利差損問(wèn)題,迫切要求壽險(xiǎn)公司進(jìn)行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)分析和資產(chǎn)負(fù)債管理.而且,由于中國(guó)壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)起步較晚,發(fā)展速度相當(dāng)快,造成了中國(guó)壽險(xiǎn)財(cái)務(wù)管理理論及實(shí)務(wù)研究與壽險(xiǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展不相稱(chēng).目前,中國(guó)還很少有人從事壽險(xiǎn)業(yè)資產(chǎn)負(fù)債管理理論的研究.該文著重從管理的角度探討壽險(xiǎn)公司資產(chǎn)、負(fù)債問(wèn)題.共分成三部分:第一部分是保險(xiǎn)公司資產(chǎn)負(fù)債的確認(rèn)和計(jì)量問(wèn)題研究.絕

3、大多數(shù)國(guó)家保險(xiǎn)會(huì)計(jì)除了遵循一般會(huì)計(jì)準(zhǔn)則外,還必須遵循由保險(xiǎn)監(jiān)管部門(mén)制定的監(jiān)管會(huì)計(jì)原則.第二部分是中國(guó)壽險(xiǎn)公司資產(chǎn)負(fù)債的構(gòu)成情況問(wèn)題分析.該部分利用了《中國(guó)保險(xiǎn)年鑒》1998年版至2002年版中公布的各壽險(xiǎn)公司的年報(bào),對(duì)各壽險(xiǎn)公司1998年至2001年的資產(chǎn)、負(fù)債結(jié)構(gòu)進(jìn)行了計(jì)算和分析,同時(shí)將中國(guó)壽險(xiǎn)業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)與美國(guó)、英國(guó)、日本、韓國(guó)等國(guó)壽險(xiǎn)業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)比較.第三部分從壽險(xiǎn)公司的資產(chǎn)管理、負(fù)債管理、資產(chǎn)負(fù)債匹配管理及資產(chǎn)負(fù)債匹配管理評(píng)價(jià)指標(biāo)四

4、個(gè)方面進(jìn)行了分析和研究.該文的主要?jiǎng)?chuàng)新之處是:(1)將自1998年至2001年國(guó)內(nèi)所有壽險(xiǎn)公司的資產(chǎn)負(fù)債表和損益表進(jìn)行了詳細(xì)的分析,比較全面地反映了中國(guó)近年來(lái)各壽險(xiǎn)公司及整個(gè)壽險(xiǎn)業(yè)資產(chǎn)負(fù)債的結(jié)構(gòu)狀況;(2)在資產(chǎn)管理方面,中國(guó)應(yīng)適當(dāng)降低貨幣類(lèi)資產(chǎn)的比例、提高投資類(lèi)資產(chǎn)的比例并建立科學(xué)的投資管理體系、保證經(jīng)營(yíng)的前提下適當(dāng)降低固定資產(chǎn)的比例、盡量減少占用類(lèi)資產(chǎn)的比例等;(3)在資產(chǎn)負(fù)債匹配管理方面,中國(guó)壽險(xiǎn)公司應(yīng)盡量減少高預(yù)定利率保單的銷(xiāo)售